Как использовать деривативы в DeFi

Торгуйте деривативами, такими как бессрочные фьючерсы, внося залог в протоколы DeFi. Торгуя деривативами, вы можете выразить свою уверенность в том, что доступные криптовалюты и цифровые активы будут расти или падать. Деривативы позволяют делать это с использованием кредитного плеча. Торговля деривативами на децентрализованных протоколах защищает вас от непрозрачного, рискованного и в некоторых случаях откровенно мошеннического поведения, которое проявляют некоторые централизованные биржи.

В этой статье рассматривается торговля бессрочными фьючерсами в DeFi с примерами и ссылками на пошаговые инструкции для dYdX, ведущего децентрализованного приложения для деривативов DeFi (DApp), с использованием Bitcoin.com Wallet app.

Используйте приложение Bitcoin.com Wallet для безопасной и простой торговли деривативами в DeFi. Через приложение Bitcoin.com Wallet вы также можете покупать, продавать, обменивать, зарабатывать, использовать и узнавать о криптовалюте. Подключайтесь к тысячам децентрализованных приложений (dApps) через WalletConnect, таких как ведущая платформа для торговли деривативами dYdX. Начните торговать деривативами с реферальной ссылкой dYdX от Bitcoin.com, чтобы получить скидку 5% на комиссию.

Содержание

Основы торговли деривативами в DeFi

DeFi позволяет людям вносить залог и торговать финансовыми контрактами, которые «производят» свою стоимость из базовых криптовалют или цифровых активов. В отличие от покупки базового криптоактива, что выражает имплицитное мнение о росте его стоимости, деривативы могут быть куплены и проданы для выражения соответственно восходящих и нисходящих взглядов. Также деривативы предоставляют доступ к кредитному плечу, что увеличивает вашу покупательную способность по сравнению с рынком "спот", но также увеличивает риск.

Если вы новичок в деривативах, пожалуйста, прочтите следующую статью: Что такое крипто деривативы?

Что нужно для торговли деривативами в DeFi

Вам понадобятся три вещи для торговли деривативами на платформе деривативов:

Цифровой кошелек
Криптовалюта
Сайт платформы деривативов

Цифровой кошелек: Эти кошельки, также называемые крипто-кошельками или web3-кошельками, хранят криптовалюты и другие цифровые активы. Лучшие кошельки являются самокастодиальными, как Bitcoin.com Wallet app. Самокастодия означает, что вы имеете полный контроль над содержимым кошелька, в то время как в кастодиальных кошельках конечный контроль имеет третья сторона. Узнайте больше о самокастодии и её важности здесь.

Криптовалюта: В кошельке должна быть криптовалюта для оплаты транзакционных сборов, а также для обмена. Транзакционные сборы используются для оплаты действий, которые вносят изменения в блокчейн. Они оплачиваются в родной валюте блокчейна. Например, ETH используется для оплаты транзакционных сборов в блокчейне Ethereum. Чтобы торговать деривативами, вам понадобятся определенные криптоактивы, которые сайт позволяет купить и продать в контрактах деривативов. Проверьте, какие криптоактивы принимает платформа деривативов, и убедитесь, что у вас есть некоторые из них в вашем кошельке. Используйте следующие статьи, чтобы узнать, как купить или обменять криптоактивы.

Сайт платформы деривативов: Важно использовать авторитетную платформу деривативов, у которой есть хорошее количество ликвидных рынков. Следующий раздел представляет такую платформу.

Введение в dYdX

dYdX, ведущая DeFi DApp, является децентрализованной биржей второго уровня Ethereum, специализирующейся на торговле бессрочными фьючерсами. Второй уровень dYdX предлагает значительное увеличение скорости транзакций и снижение их стоимости, гарантируя при этом, что транзакции урегулированы на базовом уровне Ethereum (уровень 1). В отличие от большинства криптоплатформ с бессрочными фьючерсами, dYdX работает на основе смарт-контрактов, позволяя пользователям торговать без центральных третьих сторон. Bitcoin.com Wallet app поддерживает dApps на Ethereum, включая второй уровень, через WalletConnect.

Вы можете узнать больше о WalletConnect здесь.

Вот руководство по использованию WalletConnect.

