DeFi-luotonannon avulla ihmiset voivat lainata varoja lainanantajien muodostamasta poolista. Lainanantajat saavat tuottoa lainanottajien maksamista koroista. Hajautettu luotonanto ja lainanotto avaavat tämän toiminnan – joka kehittyneissä maissa on pääasiassa rahoituslaitosten, kuten pankkien, tarjoamaa – ihmisille ympäri maailmaa, erityisesti kehitysmaissa.
Koska luotonanto ja luotonotto ovat minkä tahansa rahoitusjärjestelmän perustoimintoja, on traagista, että ne eivät ole saatavilla monille ihmisille, jotka voisivat niistä eniten hyötyä. Kehitysmaiden rahoituksen saatavuuden parantamiseksi onkin tehty paljon työtä viimeisten 20–30 vuoden aikana. Riittää, kun tarkastellaan mikrolainoja tai web2-vertaisluotonanto nähdä edistystä. DeFi vie mikrorahoitusta ja -lainojen myöntämistä entisestään eteenpäin ja tuo samalla parannuksia myös perinteiseen rahoitusalaan.
Käytä Multichainia Bitcoin.com Wallet -sovellus, johon miljoonat käyttäjät luottavat ostaessaan, myydessään, vaihtaessaan ja hallinnoidessaan turvallisesti ja helposti bitcoineja sekä suosituimpia kryptovaluuttoja. Sovelluksen avulla voit myös lainata ja ottaa lainaa kryptovaroistasi.
Luotonannon ja luotonoton merkitys
Ensi silmäyksellä saattaisi vaikuttaa siltä, että luotonanto ja luotonotto ovat epäolennaisia, vaikeaselkoisia rahoitusvälineitä. Kehitysmaissa ihmiset kuitenkin harjoittavat jatkuvasti molempia. Rahojen tallettaminen pankkiin tarkoittaa juridisesti sitä, että lainaat rahasi pankille. Pankki lainaa talletuksesi sinulta ja lainaa sen rahat edelleen kaikenlaisiin toimintoihin. Asuntolainat, autolainat ja opintolainat ovat yleisiä lainanantomuotoja, joita pankit harjoittavat. Ne ovat myös yleisiä lainanottomuotoja, joita suuri osa kehitysmaiden väestöstä käyttää. Luottokortit ovat vakuudettomia lainavälineitä, joita useimmilla ihmisillä on.
Lainojen myöntäminen ja ottaminen on yleistä myös muilla kuin vähittäiskaupan aloilla. Ihmiset ottavat lainaa pienten ja keskisuurten yritysten perustamiseen. Kaikenkokoiset yritykset ottavat lainaa liiketoimintansa laajentamiseen: uusien toimitilojen, uusien työntekijöiden tai tulevien materiaalien rahoittamiseen. Suurilla yrityksillä ja valtioilla on aktiiviset joukkovelkakirjamarkkinat, joilla ne ottavat lainaa laskemalla liikkeeseen joukkovelkakirjoja. Kun luotonanto ja lainanotto kiristyvät, likviditeetti ehtyy ja seurauksena on ikäviä tapahtumia.
Lue lisää: Mitä likviditeetti tarkoittaa?
Miksi perinteinen luotonanto ja luotonotto ovat puutteellisia
Perinteisessä rahoitusalalla luotonanto ja luotonotto ovat toimineet hyvin etenkin suurten lainasummien yhteydessä ja kun taustalla on ollut asianmukainen infrastruktuuri. Näiden olosuhteiden ulkopuolella luotonannossa ja luotonotossa on ilmeisiä puutteita.
Nousu mikrorahoitus ja vertaislainaus tuo esiin perinteisten luotto- ja lainatuotteiden heikkoudet. Tilanne on erityisen huono kehittyvillä markkinoilla. Luottoja on käytännössä saatavilla vain niille, joilla on kehittynyt rahoitusinfrastruktuuri, joten puhutaanpa sitten lainanotosta.
Maissa, joissa henkilöllisyyden todentamisjärjestelmät ovat puutteelliset, KYC- ja AML-vaatimukset estävät hakijoita edes jättämästä hakemusta – tai vaatimusten noudattaminen estää heitä saamasta lainoja, joita pidetään liian riskialttiina. Vaikka hakijat täyttäisivätkin vaatimukset, perinteisillä luottolaitoksilla on lainan vähimmäismäärät, jotka ovat useimmille ihmisille liian korkeat.
Lainojen ottaminen keskitetyiltä perinteisiltä laitoksilta aiheuttaa korkeita kuluja. Kilpailijoita ei ole, joten pankit ja muut luotonantajat voivat lähes monopoliasemassa periä mielivaltaisen korkeita maksuja ”palveluistaan”.
Lopuksi on syytä huomata, että lainanantajat ja lainanottajat eivät hallitse varojaan niin kauan kuin ne ovat lainananto- tai lainanottolaitoksen hallussa. Jos laitos joutuu maksukyvyttömäksi tai toimii laittomasti, asiakkaiden varat ovat vaarassa menettää.
