Кредитування в рамках DeFi дає змогу людям позичати кошти з пулу кредиторів. Кредитори отримують дохід у вигляді відсотків, які сплачують позичальники. Децентралізоване кредитування та позичання робить цю діяльність, яка здебільшого доступна лише у фінансових установах, таких як банки в розвинених країнах, доступною для людей у всьому світі, особливо в країнах, що розвиваються.
Оскільки надання та отримання позик є основоположними видами діяльності будь-якої фінансової системи, її недоступність для багатьох людей, які могли б скористатися нею найбільше, є трагічною. Дійсно, протягом останніх 20–30 років було зроблено чимало для розширення доступу до коштів у країнах, що розвиваються. Достатньо лише звернути увагу на мікропозики або web2 — кредитування за принципом «рівний-рівному» щоб побачити прогрес. DeFi сприятиме подальшому розвитку мікрофінансування у сфері кредитування та запозичень, а також сприятиме вдосконаленню традиційної фінансової системи.
Використовуйте Multichain Додаток «Гаманець Bitcoin.com», якому довіряють мільйони людей, щоб безпечно та легко купувати, продавати, обмінювати та керувати біткойнами та найпопулярнішими криптовалютами. За допомогою цього додатка ви також можете надавати та отримувати в позику свої криптоактиви.
Значення надання та отримання позик
На перший погляд може здатися, що надання та отримання позик — це другорядні, малозрозумілі фінансові інструменти. Однак у країнах, що розвиваються, люди постійно мають справу з обома цими процесами. Внесення грошей на банківський рахунок юридично означає надання банку ваших коштів у позику. Банк позичає у вас ваш депозит, а потім видає ці гроші в кредит на різні цілі. Іпотечні кредити, автокредити та кредити на навчання у вищих навчальних закладах — це поширені види кредитування, якими займаються банки. Вони також є поширеними формами запозичення, якими користується значна частина населення країн, що розвиваються. Кредитні картки — це інструменти кредитування без застави, якими користується більшість людей.
Кредитування та запозичення також широко поширені у нероздрібній сфері. Люди позичають гроші для заснування малих та середніх підприємств. Підприємства будь-якого розміру позичають гроші для розширення своєї діяльності: для оплати нових об’єктів, найму нових працівників або закупівлі матеріалів. Великі корпорації та уряди мають активні ринки облігацій, де вони позичають гроші шляхом випуску облігацій. Коли умови кредитування та запозичення стають жорсткішими, ліквідність вичерпується, і це призводить до негативних наслідків.
Читати далі: Що таке ліквідність?
Чому традиційні механізми кредитування та запозичення є неповними
У традиційній фінансовій системі кредитування та запозичення добре функціонували, особливо у випадку великих сум кредитів та за наявності відповідної інфраструктури. За відсутності цих умов кредитування та запозичення мають очевидні недоліки.
Підйом мікрофінансування та П2П-кредитування вказує на недоліки традиційних продуктів кредитування та запозичення. Особливо гостро ця проблема стоїть на ринках, що розвиваються. Кредитування насправді доступне лише людям із розвиненою фінансовою інфраструктурою, тож давайте поговоримо про запозичення.
У країнах із недосконалою інфраструктурою ідентифікації вимоги KYC/AML не дають заявникам навіть подати заявку — або ж дотримання цих вимог унеможливлює отримання ними кредитів, які вважаються надто ризикованими. Навіть якщо вони відповідають вимогам, традиційні кредитні установи встановлюють мінімальні суми кредитів, які для більшості людей є занадто високими.
Отримання кредитів у традиційних централізованих установах пов’язане з високими комісіями. Оскільки конкурентів немає, банки та інші кредитні установи мають квазімонопольний контроль над встановленням довільно високих комісій за свої «послуги».
Нарешті, кредитори та позичальники не мають права розпоряджатися своїми коштами, доки вони перебувають у розпорядженні установи, що надає або отримує позику. Якщо така установа стане неплатоспроможною або порушить законодавство, кошти клієнтів можуть бути втрачені.
