Cum să practici yield farming în DeFi

Oricine poate câștiga recompense prin depunerea de active digitale specifice în anumite aplicații descentralizate (DApps). Cunoscuta sub numele de yield farming, aceasta este o practică răspândită în finanțele descentralizate (DeFi). În acest ghid, acoperim un tip specific de yield farming în care utilizatorii își depun jetoanele de pool de lichiditate pe un schimb descentralizat pentru a obține recompense suplimentare. Vom demonstra acest tip de yield farming folosind schimbul descentralizat de la Bitcoin.com, Verse DEX.

Pentru o introducere în yield farming în general, inclusiv o prezentare generală a diferitelor tipuri de oportunități de yield farming disponibile, începeți aici.

Începe să câștigi pe Verse DEX de la Bitcoin.com prin depunerea tokenurilor tale LP în Verse Farms. Obține toate detaliile aici.

Agricultura de randament în doi pași

Pentru această strategie de agricultură de randament, vei avea nevoie de:

1. Obține tokenuri de pool de lichiditate (LP).
2. Depune acele tokenuri LP într-o fermă.

Dacă știi ce sunt tokenurile LP, te poți îndrepta direct către ghidurile despre cum să le obții și să le depui într-o fermă. Pentru informații mai detaliate despre această strategie de agricultură de randament, citește acest articol de la început până la sfârșit.

Ce ai nevoie pentru a face agricultură de randament pe un exchange descentralizat

Vei avea nevoie de patru lucruri pentru a face agricultură pe un DEX:

1. Portofel digital
2. Cryptocurrency
3. Tokenuri LP
4. Exchange descentralizat care oferă recompense de agricultură

Portofel digital: Aceste portofele, numite și crypto wallets sau portofele web3, dețin criptomonede și alte active digitale. Cele mai bune portofele sunt auto-custodiale, precum aplicația Bitcoin.com Wallet. Auto-custodia înseamnă că ai control total asupra conținutului portofelului, pe când în portofele custodiale o terță parte are controlul final. Află mai multe despre auto-custodie și importanța sa aici.

Cryptocurrency: Portofelul va trebui să conțină criptomonedă pentru a plăti taxele de tranzacție. Taxele de tranzacție sunt folosite pentru a plăti acțiunile care fac schimbări pe un blockchain. Ele vor fi plătite în moneda nativă a blockchain-ului. De exemplu, ETH este folosit pentru a plăti taxele de tranzacție pe blockchain-ul Ethereum.

Tokenuri LP: Pentru a face agricultură de randament pe un DEX, vei avea nevoie și de anumite active crypto cerute de exchange-ul descentralizat pentru agricultură. Acestea sunt tokenuri specifice de pool de lichiditate (LP) pe care le obții prin depunerea unor sume egale de două criptomonede într-un pool de lichiditate specific pe DEX.

Site de exchange descentralizat: Este important să folosești o platformă DEX de încredere care are un număr bun de piețe lichide, unde protocolul a fost auditat de firme de securitate terțe și unde recompensele de agricultură sunt atractive și sustenabile. În acest articol vom prezenta exact o astfel de platformă.

Ce sunt tokenurile de pool de lichiditate?

Tokenurile de pool de lichiditate sunt o componentă esențială a exchange-urilor descentralizate (DEXs). Tranzacționarea pe DEXs este posibilă datorită oamenilor care adaugă lichiditate la perechile de tranzacționare. Spre deosebire de exchange-urile centralizate, oricine poate adăuga o pereche de tranzacționare cryptoasset la un DEX sau poate întări o pereche de tranzacționare existentă prin furnizarea de lichiditate. Fără lichiditate suficientă, nu este posibil să ai un exchange care funcționează fără probleme, așa că DEX-urile îi stimulează pe oameni să adauge lichiditate oferindu-le o parte din taxele DEX către furnizorii de lichiditate.

Fiecare pereche de tranzacționare DEX are propriul său pool de lichiditate. Acestea sunt numite „pool-uri” sau uneori „pool-uri de lichiditate”. De exemplu, pe Verse DEX de la Bitcoin.com, perechea de tranzacționare populară VERSE-WETH are un pool adânc de lichiditate care este jumătate VERSE și jumătate WETH (wrapped ETH). Furnizorii de lichiditate pentru acest pool și altele de pe Verse DEX câștigă o cotă proporțională de 0,25% din volumul total de active schimbate de oamenii care tranzacționează între activele din pool. Câștigurile pentru furnizorii de lichiditate sunt afișate ca un APY dinamic. În cazul Verse DEX, APY-ul dinamic poate fi găsit în secțiunea Pools.

Când depui criptomonede într-un pool de lichiditate, contractul inteligent emite și îți trimite un token care este un fel de chitanță. Acest token, cunoscut sub numele de token de pool de lichiditate (LP) - numit uneori și token de furnizor de lichiditate - este folosit pentru a realiza orice recompense restante din poziția ta și pentru a retrage cryptoactivele depuse.

În unele cazuri, poți depune sau „stake” tokenurile tale LP într-o „fermă”. Făcând acest lucru, vei avea dreptul la recompense suplimentare. Citește mai departe pentru mai multe detalii despre cum funcționează asta.

Introducere în ferme

Așa cum este descris mai sus, DEX-urile stimulează oamenii să adauge lichiditate oferindu-le o parte din taxele DEX către furnizorii de lichiditate. Fermele sunt o modalitate de a stimula și mai mult furnizorii de lichiditate oferind recompense suplimentare. Ele funcționează astfel: furnizorii de lichiditate își depun tokenurile LP într-o fermă, care este o colecție de contracte inteligente. În timp ce aceste tokenuri LP sunt în fermă, ele dau dreptul deținătorului să câștige recompense suplimentare.