Miten DeFi parantaa luotonantoa ja luotonottoa
DeFi-luotonanto ja -lainaus tuovat uusia ratkaisuja edellisessä osiossa käsiteltyihin ongelmiin. Ne tarjoavat enemmän tehokkuutta, saatavuutta ja läpinäkyvyyttä. DeFi-luotonanto- ja -lainausalustojen ansiosta kuka tahansa, jolla on internetyhteys, voi lainata ja ottaa lainaa missä tahansa päin maailmaa.
Mikrorahoitus ja P2P-lainat ovat helposti toistettavissa DeFi-työkalujen avulla. Itse asiassa näyttää siltä, että monet nykyiset mikrorahoitus- ja P2P-yritykset saattavat kiinnostua DeFi:n eduista ja siirtyä perinteisistä rahoituskanavista DeFi-kanaviin. Lainasummat voidaan määrittää niin tarkasti kuin lainanottaja tarvitsee. Esimerkiksi mikrolainojen vähimmäismäärät ovat perinteisiä lainoja alhaisemmat, mutta usein ne ovat silti vähintään 50 tai 100 Yhdysvaltain dollaria.
DeFi-protokollien vähimmäismaksut ovat huomattavasti alhaisemmat kuin perinteisen rahoitusalan vastaavien. Suhteellisen varakkaille ihmisille nämä maksut eivät ole kovin raskaita, mutta ne voivat viedä suhteettoman suuren osan varoista, kun summa on pieni.
DeFi-luotonanto on erittäin merkittävä parannus kehitysmaille, sillä perinteistä luotonantoa ei yksinkertaisesti ole saatavilla, ellei henkilöllä ole pääsyä pankkipalveluihin ja vähimmäismäärää rahaa lainattavaksi. Lisäksi DeFi tarjoaa ihmisille, joiden paikallinen valuutta on voimakkaasti inflaation alainen, mahdollisuuden säilyttää ostovoimansa vakaavaluutoissa, jotka on yleensä sidottu Yhdysvaltain dollariin.
Lopuksi voidaan todeta, että varojesi täydellisen hallinnan säilyttäminen vähentää käytännössä nollaan riskin siitä, että varojasi hallinnoiva kolmas osapuoli hoitaisi varojasi huonosti.
Keskitetty kryptovaluuttojen lainananto ja lainanotto
Kaikki kryptovaluuttaan perustuvat luotto- ja lainatuotteet eivät ole hajautettuja. Monet suosituista tuotteista ovat keskitettyjä yrityksiä, jotka ottavat vastaan kryptovaroja talletuksina tai vakuuksina ja lainaavat asiakkailleen varoja aivan kuten perinteiset rahoituslaitokset. Näihin yrityksiin kohdistuvat samat riskit kuin perinteisiin rahoitusalan luotto- ja lainatuotteisiin.
Muista, että ainoastaan DeFi-protokollat ovat aidosti itsehallinnoituja. Valitettavasti monet saivat tämän oppia kantapään kautta vuonna 2022, kun lukuisia näistä keskitetty kryptovaluuttojen lainananto ja -otto yritykset joutuvat maksukyvyttömiksi.
Miten DeFi-lainojen myöntäminen ja ottaminen toimii?
DeFi-lainaus- ja lainanottoprotokollat toimivat kryptovaroilla ja älykkäät sopimukset. Järjestelmässä ei ole luotettavaa välittäjää tai välikäsiä, joka voisi tehdä läpinäkymättömiä päätöksiä. Prosessi on luottamukseton ja läpinäkyvä. Tähän mennessä tämä on tarkoittanut, että vain vakuudelliset lainat ovat mahdollisia, koska vakuudettomat lainat edellyttävät luottamusta lainanantajan ja lainanottajan välillä. Lisäksi ainoat hyväksytyt vakuudet ja lainattavat varat ovat kryptovaluutan kaltaisia digitaalisia varoja, kuten Bitcoin, Ethereum ja vakaavaluutat. Kryptovarat, kuten NFT:t joissakin pöytäkirjoissa niitä aletaan hyväksyä vakuudeksi.
Lainojen myöntäminen toimii seuraavasti:
- Tutustu lainausprotokollan hyväksyttyjen kryptovaroiden luetteloon. Jokaisella varalla on APY.
- Valitse kryptovaluutta, jonka haluat tallettaa.
- Talleta kryptovaluutta ja ansaitse korkoa talletuksellesi.
Lainanotto toimii seuraavasti:
- Tutustu lainausprotokollan luetteloon kryptovaroista, joita se lainaa. Jokaiselle varalle on määritetty korko.
- Valitse kryptovaluutta, jota haluat lainata.
- Lainan saamiseksi sinun on asetettava vakuus. Valitse kryptovaluutta, jonka protokolla hyväksyy vakuudeksi.
- Talleta vakuutesi.
- Vakuuden ja sen kryptovaluutan perusteella, jota haluat lainata, voit lainata enimmäismäärän.
- Lainaa kryptovaroja.
- Varmista, että vakuutesi ei menetä arvoaan, sillä muussa tapauksessa vakuutesi realisoidaan lainan kattamiseksi.
