كيفية الزراعة في التمويل اللامركزي (DeFi)

يمكن لأي شخص كسب مكافآت عن طريق إيداع أصول رقمية محددة في تطبيقات لامركزية معينة. تُعرف هذه العملية باسم الزراعة العائدة، وهي ممارسة واسعة الانتشار في التمويل اللامركزي. في هذا الدليل، نغطي نوعًا محددًا من الزراعة العائدة حيث يقوم المستخدمون بإيداع رموز تجمع السيولة الخاصة بهم في بورصة لامركزية لكسب مكافآت إضافية. سنوضح هذا النوع من الزراعة العائدة باستخدام البورصة اللامركزية الخاصة بـ Bitcoin.com، Verse DEX. للحصول على مقدمة عن الزراعة العائدة بشكل عام، بما في ذلك نظرة عامة على الأنواع المختلفة لفرص الزراعة العائدة المتاحة، ابدأ من هنا.

ابدأ في الكسب على Verse DEX الخاص بـ Bitcoin.com عن طريق إيداع رموز LP الخاصة بك في مزارع Verse. احصل على جميع التفاصيل هنا.

الزراعة الربحية في خطوتين

لإستراتيجية الزراعة الربحية هذه، ستحتاج إلى:

1. الحصول على رموز مجمع السيولة (LP).
2. إيداع تلك الرموز في مزرعة.

إذا كنت تعرف ما هي رموز LP، يمكنك تجاوز الشرح والانتقال إلى الأدلة حول كيفية الحصول عليها وإيداعها في مزرعة. للحصول على معلومات أكثر تفصيلاً حول هذه الإستراتيجية، اقرأ هذه المقالة من البداية للنهاية.

ما تحتاجه للزراعة الربحية في منصة تبادل لا مركزية

ستحتاج إلى أربعة أشياء للزراعة في منصة تبادل لا مركزية (DEX):

1. محفظة رقمية
2. عملة مشفرة
3. رموز LP
4. منصة تبادل لا مركزية تقدم مكافآت الزراعة

المحفظة الرقمية: هذه المحافظ، المعروفة أيضًا باسم محافظ التشفير أو محافظ الويب 3، تحتوي على العملات المشفرة والأصول الرقمية الأخرى. أفضل المحافظ هي ذات الحفظ الذاتي مثل تطبيق محفظة Bitcoin.com. الحفظ الذاتي يعني أنك تتحكم بشكل كامل في محتويات المحفظة، بينما في المحافظ الحفظية يتحكم طرف ثالث بشكل نهائي. تعرف على المزيد حول الحفظ الذاتي وأهميته هنا.

العملة المشفرة: ستحتاج المحفظة إلى احتواء عملة مشفرة لدفع رسوم المعاملات. تُستخدم رسوم المعاملات لدفع تكلفة الإجراءات التي تُحدث تغييرات في سلسلة الكتل. سيتم دفعها بعملة السلسلة الأصلية. على سبيل المثال، يُستخدم ETH لدفع رسوم المعاملات على سلسلة Ethereum.

رموز LP: للزراعة في منصة تبادل لا مركزية، ستحتاج أيضًا إلى أصول مشفرة معينة تتطلبها المنصة للزراعة. هذه هي رموز مجمع السيولة (LP) التي تحصل عليها عن طريق إيداع كميات متساوية من عملتين مشفرتين في مجمع سيولة معين على المنصة.

موقع منصة التبادل اللامركزية: من المهم استخدام منصة تبادل لا مركزية موثوقة تحتوي على عدد جيد من الأسواق السائلة، حيث تم تدقيق البروتوكول من قبل شركات الأمن الخارجية، وحيث تكون مكافآت الزراعة جذابة ومستدامة. في هذه المقالة سنقدم منصة كهذه.

ما هي رموز مجمع السيولة؟

رموز مجمع السيولة هي عنصر أساسي في المنصات اللامركزية (DEXs). يتم تمكين التداول في هذه المنصات بفضل الأشخاص الذين يضيفون السيولة إلى أزواج التداول. على عكس المنصات المركزية، يمكن لأي شخص إضافة زوج تداول عملة مشفرة إلى منصة DEX أو تقوية زوج تداول موجود عن طريق توفير السيولة. بدون سيولة كافية، لا يمكن تحقيق تبادل فعال، لذا تحفز منصات DEX الأشخاص على إضافة السيولة عن طريق منح جزء من رسوم المنصة لمزودي السيولة.

