Jak używać instrumentów pochodnych w DeFi

Handluj instrumentami pochodnymi, takimi jak wieczne kontrakty futures, deponując zabezpieczenie w protokołach DeFi. Handlując instrumentami pochodnymi, możesz wyrazić swoje przekonanie, że dostępne kryptowaluty i aktywa cyfrowe pójdą w górę lub w dół. Instrumenty pochodne pozwalają na to z wykorzystaniem dźwigni. Handel instrumentami pochodnymi na zdecentralizowanych protokołach chroni cię przed nieprzejrzystym, ryzykownym, a w niektórych przypadkach wręcz oszukańczym zachowaniem, jakie niektóre scentralizowane giełdy stosowały. Ten artykuł omawia handel wiecznymi kontraktami futures w DeFi z przykładami i linkami do instrukcji krok po kroku dla dYdX, wiodącej zdecentralizowanej aplikacji do instrumentów pochodnych DeFi (DApp), przy użyciu aplikacji Bitcoin.com Wallet.

Użyj aplikacji Bitcoin.com Wallet, aby bezpiecznie i łatwo handlować instrumentami pochodnymi w DeFi. Dzięki aplikacji Bitcoin.com Wallet możesz także kupować, sprzedawać, handlować, zarabiać, korzystać i uczyć się o kryptowalutach. Połącz się z tysiącami zdecentralizowanych aplikacji (dApps) przez WalletConnect, takich jak wiodąca platforma handlu instrumentami pochodnymi dYdX. Rozpocznij handel instrumentami pochodnymi z linkiem partnerskim dYdX Bitcoin.com, aby otrzymać 5% zniżki na opłaty.

Podstawy handlu derywatami w DeFi

DeFi pozwala ludziom deponować zabezpieczenia i handlować kontraktami finansowymi, które „pochodzą" swoją wartość z kryptowalut lub aktywów cyfrowych. W przeciwieństwie do zakupu kryptowaluty bazowej, co wyraża domniemany pogląd, że jej wartość wzrośnie, derywatywy można kupować i sprzedawać, aby wyrazić odpowiednio poglądy wzrostowe i spadkowe. Derywatywy dają również dostęp do dźwigni, co zwiększa twoją zdolność zakupową w porównaniu do rynku spot, ale również zwiększa ryzyko.

Jeśli jesteś nowy w derywatywach, przeczytaj następujący artykuł: Czym są kryptowalutowe derywatywy?

Co potrzebujesz, aby handlować derywatami w DeFi

Aby handlować derywatami na platformie derywatywowej, będziesz potrzebować trzech rzeczy:

1. Portfel cyfrowy
2. Kryptowaluta
3. Strona platformy derywatywowej

Portfel cyfrowy: Te portfele, nazywane także portfelami kryptowalutowymi lub portfelami web3, przechowują kryptowaluty i inne aktywa cyfrowe. Najlepsze portfele są samodzielnie zarządzane, jak aplikacja Bitcoin.com Wallet. Samodzielne zarządzanie oznacza, że masz pełną kontrolę nad zawartością portfela, podczas gdy w portfelach powierniczych ostateczną kontrolę ma trzecia strona. Dowiedz się więcej o samodzielnym zarządzaniu i jego znaczeniu tutaj.

Kryptowaluta: Portfel musi zawierać kryptowalutę do opłacenia opłat transakcyjnych oraz do wymiany. Opłaty transakcyjne są używane do opłacenia działań, które powodują zmiany w blockchainie. Będą one opłacane w natywnej walucie blockchaina. Na przykład ETH jest używane do opłacenia opłat transakcyjnych na blockchainie Ethereum. Aby handlować derywatami, będziesz potrzebować określonych aktywów kryptowalutowych, które strona umożliwia kupować i sprzedawać w ramach kontraktów derywatywowych. Sprawdź, jakie aktywa kryptowalutowe akceptuje platforma derywatywowa i upewnij się, że masz je w swoim portfelu. Użyj następujących artykułów, aby dowiedzieć się, jak kupić lub wymienić aktywa kryptowalutowe.

Strona platformy derywatywowej: Ważne jest, aby korzystać z renomowanej platformy derywatywowej, która ma dużą ilość płynnych rynków. Następna sekcja przedstawia właśnie taką platformę.