Як DeFi покращує процес надання та отримання кредитів
Кредитування та позики в рамках DeFi пропонують інноваційні рішення проблем, описаних у попередньому розділі. Вони забезпечують більшу ефективність, доступність та прозорість. Платформи DeFi для кредитування та позик дають можливість будь-кому в будь-якій точці світу, хто має доступ до Інтернету, надавати та отримувати позики.
Мікрофінансування та P2P-позики легко відтворити за допомогою інструментів DeFi. Насправді, цілком імовірно, що багато існуючих мікрофінансових та P2P-компаній, зацікавившись перевагами DeFi, перейдуть з традиційних фінансових систем на DeFi. Суми позик можуть бути настільки дрібними, наскільки це потрібно позичальнику. Наприклад, мінімальні суми мікропозик нижчі, ніж у традиційних кредитів, але все одно часто становлять 50 або 100 доларів США.
Мінімальні комісії в протоколах DeFi значно нижчі, ніж у традиційних фінансових системах. Для відносно заможних людей ці комісії не є надто обтяжливими, але вони можуть становити надто великий відсоток від суми, якщо її розмір невеликий.
Кредитування в рамках DeFi є значним кроком вперед для країн, що розвиваються, оскільки традиційні кредитні послуги там просто недоступні, якщо у людини немає доступу до банківських послуг та мінімальної суми грошей, яку можна позичити. Крім того, DeFi дає людям, чиї місцеві валюти страждають від високої інфляції, можливість зберегти свою купівельну спроможність за допомогою стейблкоїнів, які зазвичай прив’язані до долара США.
Нарешті, збереження повного контролю над своїми коштами практично до нуля знижує ризик того, що третя сторона, яка зберігає ваші кошти, неправильно розпоряджатиметься вашими активами.
Централізоване надання та отримання криптовалютних позик
Не всі продукти у сфері кредитування та запозичення на основі криптовалют є децентралізованими. Багато популярних продуктів — це централізовані компанії, які приймають криптоактиви як депозити або заставу та надають своїм клієнтам кошти на умовах, аналогічних до традиційних фінансових установ. Ці компанії наражаються на всі ризики, властиві традиційним фінансовим продуктам у сфері кредитування та запозичення.
Пам’ятайте: лише протоколи DeFi є по-справжньому автономними. На жаль, багато хто засвоїв цей урок на власному гіркому досвіді у 2022 році, коли ціла низка таких централізоване надання та отримання криптовалютних позик підприємства стають неплатоспроможними.
Як працює система кредитування та запозичення в DeFi?
Протоколи DeFi для надання та отримання позик працюють з криптоактивами та розумні контракти. Не існує жодного надійного посередника, який міг би приймати непрозорі рішення. Цей процес не вимагає довіри та є прозорим. Дотепер це означало, що можливі лише забезпечені позики, оскільки незабезпечені позики вимагають довіри між кредитором і позичальником. Крім того, єдиним прийнятним забезпеченням і єдиними активами, на які надаються позики, є цифрові активи, подібні до криптовалют, такі як біткойн, ефіріум та стейблкоіни. Криптоактиви, такі як NFT починають прийматися деякими протоколами в якості застави.
Ось як працює кредитування:
- Перегляньте перелік криптоактивів, що підтримуються протоколом позик. Кожен актив матиме APY.
- Виберіть криптоактив, який ви хочете внести на рахунок.
- Внесіть криптоактив і отримуйте відсотки за свій депозит.
Ось як працює позика:
- Перегляньте перелік криптоактивів, які надаються в позику за протоколом «позика/кредит». Для кожного активу вказано процентну ставку.
- Виберіть криптоактив, який ви хочете взяти в позику.
- Щоб отримати позику, необхідно надати заставу. Оберіть криптоактив, який протокол допускає в якості застави.
- Внесіть заставу.
- Залежно від застави та криптоактиву, який ви бажаєте позичити, ви зможете отримати максимальну суму позики.
- Отримати криптоактив у позику.
- Переконайтеся, що ваша застава не втратить свою вартість, інакше її буде реалізовано для погашення вашого кредиту.