لكل زوج تداول في منصة DEX مجمع سيولة خاص به. تُعرف هذه المجمعات بـ "المجمعات" أو أحيانًا "مجمعات السيولة". على سبيل المثال، في Verse DEX من Bitcoin.com، يحتوي زوج التداول الشهير VERSE-WETH على مجمع سيولة عميق يكون نصفه VERSE والنصف الآخر WETH (wrapped ETH). يكسب مزودو السيولة لهذا المجمع وغيره على Verse DEX حصة نسبية من 0.25% من إجمالي حجم الأصول المتبادلة من قبل الأشخاص الذين يتداولون بين الأصول في المجمع. تُعرض أرباح مزودي السيولة كنسبة عائد سنوية (APY) ديناميكية. في حالة Verse DEX، يمكن العثور على النسبة الديناميكية في قسم المجمعات.

عند إيداع العملات المشفرة في مجمع السيولة، يقوم العقد الذكي بصك وإرسال رمز لك يكون بمثابة إيصال. يُعرف هذا الرمز باسم رمز مجمع السيولة (LP) - وأحيانًا يُطلق عليه رمز مزود السيولة - ويستخدم لتحقيق أي مكافآت مستحقة من موقعك، وسحب الأصول المشفرة المودعة.

في بعض الحالات يمكنك أيضًا إيداع أو "رهن" رموز LP الخاصة بك في "مزرعة". سيمنحك ذلك مكافآت إضافية. تابع القراءة لمعرفة المزيد عن كيفية عمل ذلك.

مقدمة عن المزارع

كما هو موضح أعلاه، تحفز منصات DEX الأشخاص على إضافة السيولة من خلال منح جزء من رسوم المنصة لمزودي السيولة. المزارع هي وسيلة لتحفيز إضافي لمزودي السيولة من خلال تقديم مكافآت إضافية. تعمل كالتالي: يقوم مزودو السيولة بإيداع رموز LP الخاصة بهم في مزرعة، وهي مجموعة من العقود الذكية. بينما تكون تلك الرموز في المزرعة، تمنح الحائز الحق في كسب مكافآت إضافية.

ما هي مكافآت الزراعة ومن أين تأتي؟

في معظم الحالات، تُدفع مكافآت الزراعة بالرمز الأصلي للمنصة DEX وتأتي من العرض المتاح لهذا الرمز. يحدد مشغلو المنصة النسبة السنوية للمكافآت، وأي رموز LP مؤهلة للحصول على مكافآت الزراعة، والإطار الزمني الذي ستكون فيه المكافآت متاحة.

لقد قدمت بعض المنصات نسب عائد سنوية عالية جدًا، تصل إلى أكثر من 1000%، في محاولة لجذب كمية كبيرة من السيولة والاهتمام بالمنصة. ومع ذلك، فإن هذه المكافآت العالية تكون غير مستدامة. نظرًا لأن المكافآت تُدفع في الرمز الأصلي للمنصة، إذا تم توزيع الكثير منها وإذا قرر الكثير من المستلمين البيع، فإن قيمة تلك الرموز ستنهار. علاوة على ذلك، فإن العوائد العالية جدًا من المحتمل أن تجذب ما يُطلق عليهم مزودي السيولة المرتزقة. هؤلاء هم المشاركون الذين يبيعون مكافآتهم الزراعية ويسحبون السيولة الخاصة بهم فورًا عندما تجف مكافآت الزراعة. هذا يترك المنصة بدون سيولة وبدون قيمة لرمز المنصة.

في حالة Verse DEX من Bitcoin.com، تكون مكافآت الزراعة جزءًا من برنامج حوافز نظام Verse، الذي يهدف إلى توزيع VERSE بشكل واسع وتحفيز نمو المجتمع بطريقة مستدامة ومضيفة للقيمة. تم تخصيص 35% من عرض رمز Verse للمكافآت الموزعة عبر الزراعة الربحية وآليات أخرى. تُتاح الرموز لبرنامج الحوافز بطريقة تدريجية وعلى أساس كتلة بكتلة على مدى 7 سنوات، على الرغم من أن توزيعها يُدار بواسطة فريق Bitcoin.com. وقد حدد الفريق نسبة افتتاحية قدرها 80% لمزارع Verse كمكافأة يمكنها تحفيز إنشاء السيولة بشكل مستدام ودعم Verse DEX إلى النقطة التي توفر تجربة تداول لامركزية ذات مستوى عالمي.