Ключевые термины

Перед тем как начинать любую торговлю, важно понять все нижеперечисленные термины.

Торговля бессрочными деривативами включает либо занятие лонг, либо шорт позиции на базовый актив.

Лонг - Занятие лонг позиции означает, что вы верите в рост стоимости базового актива в будущем. Вы занимаете лонг, покупая контракт на бессрочные деривативы; например, покупая бессрочный контракт на BTC.

Шорт - Занятие шорт позиции означает, что вы верите в падение стоимости базового актива в будущем. Вы занимаете шорт, продавая контракт на бессрочные деривативы; например, продавая бессрочный контракт на ETH.

Кредитное плечо - Кредитное плечо позволяет вам купить больше контрактов, чем вы могли бы обычно. Например, если вы внесли 100 USDC, 3x кредитное плечо позволит вам купить теоретический максимум контрактов на 300 USDC. Кредитное плечо может усилить вашу прибыль, но также значительно увеличивает риск ликвидации. Как новый пользователь, мы настоятельно рекомендуем использовать кредитное плечо менее 1x.

Маржа - Маржа может рассматриваться как залог, необходимый для открытия и поддержания торговой позиции. Маржа делится на две подкатегории: начальная маржа и маржа поддержания.

Начальная маржа - это сумма маржи, необходимая для открытия позиции или добавления к позиции.

Маржа поддержания - это сумма маржи, необходимая для предотвращения ликвидации. Если у вас закончится маржа, ваша позиция будет автоматически ликвидирована, и вы заплатите сбор за ликвидацию.

Фандинг - Фандинг является очень важным аспектом в торговле бессрочными деривативами. Это механизм, который помогает цене контракта дериватива торговаться максимально близко к цене базового актива. Как это влияет на торговлю, очень просто:

Когда цена бессрочного контракта ниже базового актива: шорты платят лонгам (больше шортов, чем лонгов, медвежьи настроения).
Когда цена бессрочного контракта выше базового актива: лонги платят шортам (больше лонгов, чем шортов, бычьи настроения).

Основные торговые стратегии для бессрочных деривативов

Основы этих стратегий применимы ко всей торговле бессрочными деривативами, но для точности мы будем говорить о стратегиях, применяемых к dYdX.

Если вы считаете, что базовый актив возрастет в будущем, самая безопасная и простая торговля - это купить и держать актив. Для большинства людей деривативы выгоднее простого владения базовым активом по двум основным причинам: 1) вы можете использовать кредитное плечо, и 2) вы можете выразить мнение, что базовый актив упадет.

Кредитное плечо - Кредитное плечо подвергает вас большему риску ликвидации. Новым пользователям рекомендуется использовать кредитное плечо 1x или меньше.

Каждый рынок имеет максимальное кредитное плечо. Например, на dYdX, BTC-USD имеет максимальное кредитное плечо 20x, в то время как AVAX-USD - 10x.

Кредитное плечо увеличивается по мере увеличения размера вашей позиции. Давайте посмотрим на разные суммы кредитного плеча, если вы вносите 100 USDC на ваш счет и занимаете лонг (покупаете) контракты BTC-USD:

Кредитное плечо	Стоимость BTC в USDC
0.5x	50 USDC
1x	100 USDC
10x	1000 USDC
20x	2000 USDC

Фандинг - Следующее по важности соображение - это фандинг. Если вы в консенсусной торговле - т.е. большинство рыночных настроений согласны с вами - вы, вероятно, будете платить за удержание вашей позиции. Вы можете рассматривать фандинг как налог на большинство держателей позиций в пользу меньшинства.

Занятие лонг позиции - Занятие лонг позиции означает, что вы верите в рост цены актива в будущем. Чтобы открыть лонг позицию, купите бессрочный контракт.

Давайте рассмотрим разные сценарии торговли Биткойном с различным кредитным плечом. Представьте, что у вас есть 100 USD залога и вы покупаете Биткойн по 20,000 USD:

Кредитное плечо	Сумма купленного BTC в USD	Цена ликвидации в USD
1x	100 USDC	600
2x	200 USDC	10,600
5x	500 USDC	16,600
10x	1000 USDC	18,600

А как насчет прибыли? Представьте, что Биткойн подорожал на 10% до 22,000 USD.