Wprowadzenie do dYdX

dYdX, wiodąca DApp DeFi, to zdecentralizowana giełda warstwy-2 Ethereum, specjalizująca się w handlu kontraktami futures perpetual. Warstwa 2 dYdX oferuje ogromny wzrost szybkości transakcji i zmniejszenie kosztów transakcji, jednocześnie gwarantując, że transakcje są rozliczane na podstawowej warstwie Ethereum (warstwa 1). W przeciwieństwie do większości platform kryptowalutowych z futures perpetual, dYdX działa na inteligentnych kontraktach, umożliwiając użytkownikom handel bez centralnych stron trzecich. Aplikacja Bitcoin.com Wallet obsługuje DApps na Ethereum, w tym warstwę 2, poprzez WalletConnect.

Możesz przeczytać więcej o WalletConnect tutaj.

Oto przewodnik jak używać WalletConnect.

Kluczowe terminy

Przed wejściem w jakikolwiek handel ważne jest zrozumienie wszystkich poniższych terminów.

Handel derywatami perpetualnymi polega na zajmowaniu pozycji długiej lub krótkiej na aktywie bazowym.

Długa - Zajmowanie pozycji długiej oznacza, że wierzysz, iż wartość aktywa bazowego wzrośnie w przyszłości. Zajmujesz pozycję długą, kupując kontrakt perpetualny; na przykład kupując kontrakt perpetualny na BTC.

Krótka - Zajmowanie pozycji krótkiej oznacza, że wierzysz, iż wartość aktywa bazowego spadnie w przyszłości. Zajmujesz pozycję krótką, sprzedając kontrakt perpetualny; na przykład sprzedając kontrakt perpetualny na ETH.

Dźwignia - Dźwignia pozwala ci kupować więcej kontraktów, niż normalnie byś mógł. Na przykład, jeśli zdeponujesz 100 USDC, dźwignia 3x pozwoli ci kupić maksymalnie teoretycznie kontrakty warte 300 USDC. Dźwignia może zwiększyć twoje zyski, ale również znacznie zwiększa ryzyko likwidacji. Jako nowy użytkownik, zdecydowanie zalecamy korzystanie z dźwigni mniejszej niż 1x.

Marża - Marża może być postrzegana jako zabezpieczenie konieczne do otwarcia i utrzymania pozycji handlowej. Marża jest podzielona na dwie podkategorie: marżę początkową i marżę utrzymania.

Marża początkowa to ilość marży potrzebna do otwarcia pozycji lub dodania do pozycji.

Marża utrzymania to ilość marży potrzebna do zapobieżenia likwidacji. Jeśli zabraknie ci marży, twoja pozycja zostanie automatycznie zlikwidowana, a ty zapłacisz opłatę likwidacyjną.

Finansowanie - Finansowanie jest bardzo ważnym czynnikiem w handlu derywatami perpetualnymi. Jest to mechanizm, który pomaga cenie kontraktu derywatowego handlować jak najbliżej ceny aktywa bazowego. Jak wpływa to na handel, jest proste:

• Kiedy cena perpetuala jest poniżej ceny bazowej: Krótkie płacą długim (więcej krótkich niż długich, sentyment spadkowy).
• Kiedy cena perpetuala jest powyżej ceny bazowej: Długie płacą krótkim (więcej długich niż krótkich, sentyment wzrostowy).

Podstawowe strategie handlowe dla derywatów perpetalnych

Podstawy tych strategii mają zastosowanie do całego handlu derywatami perpetualnymi, ale dla jasności omówimy strategie stosowane w dYdX.

Jeśli wierzysz, że aktywo bazowe doceni w przyszłości, najbezpieczniejszym, najprostszym handlem jest kupno i trzymanie aktywa. Dla większości osób derywatywy są korzystne w porównaniu z prostym posiadaniem aktywa bazowego z dwóch głównych powodów: 1) możesz używać dźwigni i 2) możesz wyrazić opinię, że aktywo bazowe spadnie.

Dźwignia - Dźwignia naraża cię na wyższe ryzyko likwidacji. Nowym użytkownikom zaleca się korzystanie z dźwigni 1x lub mniejszej.

Każdy rynek ma maksymalną dźwignię. Na przykład na dYdX, BTC-USD ma maksymalną dźwignię 20x, podczas gdy AVAX-USD to 10x.