كيف يتم حساب المكافآت وتوزيعها؟

تُخصص مكافآت المزرعة للمستخدمين الأفراد بناءً على نسبة رموز LP التي أودعوها في المزرعة والوقت الذي تُحتفظ فيه تلك الرموز في المزرعة.

يتم تقدير النسبة السنوية باستخدام نموذج يعتمد على فترات التوزيع. يفترض هذا التقدير عادةً أن 100% من مزودي السيولة للمجمع المحدد قد أودعوا رموز LP الخاصة بهم في المزرعة طوال فترة التوزيع. إذا لم يقم جميع مزودي السيولة بإيداع رموز LP الخاصة بهم في المزرعة، سيحصل أولئك الذين أودعوا على نسبة سنوية أعلى من المتوقع. إذا تم توفير المزيد من السيولة في المجمع و تم إيداع المزيد من رموز LP في المزرعة خلال فترة التوزيع، ستكون النسبة السنوية أقل مؤقتًا من المتوقع.

يتم تحديد فترات التوزيع بواسطة مشغلي المنصة، وقد تتغير بمرور الوقت. في حالة Verse DEX من Bitcoin.com، تم تحديد فترة التوزيع لمزارع Verse بفواصل زمنية أسبوعية.

كيفية الزراعة الخطوة الأولى: الحصول على رموز مجمع السيولة (LP)

المساهمة في السيولة في منصة DEX أمر بسيط. لأغراض الزراعة، بالإضافة إلى النظر في النسبة السنوية على المجمعات المختلفة التي تقدمها المنصة، سترغب أيضًا في النظر في أي رموز LP تُقبل للزراعة، وما هي النسبة السنوية للمزرعة. بمجرد تحديد مجمع/مزرعة تهمك، ابدأ بإيداع الأصول المشفرة المحددة في المجمع. ستحصل على رموز LP، التي ستقوم بإيداعها بعد ذلك في المزرعة.

للحصول على تعليمات خطوة بخطوة حول كيفية المساهمة في المجمعات على Verse DEX، استخدم هذا الدليل.

إليك فيديو يوضح عملية المساهمة في مجمع VERSE-ETH:

كيفية الزراعة الخطوة الثانية: إيداع رموز مجمع السيولة (LP) في مزرعة

بمجرد حصولك على رموز LP المقبولة في مزرعة، يمكنك إيداعها في المزرعة لبدء كسب مكافآت إضافية.

على سبيل المثال، في Verse DEX من Bitcoin.com، لكسب المكافآت من مزرعة VERSE-ETH، ستحتاج أولاً إلى رموز LP من مجمع VERSE-ETH (انظر أعلاه). عندما توفر السيولة في مجمع VERSE-ETH، ستحصل على رموز VERSE-X (VERSE-ETH) LP، وهذه هي الرموز التي ستودعها في مزرعة VERSE-ETH.

للحصول على تعليمات خطوة بخطوة حول كيفية إيداع رموز LP في مزارع Verse، استخدم هذا الدليل.

إليك فيديو يوضح العملية:

هل هناك فترة حجز عند الإيداع في المزارع؟

بينما تحتوي بعض استراتيجيات الزراعة الربحية على فترات حجز، فإن مزارع Verse لا تحتوي على ذلك. يمكنك سحب رموز LP الخاصة بك في أي وقت وستكون مؤهلاً للحصول على حصتك من المكافآت للفترة الزمنية الدقيقة التي بقيت فيها رموز LP الخاصة بك مودعة.

كيفية المطالبة بالمكافآت؟

في بعض الحالات، يجب عليك سحب رموز LP الخاصة بك للمطالبة بالمكافآت. في حالات أخرى، يمكنك ترك رموز LP الخاصة بك في المزرعة والمطالبة بالمكافآت في أي وقت تريده. في Verse DEX من Bitcoin.com، يمكنك المطالبة بالمكافآت الزراعية دون سحب رموز LP الخاصة بك من المزرعة.

للحصول على تعليمات خطوة بخطوة حول كيفية المطالبة بالمكافآت وسحب رموز LP، استخدم هذا الدليل.