• Home
• Get Started
• How To Yield Farm In Defi

Як займатися дохідним фермерством у DeFi

Будь-хто може заробляти винагороди, вкладаючи певні цифрові активи в певні децентралізовані додатки (DApps). Це відомо як дохідне фермерство, і це поширена практика в децентралізованих фінансах (DeFi). У цьому посібнику ми розглядаємо конкретний тип дохідного фермерства, де користувачі депонують свої токени пулу ліквідності на децентралізованій біржі, щоб заробити додаткові винагороди. Ми продемонструємо цей тип дохідного фермерства, використовуючи децентралізовану біржу Bitcoin.com, Verse DEX.

Щоб отримати загальне уявлення про дохідне фермерство, включаючи огляд різних типів можливостей дохідного фермерства, почніть тут.

Почніть заробляти на Verse DEX від Bitcoin.com, розмістивши ваші LP токени у Verse Farms. Усі деталі можна знайти тут.

Доходне фермерство в два кроки

Для цієї стратегії доходного фермерства вам знадобиться:

1. Отримати токени пулу ліквідності (LP).
2. Внести ці LP токени на ферму.

Якщо ви вже знаєте, що таке LP токени, ви можете перейти до інструкцій щодо їх отримання та внесення на ферму. Для більш детальної інформації про цю стратегію доходного фермерства прочитайте цю статтю від початку до кінця.

Що потрібно для доходного фермерства на децентралізованій біржі

Вам знадобляться чотири речі для фермерства на DEX:

1. Цифровий гаманець
2. Криптовалюта
3. LP токени
4. Децентралізована біржа, яка пропонує винагороди за фермерство

Цифровий гаманець: Ці гаманці, також відомі як крипто-гаманці або web3 гаманці, зберігають криптовалюти та інші цифрові активи. Найкращі гаманці є самозберігаючими, як Bitcoin.com Wallet app. Самозберігання означає, що ви маєте повний контроль над вмістом гаманця, тоді як у зберігаючих гаманцях остаточний контроль має третя сторона. Дізнайтеся більше про самозберігання та його важливість тут.

Криптовалюта: Гаманець має містити криптовалюту для оплати комісій за транзакції. Комісії за транзакції використовуються для оплати дій, які вносять зміни в блокчейн. Вони будуть сплачуватися в рідній валюті блокчейну. Наприклад, ETH використовується для оплати комісій за транзакції на блокчейні Ethereum.

LP токени: Щоб займатися доходним фермерством на DEX, вам також знадобляться певні криптоактиви, які вимагає децентралізована біржа для фермерства. Це конкретні токени пулу ліквідності (LP), які ви отримуєте, спочатку вносячи рівні суми двох криптовалют у певний пул ліквідності на DEX.

Сайт децентралізованої біржі: Важливо використовувати авторитетну платформу DEX, яка має хорошу кількість ліквідних ринків, де протокол був перевірений сторонніми фірмами безпеки, і де винагороди за фермерство є привабливими та стійкими. У цій статті ми представимо саме таку платформу.

Що таке токени пулу ліквідності?

Токени пулу ліквідності є важливим компонентом децентралізованих бірж (DEXs). Торгівля на DEXs можлива завдяки тому, що люди додають ліквідність до торгових пар. На відміну від централізованих бірж, будь-хто може додати пару криптоактивів для торгівлі на DEX або зміцнити існуючу торгову пару, надаючи ліквідність. Без достатньої ліквідності неможливо забезпечити плавне функціонування біржі, тому DEXs стимулюють людей додавати ліквідність, надаючи частину комісій DEX ліквідності постачальникам.

Кожна торгова пара DEX має свій пул ліквідності. Їх називають "пулами", або іноді "пулами ліквідності". Наприклад, на Verse DEX від Bitcoin.com, популярна торгова пара VERSE-WETH має глибокий пул ліквідності, який наполовину складається з VERSE і наполовину з WETH (wrapped ETH). Постачальники ліквідності для цього та інших пулів на Verse DEX заробляють пропорційну частку 0,25% від загального обсягу активів, обміняних людьми, які торгують між активами в пулі. Заробітки постачальників ліквідності відображаються як динамічний APY. У випадку Verse DEX, динамічний APY можна знайти в розділі Pools.

Коли ви вносите криптовалюти в пул ліквідності, смарт-контракт випускає і надсилає вам токен, який є своєрідною розпискою. Цей токен, відомий як токен пулу ліквідності (LP) - іноді також званий токеном постачальника ліквідності - використовується для отримання будь-яких невиплачених винагород з вашої позиції і для виведення внесених вами криптоактивів.

У деяких випадках ви також можете внести або "заставити" свої LP токени у "ферму". Це дасть вам право на отримання додаткових винагород. Читайте далі, щоб дізнатися, як це працює.

Вступ до ферм

Як описано вище, DEX стимулюють людей додавати ліквідність, надаючи частину комісій DEX постачальникам ліквідності. Ферми є способом додаткового стимулювання постачальників ліквідності, пропонуючи додаткові винагороди. Вони працюють наступним чином: постачальники ліквідності вносять свої LP токени у ферму, яка є колекцією смарт-контрактів. Поки ці LP токени знаходяться у фермі, вони дають право власнику на отримання додаткових винагород.