Dźwignia wzrasta, gdy zwiększasz rozmiar swojej pozycji. Przyjrzyjmy się różnym poziomom dźwigni, jeśli zdeponujesz 100 USDC na swoim koncie i zajmiesz długą pozycję (kupisz) kontrakty BTC-USD:

Finansowanie - Kolejnym ważnym czynnikiem jest finansowanie. Jeśli jesteś w handlu konsensualnym - tj. większość sentymentu rynkowego zgadza się z tobą - prawdopodobnie będziesz płacić za utrzymanie swojej pozycji. Możesz myśleć o finansowaniu jako o podatku nałożonym na większość posiadaczy pozycji na rzecz mniejszości.

Długa pozycja - Zajmowanie długiej pozycji oznacza, że wierzysz, iż cena aktywa wzrośnie w przyszłości. Aby otworzyć długą pozycję, kup kontrakt perpetualny.

Przyjrzyjmy się różnym scenariuszom handlu Bitcoinem z różnymi poziomami dźwigni. Wyobraź sobie, że masz 100 USD zabezpieczenia i kupujesz Bitcoin po 20,000 USD:

A co z zyskami? Wyobraź sobie, że cena Bitcoina wzrośnie o 10% do 22,000 USD.

Krótka pozycja - Zajmowanie krótkiej pozycji oznacza, że wierzysz, iż cena aktywa spadnie w przyszłości. Aby otworzyć krótką pozycję, sprzedaj kontrakt perpetualny.

Przyjrzyjmy się różnym scenariuszom handlu Bitcoinem z różnymi poziomami dźwigni. Wyobraź sobie, że masz 100 USD zabezpieczenia i kupujesz Bitcoin po 20,000 USD:

A co z zyskami? Wyobraź sobie, że cena Bitcoina spadnie o 10% do 18,000 USD. Zyski będą takie same jak w przypadku długiej pozycji, gdy cena wzrosła o 10%.

Możesz użyć tego kalkulatora ryzyka DYDX, aby lepiej zrozumieć, jak odpowiednio rozmiarować swoje transakcje.

Jak zdeponować aktywa

Przed rozpoczęciem handlu możesz potrzebować przenieść aktywa kryptowalutowe z portfela kryptowalutowego do DAppa derywatywowego, takiego jak dYdX. Niektóre DAppy derywatywowe robią to, aby pomóc zmniejszyć koszt na transakcję i/lub poprawić prędkość realizacji transakcji. Inne DAppy derywatywowe, takie jak GMX, nie wymagają depozytów.

Jeśli musisz wpłacić aktywa, zacznij od połączenia swojego portfela kryptowalutowego z DAppem. DApp prawdopodobnie poprosi cię o wpłatę. Jeśli tego nie zrobi, poszukaj widocznego przycisku „wpłać" lub „dostarcz". Wybierz akceptowane przez DApp aktywa kryptowalutowe i wpłać je. Gdy transakcja zostanie zatwierdzona, będziesz gotowy do rozpoczęcia handlu.

Dla instrukcji krok po kroku, jak wpłacić na dYdX z aplikacją Bitcoin.com Wallet, użyj tego artykułu wsparcia.

Jak otworzyć pozycję

Są dwa podstawowe sposoby na otwarcie pozycji:

1. Zlecenia rynkowe
2. Zlecenia limitowane

Zlecenia rynkowe realizują się po aktualnych oferowanych cenach w księdze zleceń, podczas gdy zlecenia limitowane zrealizują się tylko po określonej cenie (lub lepszej). Na przykład, zlecenie limitowane kupna na BTC-USD na poziomie 21,500 zrealizuje się tylko po cenie 21,500 lub niższej.

Aby otworzyć pozycję z zleceniem rynkowym, wybierz rynek, taki jak BTC-USD, wprowadź kwotę pozycji i kliknij „Kup", aby zająć pozycję długą lub „Sprzedaj", aby zająć pozycję krótką.

Aby otworzyć pozycję z zleceniem limitowanym, wybierz rynek, taki jak ETH-USD, wprowadź kwotę pozycji i cenę, po której chcesz zrealizować swoje zlecenie (cena limitowa), i „Kup", aby zająć pozycję długą lub „Sprzedaj", aby zająć pozycję krótką.

Dla instrukcji krok po kroku, jak otworzyć pozycję rynkową lub limitowaną na dYdX z aplikacją Bitcoin.com Wallet, przejdź tutaj.

Jak zamknąć pozycję

Zamknięcie swojej pozycji zamieni twoje niezrealizowane zyski na zrealizowane zyski. Jeśli twoje niezrealizowane zyski są ujemne, ta kwota zostanie odjęta z twojego konta. Jeśli są dodatnie, ta kwota zostanie dodana do twojego konta.