Сумма купленного в USD	Прибыль в USD
100	10
200	20
500	50
1000	100

Занятие шорт позиции - Занятие шорт позиции означает, что вы верите в падение цены актива в будущем. Чтобы открыть шорт позицию, продайте бессрочный контракт.

Кредитное плечо	Сумма купленного BTC в USD	Цена ликвидации в USD
1x	100 USDC	39,400
2x	200 USDC	29,400
5x	500 USDC	23,400
10x	1000 USDC	21,400

А как насчет прибыли? Представьте, что Биткойн подешевел на 10% до 18,000 USD. Прибыль будет такой же, как если бы вы занимали лонг и цена повысилась на 10%.

Сумма купленного в USD	Прибыль в USD
100	10
200	20
500	50
1000	100

Вы можете поиграть с этим калькулятором рисков DYDX, чтобы лучше понять, как правильно размерить ваши сделки.

Как внести активы

Перед торговлей вам, возможно, потребуется переместить криптоактивы из вашего криптокошелька в DApp для деривативов, такой как dYdX. Некоторые DApps деривативов делают это, чтобы помочь сократить стоимость за транзакцию и/или улучшить скорость исполнения сделок. Другие DApps деривативов, такие как GMX, не требуют депозитов.

Если вам нужно внести активы, начните с подключения вашего криптокошелька к DApp. DApp, скорее всего, предложит вам внести депозит. Если нет, найдите заметную кнопку «депозит» или «поставить». Выберите криптоактив, который принимает DApp, и внесите его. Как только транзакция будет завершена, вы будете готовы начать торговать.

Для пошаговых инструкций о том, как внести депозит на dYdX с помощью Bitcoin.com Wallet app, используйте эту статью поддержки.

Как открыть позицию

Существуют два основных способа открыть позицию:

Рыночные ордера
Лимитные ордера

Рыночные ордера исполняются по текущим предложенным ценам в книге ордеров, тогда как лимитные ордера будут исполнены только по указанной цене (или лучше). Например, лимитный ордер на покупку BTC-USD по 21,500 будет покупать контракт только по 21,500 или ниже.

Чтобы открыть позицию с помощью рыночного ордера, выберите рынок, такой как BTC-USD, введите сумму позиции и нажмите «Купить», чтобы занять лонг, или «Продать», чтобы занять шорт.

Чтобы открыть позицию с помощью лимитного ордера, выберите рынок, такой как ETH-USD, введите сумму позиции и цену, по которой исполнить ваш ордер (лимитная цена), и «Купить», чтобы занять лонг, или «Продать», чтобы занять шорт.

Для пошаговых инструкций о том, как открыть позицию с рыночным или лимитным ордером на dYdX с помощью Bitcoin.com Wallet app, перейдите сюда.

Как закрыть позицию

Закрытие вашей позиции превратит ваши нереализованные прибыли в реализованные прибыли. Если ваши нереализованные прибыли отрицательные, эта сумма будет вычтена с вашего счета. Если она положительная, эта сумма будет добавлена к вашему счету.

Чтобы закрыть позицию, перейдите на страницу открытых позиций DApp. Для каждой позиции будет опция «закрыть». Выберите опцию «закрыть» и, если будет предложено, полностью закройте её. Для пошаговых инструкций о том, как закрыть позицию на dYdX с помощью Bitcoin.com Wallet app, перейдите сюда.

Откройте для себя лучшие платформы для покупки, продажи и торговли криптовалютами.

Алгоритмическая торговля

Автоматизированная торговля

Арбитражные боты

Копи-трейдинг

Дейтрейдинг

Демо-счета для торговли

Производные

Торговля фьючерсами

Торговля с кредитным плечом

Маржинальная торговля

Торговля опционами

Шортинг

Анонимные обмены

Централизованный

Криптовалютные брокеры

Обмены криптовалюты на фиат

Децентрализованный

Для начинающих

Гибридный

Платформы кредитования

Самые низкие комиссии

P2P криптообмены

Депозит PayPal

Самый безопасный

Сберегательные счета

Платформы обмена

Лучшие криптовалюты для покупки сейчас

Лучшие крипто-продажи

Новые криптопроекты

Бинарные опционы

Откройте для себя лучшие платформы для покупки, продажи и торговли криптовалютами.

