Будь-хто може отримати винагороду, внісши певні цифрові активи на певний децентралізовані додатки (DApps). Ця практика, відома як «yield farming», є широко поширеною в децентралізовані фінанси (DeFi). У цьому посібнику ми розглянемо конкретний вид «йілд-фармінгу», коли користувачі розміщують свої токени пулу ліквідності на децентралізованій біржі з метою отримання додаткових винагород. Ми продемонструємо цей вид «йілд-фармінгу» на прикладі децентралізованої біржі Bitcoin.com, Verse DEX.
Щоб ознайомитися з основами «йілд-фармінгу» в цілому, включаючи огляд різних видів доступних можливостей у цій сфері, почніть з тут.
Почніть заробляти на Bitcoin.com Verse DEX внісши свої токени LP у Verse Farms. Дізнайтеся всі подробиці тут.
«Йілд-фармінг» у два етапи
Для реалізації цієї стратегії «yield farming» вам потрібно:
- Отримайте токени пулу ліквідності (LP).
- Внесіть ці токени LP у фарм.
Якщо ви знаєте, що таке токени LP, можете одразу перейти до інструкцій щодо того, як їх отримати та внести у фарм. Щоб дізнатися більше про цю стратегію «йілд-фармінгу», прочитайте цю статтю від початку до кінця.
Що потрібно для фармінгу на децентралізованій біржі
Щоб займатися фармінгом на DEX, вам знадобляться чотири речі:
- Цифровий гаманець
- Криптовалюта
- Токени LP
- Децентралізована біржа, яка пропонує винагороди за фармінг
Цифровий гаманець: Ці гаманці, які також називають криптогаманці або гаманці Web3, в яких зберігаються криптовалюти та інші цифрові активи. Найкращі гаманці — це гаманці з самостійним зберіганням, такі як Додаток «Гаманець Bitcoin.com». Самоуправління означає, що ви маєте повний контроль над вмістом гаманця, тоді як у гаманцях із зберіганням під контролем третьої сторони остаточний контроль належить цій третій стороні. Дізнайтеся більше про самоуправління та його важливість тут.
Криптовалюта: У гаманці має бути криптовалюта для оплати комісій за транзакції. Комісії за транзакції використовуються для оплати операцій, що вносять зміни до блокчейну. Вони сплачуються у власній валюті блокчейну. Наприклад, для оплати комісій за транзакції в блокчейні Ethereum використовується ETH.
Токени LP: Щоб займатися фармінгом на DEX, вам також знадобляться певні криптоактиви, які децентралізована біржа вимагає для фармінгу. Це спеціальні токени пулу ліквідності (LP), які ви отримуєте, спочатку внесли рівну кількість двох криптовалют у певний пул ліквідності на DEX.
Децентралізована біржа: Важливо користуватися надійною платформою DEX, яка має значну кількість рідкий ринках, де протокол пройшов аудит незалежними компаніями з безпеки, а винагороди за фармінг є привабливими та стабільними. У цій статті ми розповімо саме про таку платформу.
Що таке токени пулів ліквідності?
Токени пулу ліквідності є важливою складовою децентралізовані біржі (DEX). Торгівля на DEX стає можливою завдяки тим, хто забезпечує ліквідність торгових пар. На відміну від централізованих бірж, будь-хто може додати торгову пару криптоактивів на DEX або посилити існуючу торгову пару, надавши ліквідність. Без достатньої ліквідності неможливе безперебійне функціонування біржі, тому DEX стимулюють людей додавати ліквідність, віддаючи частину комісій DEX постачальникам ліквідності.
Кожна торгова пара на DEX має власний пул ліквідності. Їх називають «пулами» або, іноді, «пулами ліквідності». Наприклад, на сайті Bitcoin.com Verse DEX, популярна торгова пара VERSE-WETH має значний обсяг ліквідності, який становить половину ВЕРС і половина WETH (обгорнутий ETH). Постачальники ліквідності для цього та інших пулів на Verse DEX отримують пропорційну частку в розмірі 0,25 % від загального обсягу активів, якими обмінюються учасники, що торгують активами в пулі. Прибуток для постачальників ліквідності відображається у вигляді динамічного APY. У випадку з Verse DEX динамічний APY можна знайти в Басейни розділ.
Коли ви вносите криптовалюту до пулу ліквідності, смарт-контракт генерує та надсилає вам токен, який є своєрідною квитанцією. Цей токен, відомий як токен пулу ліквідності (LP) — його також іноді називають токеном постачальника ліквідності — використовується для отримання будь-яких належних винагород за вашу позицію, а також для виведення внесених вами криптоактивів.
У деяких випадках ви також можете внести або «заставити» свої LP-токенів у «фарм». Це дасть вам право на додаткові винагороди. Прочитайте далі, щоб дізнатися більше про те, як це працює.
Вступ до теми «Ферми»
Як зазначено вище, децентралізовані біржі (DEX) стимулюють людей додавати ліквідність, передаючи частину комісій DEX постачальникам ліквідності. Фарми — це спосіб додатково заохочувати постачальників ліквідності, пропонуючи їм додаткові винагороди. Вони працюють так: постачальники ліквідності вносять свої LP-токенів у фарм, який є сукупністю розумні контракти. Поки ці токени LP знаходяться у фермі, вони дають їхньому власнику право отримувати додаткові винагороди.
Що таке винагороди за фармінг і звідки вони беруться?