Aby zamknąć pozycję, przejdź do strony otwartych pozycji w DAppie. Dla każdej pozycji będzie dostępna opcja „zamknij". Wybierz opcję „zamknij", a jeśli masz taką możliwość, zamknij ją całkowicie. Dla instrukcji krok po kroku, jak zamknąć pozycję na dYdX z aplikacją Bitcoin.com Wallet, przejdź tutaj.

WymianyHazardPortfeleKartyKonferencje

Odkryj najlepsze platformy do kupowania, sprzedawania i handlu kryptowalutami.

Funkcje handlowe

Zaawansowane narzędzia handlowe i zautomatyzowane strategie dla profesjonalnych traderów.

Kryptowaluty

Kupuj, sprzedawaj i wymieniaj popularne kryptowaluty i altcoiny

Typy wymiany

Różne rodzaje giełd dostosowane do Twoich potrzeb handlowych

Regiony geograficzne

Znajdź giełdy dostępne w Twoim kraju lub regionie.

Opcje inwestycyjne

Odkryj nowe możliwości inwestycyjne i przedsprzedaże

Opcje binarne

Platformy i narzędzia do handlu opcjami binarnymi

Handel algorytmiczny

Automatyczny handel

Boty arbitrażowe

Kopiowanie transakcji

Dzień handlu

Konta demo do handlu

Pochodne

Handel kontraktami terminowymi

Handel z dźwignią

Handel z depozytem zabezpieczającym

Handel opcjami

Sprzedaż krótka

Aave

Altcoiny

Aptos

Arbitrum

Sztuczna superinteligencja

Lawina

Binance Coin

Bitcoin Cash

Bittensor

Cardano

Chainlink

Kosmos

Kronos

Dzień

Dogecoin

Ethereum Classic

Filecoin

Bluszcz

Niezmienny

Iniekcyjny

Kasa

Litecoin

Twórca

Płaszcz

Monero

Near Protocol

Neo

Okb

Optymizm

Pepe

Kropka kropkowana

Wielokąt

Przedstawiać

Fala

Shiba Inu

Solana

Stablecoiny

Stacks

Stellar

Sui

Tezos

Toncoin

Tron

Uniswap

Anonimowe wymiany

Scentralizowany

Brokerzy kryptowalut

Wymiana kryptowalut na fiat

Zdecentralizowany

Dla początkujących

Hybryda

Platformy pożyczkowe

Najniższe opłaty

Giełdy kryptowalut P2P

Wpłata PayPal

Najbezpieczniejszy

Konta oszczędnościowe

Zamień platformy

Algieria

Argentyna

Azja

Australia

Bahrajn

Brazylia

Kanada

Chiny

Kolumbia

Kongo

Egipt

Europa

Francja

Niemcy

Ghana

Hongkong

Indie

Indonezja

Irlandia

Włochy

Japonia

Kenia

Korea Południowa

Malezja

Meksyk

Maroko

Holandia

Nowa Zelandia

Nigeria

Norwegia

Pakistan

Philippines

Rosja

Singapur

Republika Południowej Afryki

Szwajcaria

Tanzania

Tajlandia

Indyk

Uganda

Zjednoczone Emiraty Arabskie

Najlepsza kryptowaluta do kupienia teraz

Najlepsze przedsprzedaże kryptowalut

Nowe projekty kryptowalutowe

Opcje binarne

Wymiany

Odkryj najlepsze platformy do kupowania, sprzedawania i handlu kryptowalutami.

Funkcje handlowe

Zaawansowane narzędzia handlowe i zautomatyzowane strategie dla profesjonalnych traderów.

Kryptowaluty

Kupuj, sprzedawaj i wymieniaj popularne kryptowaluty i altcoiny

Typy wymiany

Różne rodzaje giełd dostosowane do Twoich potrzeb handlowych

Regiony geograficzne

Znajdź giełdy dostępne w Twoim kraju lub regionie.