Бинарные опционы

Изучите криптоплатформы

Хотите углубиться в децентрализованные и централизованные биржи, автоматизированные торговые инструменты или платформы для начинающих? Изучите эти тщательно подобранные руководства по платформам от Bitcoin.com:

Децентрализованные биржи и инструменты DEX

Централизованные и гибридные биржи

Автоматизированная, копировальная и алгоритмическая торговля

Фьючерсы, маржа и деривативы

Пассивный доход и сбережения

Платформы для начинающих и специальных нужд

Что такое криптовалютные деривативы?

Производные инструменты, такие как бессрочные фьючерсы и опционы, широко используются в криптовалюте. Узнайте о них всё.

Читать статью →

Что такое криптовалютные деривативы?

Что такое DeFi?

Узнайте, как работают приложения децентрализованных финансов (DeFi) и как они сравниваются с традиционными финансовыми продуктами.

Читать статью →

Что такое DeFi?

Случаи использования DeFi

Децентрализованные финансы (DeFi) предоставляют доступ к финансовым продуктам каждому. В этой статье мы рассмотрим некоторые заметные случаи использования.

Читать статью →

Случаи использования DeFi

DEX жаргон

От AMM до фарминга доходности, изучите ключевую лексику, с которой вы столкнетесь при торговле на DEX.

Читать статью →

DEX жаргон

От AMM до фарминга доходности, изучите ключевую лексику, с которой вы столкнетесь при торговле на DEX.

Что такое рынки прогнозов?

Узнайте о рынках предсказаний, включая то, как они работают и для чего используются.

Читать статью →

Что такое рынки прогнозов?

Узнайте о рынках предсказаний, включая то, как они работают и для чего используются.

Средняя стоимость в долларах

Узнайте, как защитить себя от больших убытков с помощью этой простой, но мощной инвестиционной стратегии.

Читать статью →

Средняя стоимость в долларах

Узнайте, как защитить себя от больших убытков с помощью этой простой, но мощной инвестиционной стратегии.

Что такое APY?

APY означает годовую процентную доходность. Это способ расчета процентов, заработанных на инвестиции, который включает эффекты сложных процентов.

Читать статью →

Что такое APY?

Что такое ликвидность?

Ликвидность имеет несколько слегка отличающихся, но взаимосвязанных значений. Для целей криптовалюты ликвидность чаще всего относится к финансовой ликвидности и ликвидности рынка.

Читать статью →

Что такое ликвидность?

Что такое продажа токенов?

Продажа токенов является важной частью криптоэкосистемы. Узнайте их особенности и нюансы.

Читать статью →

Что такое продажа токенов?

Продажа токенов является важной частью криптоэкосистемы. Узнайте их особенности и нюансы.

ДОВЕРЯЮТ БОЛЕЕ 5 МИЛЛИОНА ПОЛЬЗОВАТЕЛЕЙ КРИПТОВАЛЮТ ПО ВСЕМУ МИРУ

БУДЬТЕ ВПЕРЕДИ В КРИПТО

ДОСТАВЛЯЕТСЯ ЕЖЕНЕДЕЛЬНО

Опережайте в мире криптовалют с нашей еженедельной рассылкой, которая предоставляет наиболее важные аналитические данные.

Еженедельные новости криптовалют, подобранные для вас

Практические инсайты и образовательные советы

Обновления по продуктам, способствующим экономической свободе

Зарегистрироваться

Никакого спама. Вы можете отписаться в любое время.

Начните безопасно инвестировать с кошельком Bitcoin.com

Начните безопасно инвестировать с кошельком Bitcoin.com

Более кошельков создано на данный момент

Все, что вам нужно, чтобы безопасно покупать, продавать, обменивать и инвестировать свои Bitcoin и криптовалюту.

Download App

Как использовать деривативы в DeFi

Содержание

Основы торговли деривативами в DeFi

Что нужно для торговли деривативами в DeFi

Введение в dYdX

Ключевые термины

Основные торговые стратегии для бессрочных деривативов

Как внести активы

Как открыть позицию

Как закрыть позицию

Торговые функции

Криптовалюты

Типы обмена

Географические регионы