Що таке винагороди за фермерство і звідки вони беруться?

У більшості випадків винагороди за фермерство виплачуються у рідному токені DEX і надходять з його невипущеної пропозиції. Оператори DEX встановлюють APY для винагород за фермерство, які LP токени є допустимими для винагород за фермерство, і терміни, протягом яких винагороди за фермерство будуть доступні.

Деякі DEX пропонували дуже високі APY для фермерства, навіть понад 1000%, намагаючись залучити велику кількість ліквідності та уваги до DEX. Однак такі високі винагороди, як правило, є нестійкими. Зрештою, оскільки винагороди виплачуються в рідному токені DEX, якщо їх буде видано занадто багато і занадто багато отримувачів вирішить продати, вартість цих токенів впаде. Крім того, дуже високі APY можуть залучити так званих найманих постачальників ліквідності. Це учасники, які продають свої винагороди за фермерство і відразу виводять свою ліквідність, як тільки винагороди за фермерство закінчуються. Це залишає DEX без ліквідності, а токен DEX без вартості.

У випадку Verse DEX від Bitcoin.com, винагороди за фермерство є частиною програми стимулів Verse Ecosystem Incentives, яка має на меті широко розповсюдити VERSE і стимулювати зростання спільноти у стійкий та додатково цінний спосіб. Зокрема, 35% постачання токенів Verse виділяється на винагороди, розподілені через доходне фермерство та інші механізми. Токени стають доступними для програми стимулів лінійно та на блочно-блоковій основі протягом 7 років, хоча їх розподіл керується командою Bitcoin.com. Команда визначила початковий APY у 80% для Verse Farms як винагороду, яка може стійко стимулювати створення ліквідності та запустити Verse DEX до того моменту, коли він запропонує найкращий клас децентралізованого торгового досвіду.

Як розраховуються і розподіляються винагороди?

Винагороди ферми розподіляються між окремими користувачами на основі їх пропорції LP токенів, внесених у ферму, та часу, протягом якого ці LP токени утримуються у фермі.

APY прогнозується за допомогою моделі, яка спирається на періоди розподілу. Ця проекція зазвичай передбачає, що 100% постачальників ліквідності для даного пулу внесли свої LP токени у ферму на весь період розподілу. Якщо не всі постачальники ліквідності внесли свої LP токени у ферму, ті, хто внесли, отримають вищий APY, ніж прогнозувалося. Якщо під час періоду розподілу в пул буде надано більше ліквідності та буде внесено більше LP токенів у ферму, APY тимчасово буде нижчий, ніж прогнозувалося.

Періоди розподілу встановлюються операторами DEX і можуть змінюватися з часом. У випадку Verse DEX від Bitcoin.com, період розподілу для Verse Farms встановлено на щотижневі інтервали.

Як-ферма крок 1: Отримати токени пулу ліквідності (LP)

Внесення ліквідності на DEX є простим. Для цілей фермерства, крім розгляду APY на різних пулах, які пропонує DEX, ви також захочете розглянути, які LP токени приймаються для фермерства, і який APY є для ферми. Після того, як ви визначили пул/ферму, що вас цікавить, почніть з внесення зазначених криптоактивів у пул. Ви отримаєте LP токени, які ви потім внесете у ферму.

Для покрокових інструкцій щодо внесення в пул на Verse DEX, скористайтеся цією інструкцією.

Ось відео, яке демонструє процес внесення в пул VERSE-ETH:

Як-ферма крок 2: Внести токени пулу ліквідності (LP) на ферму

Після того, як у вас є LP токени, які приймаються на фермі, ви можете внести їх на ферму, щоб почати отримувати додаткові винагороди.

Наприклад, на Verse DEX від Bitcoin.com, щоб отримати винагороди з VERSE-ETH Farm, вам спочатку знадобляться LP токени з пулу VERSE-ETH (див. вище). Коли ви надаєте ліквідність у пулі VERSE-ETH, ви отримаєте VERSE-X (VERSE-ETH) LP токени, і саме ці токени ви внесете у VERSE-ETH Farm.

Для покрокових інструкцій щодо внесення LP токенів у Verse Farms, скористайтеся цією інструкцією.

Ось відео, яке демонструє процес:

Чи є період блокування при внесенні на ферми?

Хоча деякі стратегії доходного фермерства мають періоди блокування, Verse Farms не мають. Ви можете вивести свої LP токени у будь-який час, і ви будете мати право на свою частку винагород за точний час, протягом якого ваші LP токени залишалися внесеними.

Як отримати винагороди?

У деяких випадках ви повинні вивести свої LP токени, щоб отримати винагороди. В інших випадках ви можете залишити свої LP токени у фермі і отримати винагороди, коли захочете. На Verse DEX від Bitcoin.com ви можете отримати винагороди за фермерство без виведення своїх LP токенів з ферми.

Для покрокових інструкцій щодо отримання винагород і виведення LP токенів скористайтеся цією інструкцією.