Opcje inwestycyjne

Odkryj nowe możliwości inwestycyjne i przedsprzedaże

Opcje binarne

Platformy i narzędzia do handlu opcjami binarnymi

Handel algorytmiczny

Automatyczny handel

Boty arbitrażowe

Kopiowanie transakcji

Dzień handlu

Konta demo do handlu

Pochodne

Handel kontraktami terminowymi

Handel z dźwignią

Handel z depozytem zabezpieczającym

Handel opcjami

Sprzedaż krótka

Aave

Altcoiny

Aptos

Arbitrum

Sztuczna superinteligencja

Lawina

Binance Coin

Bitcoin Cash

Bittensor

Cardano

Chainlink

Kosmos

Kronos

Dzień

Dogecoin

Ethereum Classic

Filecoin

Bluszcz

Niezmienny

Iniekcyjny

Kasa

Litecoin

Twórca

Płaszcz

Monero

Near Protocol

Neo

Okb

Optymizm

Pepe

Kropka kropkowana

Wielokąt

Przedstawiać

Fala

Shiba Inu

Solana

Stablecoiny

Stacks

Stellar

Sui

Tezos

Toncoin

Tron

Uniswap

Anonimowe wymiany

Scentralizowany

Brokerzy kryptowalut

Wymiana kryptowalut na fiat

Zdecentralizowany

Dla początkujących

Hybryda

Platformy pożyczkowe

Najniższe opłaty

Giełdy kryptowalut P2P

Wpłata PayPal

Najbezpieczniejszy

Konta oszczędnościowe

Zamień platformy

Algieria

Argentyna

Azja

Australia

Bahrajn

Brazylia

Kanada

Chiny

Kolumbia

Kongo

Egipt

Europa

Francja

Niemcy

Ghana

Hongkong

Indie

Indonezja

Irlandia

Włochy

Japonia

Kenia

Korea Południowa

Malezja

Meksyk

Maroko

Holandia

Nowa Zelandia

Nigeria

Norwegia

Pakistan

Philippines

Rosja

Singapur

Republika Południowej Afryki

Szwajcaria

Tanzania

Tajlandia

Indyk

Uganda

Zjednoczone Emiraty Arabskie

Najlepsza kryptowaluta do kupienia teraz

Najlepsze przedsprzedaże kryptowalut

Nowe projekty kryptowalutowe

Opcje binarne

Funkcje handlowe

Handel algorytmicznyAutomatyczny handelBoty arbitrażoweKopiowanie transakcjiDzień handluKonta demo do handluPochodneHandel kontraktami terminowymiHandel z dźwigniąHandel z depozytem zabezpieczającymHandel opcjamiSprzedaż krótka

Kryptowaluty

AaveAltcoinyAptosArbitrumSztuczna superinteligencjaLawinaBinance CoinBitcoin CashBittensorCardanoChainlinkKosmosKronosDzieńDogecoinEthereum ClassicFilecoinBluszczNiezmiennyIniekcyjnyKasaLitecoinTwórcaPłaszczMoneroNear ProtocolNeoOkbOptymizmPepeKropka kropkowanaWielokątPrzedstawiaćFalaShiba InuSolanaStablecoinyStacksStellarSuiTezosToncoinTronUniswap

Typy wymiany

Anonimowe wymianyScentralizowanyBrokerzy kryptowalutWymiana kryptowalut na fiatZdecentralizowanyDla początkującychHybrydaPlatformy pożyczkoweNajniższe opłatyGiełdy kryptowalut P2PWpłata PayPalNajbezpieczniejszyKonta oszczędnościoweZamień platformy

Regiony geograficzne

AlgieriaArgentynaAzjaAustraliaBahrajnBrazyliaKanadaChinyKolumbiaKongoEgiptEuropaFrancjaNiemcyGhanaHongkongIndieIndonezjaIrlandiaWłochyJaponiaKeniaKorea PołudniowaMalezjaMeksykMarokoHolandiaNowa ZelandiaNigeriaNorwegiaPakistanPhilippinesRosjaSingapurRepublika Południowej AfrykiSzwajcariaTanzaniaTajlandiaIndykUgandaZjednoczone Emiraty Arabskie

Opcje inwestycyjne

Najlepsza kryptowaluta do kupienia terazNajlepsze przedsprzedaże kryptowalutNowe projekty kryptowalutowe

Opcje binarne

Opcje binarne

Hazard

Portfele

Karty

Konferencje

Eksploruj platformy kryptowalutowe

Szukasz głębszego zanurzenia w zdecentralizowanych i scentralizowanych giełdach, narzędziach do automatycznego handlu lub platformach przyjaznych dla początkujących? Odkryj te wyselekcjonowane przewodniki platformowe od Bitcoin.com:

Zdecentralizowane giełdy i narzędzia DEX

• Najlepsze zdecentralizowane giełdy
• Najlepsze praktyki DEX
• [Przegląd DEX](https://www.bitcoin.com/decentralized-exchanges/dex