Ce sunt recompensele de agricultură și de unde provin?

În majoritatea cazurilor, recompensele de agricultură sunt plătite în tokenul nativ al DEX-ului și provin din oferta restantă a acelui token. Operatorii DEX stabilesc APY-ul pentru recompensele de agricultură, care tokenuri LP sunt eligibile pentru recompensele de agricultură și intervalul de timp în care recompensele de agricultură vor fi disponibile.

Unele DEX-uri au oferit APY-uri foarte mari pentru agricultură, chiar și peste 1000%, în încercarea de a atrage o cantitate mare de lichiditate și atenție către DEX. Totuși, astfel de recompense mari tind să fie nesustenabile. La urma urmei, deoarece recompensele sunt plătite în tokenul nativ al DEX-ului, dacă prea multe sunt distribuite și dacă prea mulți beneficiari decid să vândă, valoarea acelor tokenuri va colapsa. Mai mult, APY-urile foarte mari tind să atragă așa-numiții furnizori de lichiditate mercenari. Aceștia sunt participanți care își vând recompensele de agricultură și își retrag imediat lichiditatea în momentul în care recompensele de agricultură se epuizează. Acest lucru lasă DEX-ul fără lichiditate și tokenul DEX-ului fără valoare.

În cazul Verse DEX de la Bitcoin.com, recompensele de agricultură fac parte din programul de Incentive ale Ecosistemului Verse, care are ca scop distribuirea pe scară largă a VERSE și stimularea creșterii comunității într-un mod sustenabil și adăugător de valoare. În mod specific, 35% din oferta de tokenuri Verse este alocată recompenselor distribuite prin agricultura de randament și alte mecanisme. Tokenurile sunt disponibile programului de stimulente în mod liniar și pe baza de block-by-block pe o perioadă de 7 ani, deși distribuția lor este gestionată de echipa Bitcoin.com. Echipa a identificat un APY de deschidere de 80% pentru Verse Farms ca o recompensă care poate stimula sustenabil crearea de lichiditate și lansa Verse DEX până la punctul în care oferă o experiență de tranzacționare descentralizată de cea mai bună clasă.

Cum sunt calculate și distribuite recompensele?

Recompensele de fermă sunt alocate utilizatorilor individuali pe baza proporției de tokenuri LP depuse în fermă și a timpului în care acele tokenuri LP sunt deținute în fermă.

APY-ul este proiectat folosind un model care se bazează pe perioade de distribuție. Această proiecție face de obicei presupunerea că 100% din furnizorii de lichiditate pentru pool-ul dat și-au depus tokenurile LP în Fermă pentru durata perioadei de distribuție. Dacă nu toți furnizorii de lichiditate și-au depus tokenurile LP în Fermă, cei care au depus vor primi un APY mai mare decât cel proiectat. Dacă, în timpul perioadei de distribuție, mai multă lichiditate este furnizată în pool și mai multe tokenuri LP sunt depuse în Fermă, APY-ul va fi temporar mai mic decât cel proiectat.

Perioadele de distribuție sunt stabilite de operatorii DEX și pot varia în timp. În cazul Verse DEX de la Bitcoin.com, perioada de distribuție pentru Verse Farms este stabilită la intervale de o săptămână.

Cum să faci agricultură, pasul 1: Obține tokenuri de pool de lichiditate (LP)

Contribuirea cu lichiditate la un DEX este simplă. În scopul agriculturi, pe lângă considerarea APY-ului pentru diversele pool-uri oferite de DEX, vei dori, de asemenea, să iei în considerare care tokenuri LP sunt acceptate pentru agricultură și ce APY este pentru fermă. Odată ce ai identificat un pool/fermă de interes, începe prin a depune activele crypto specificate în pool. Vei primi tokenuri LP, pe care le vei depune apoi în fermă.

Pentru instrucțiuni pas cu pas despre cum să contribui la pool-urile de pe Verse DEX, folosește acest ghid.

Iată un videoclip care demonstrează procesul de contribuire la pool-ul VERSE-ETH:

Cum să faci agricultură, pasul 2: Depune tokenuri de pool de lichiditate (LP) într-o fermă

Odată ce ai tokenurile LP care sunt acceptate într-o fermă, le poți depune într-o fermă pentru a începe să câștigi recompense suplimentare.

De exemplu, pe Verse DEX de la Bitcoin.com, pentru a câștiga recompense din Ferma VERSE-ETH, vei avea nevoie mai întâi de tokenuri LP din pool-ul VERSE-ETH (vezi mai sus). Când furnizezi lichiditate în pool-ul VERSE-ETH, vei primi tokenuri LP VERSE-X (VERSE-ETH) și acestea sunt tokenurile pe care le vei depune în Ferma VERSE-ETH.

Pentru instrucțiuni pas cu pas despre cum să depui tokenuri LP în Verse Farms, folosește acest ghid.

Iată un videoclip care demonstrează procesul:

Există o perioadă de blocare când depui în ferme?

În timp ce unele strategii de agricultură de randament au perioade de blocare, Verse Farms nu au. Poți retrage tokenurile LP oricând și vei avea dreptul la partea ta de recompense pentru perioada exactă în care tokenurile tale LP au rămas depuse.

Cum să revendici recompensele?

În unele cazuri trebuie să retragi tokenurile LP pentru a revendica recompensele. În alte cazuri, poți lăsa tokenurile LP în fermă și revendica recompensele ori de câte ori dorești. Pe Verse DEX de la Bitcoin.com, poți revendica recompensele de agricultură fără a retrage tokenurile LP din Fermă.

Pentru instrucțiuni pas cu pas despre cum să revendici recompensele și să retragi tokenurile LP, folosește acest ghid.