У більшості випадків винагороди за фармінг виплачуються у вигляді власного токена DEX і формуються за рахунок обігового запасу цього токена. Оператори DEX визначають річну дохідність (APY) винагород за фармінг, перелік LP-токенів, які дають право на отримання таких винагород, а також термін, протягом якого ці винагороди будуть доступні.
Деякі DEX пропонують дуже високі річні дохідності (APY) за фармінг — навіть понад 1000% — у спробі залучити велику кількість ліквідності та привернути увагу до DEX. Однак такі високі винагороди, як правило, є нестійкими. Адже, оскільки винагороди виплачуються в нативному токені DEX, якщо їх буде роздано занадто багато і якщо занадто багато одержувачів вирішать їх продати, вартість цих токенів різко впаде. Крім того, дуже високі показники APY, ймовірно, приваблюватимуть так званих «найманих» постачальників ліквідності. Це учасники, які продають свої винагороди за фармінг і негайно виводять свою ліквідність, щойно винагороди за фармінг вичерпуються. Це залишає DEX без ліквідності, а токен DEX — без вартості.
У випадку з Bitcoin.com Verse DEX, винагороди за фармінг є частиною програми заохочень «Verse Ecosystem Incentives», метою якої є широке розповсюдження ВЕРС а також стимулювання зростання спільноти стабільним та вигідним способом. Зокрема, 35% від загального обсягу токенів Verse виділено на винагороди, що розподіляються через «йілд-фармінг» та інші механізми. Токени стають доступними для програми заохочень лінійно, блок за блоком, протягом 7 років, хоча їх розподілом керує команда Bitcoin.com. Команда визначила початкову річну дохідність (APY) у розмірі 80% для Verse Farms як винагороду, яка може стабільно стимулювати створення ліквідності та початковий розвиток Verse DEX настільки, що забезпечує найкращий у своєму класі досвід децентралізованої торгівлі.
Як розраховуються та розподіляються винагороди?
Винагороди від ферми розподіляються між окремими користувачами відповідно до їхньої частки токенів LP, внесених у ферму, та терміну утримання цих токенів LP у фермі.
APY прогнозується за допомогою моделі, що базується на періодах розподілу. Цей прогноз, як правило, ґрунтується на припущенні, що 100% постачальників ліквідності для даного пулу розмістили свої LP-токенів у Farm на весь термін періоду розподілу. Якщо не всі постачальники ліквідності внесли свої токени LP у «Ферму», ті, хто це зробив, отримають вищу річну дохідність (APY), ніж прогнозовано. Якщо протягом періоду розподілу в пул буде надано більше ліквідності та Чим більше токенів LP буде внесено у «Ферму», тим нижчим тимчасово буде річний дохід (APY) порівняно з прогнозованим.
Періоди розподілу встановлюються операторами DEX і можуть змінюватися з часом. У випадку з Bitcoin.com Verse DEX, період розповсюдження для Verse Farms встановлюється з інтервалом в один тиждень.
Покрокова інструкція з фармінгу, крок 1: Отримати токени пулу ліквідності (LP)
Внесення ліквідності на DEX — це проста процедура. Для фармінгу, окрім аналізу річної прибутковості (APY) у різних пулах, які пропонує DEX, також варто звернути увагу на те, які LP-токенів приймаються для фармінгу та яка річна прибутковість (APY) у даному фармі. Визначивши пул або фарм, що вас цікавить, почніть із внесення зазначених криптоактивів у пул. Ви отримаєте токени LP, які потім внесете у фарм.
Покрокові інструкції щодо того, як робити внески до пулів на сайті Verse DEX, скористайтеся цей посібник.
Ось відео, в якому показано, як робити внески в пул VERSE-ETH:
Інструкція з фармінгу, крок 2: Внесіть токени пулу ліквідності (LP) у фарм
Як тільки ви отримаєте токени LP, які приймаються у фермі, ви зможете внести їх у ферму, щоб почати отримувати додаткові винагороди.
Наприклад, на сайті Bitcoin.com Verse DEX, щоб отримувати винагороди від VERSE-ETH Farm, вам спочатку знадобляться токени LP з пулу VERSE-ETH (див. вище). Коли ви надаєте ліквідність у пулі VERSE-ETH, ви отримуєте токени LP VERSE-X (VERSE-ETH), і саме ці токени ви вносите у VERSE-ETH Farm.
Щоб ознайомитися з покроковою інструкцією щодо внесення LP-токенів у Verse Farms, скористайтеся цей посібник.
Ось відео, на якому показано цей процес:
Чи існує період блокування коштів при вкладі коштів у ферми?
Хоча деякі стратегії «йілд-фармінгу» дійсно передбачають періоди блокування коштів, Verse Farms Ні. Ви можете вивести свої токени LP у будь-який час, і вам буде нараховано частку винагороди за той період, протягом якого ваші токени LP перебували на депозиті.
Як отримати винагороди?
У деяких випадках для отримання винагороди необхідно вивести свої токени LP. В інших випадках ви можете залишити свої токени LP у фермі та отримати винагороду в будь-який зручний для вас час. На сайті Bitcoin.com Verse DEX, ви можете отримати винагороду за фармінг, не виводячи свої токени LP з «Фарму».
Щоб ознайомитися з покроковою інструкцією щодо отримання винагород та виведення токенів LP, скористайтеся цей посібник.
