Pinjaman DeFi memungkinkan orang untuk meminjam dana dari kumpulan pemberi pinjaman. Para pemberi pinjaman memperoleh imbal hasil dari bunga yang dibayarkan oleh peminjam. Sistem pinjaman dan peminjaman terdesentralisasi membuka akses terhadap kegiatan ini—yang umumnya hanya tersedia melalui lembaga keuangan seperti bank di negara-negara maju—bagi masyarakat di seluruh dunia, terutama di negara-negara berkembang.
Karena pemberian dan penerimaan pinjaman merupakan kegiatan mendasar dalam sistem keuangan mana pun, tidak dapat diaksesnya layanan ini oleh banyak orang yang justru paling membutuhkannya merupakan hal yang tragis. Memang, selama 20 hingga 30 tahun terakhir telah banyak upaya dilakukan untuk meningkatkan akses terhadap dana di negara-negara berkembang. Kita hanya perlu melihat contoh pinjaman mikro atau pinjaman peer-to-peer berbasis web2 untuk melihat kemajuan. DeFi akan semakin memajukan kegiatan pemberian dan penerimaan pinjaman mikro, sekaligus membawa perbaikan dalam sektor keuangan tradisional.
Gunakan multichain Aplikasi Dompet Bitcoin.com, dipercaya oleh jutaan orang untuk membeli, menjual, menukar, dan mengelola bitcoin serta mata uang kripto terpopuler dengan aman dan mudah. Anda juga dapat meminjamkan dan meminjam aset kripto Anda melalui aplikasi ini.
Pentingnya Memberikan dan Meminjam Uang
Sekilas, mungkin tampak bahwa meminjamkan dan meminjam adalah alat keuangan yang tidak esensial dan sulit dipahami. Namun, di negara-negara berkembang, masyarakat terus-menerus melakukan kedua hal tersebut. Menyetorkan uang ke bank secara hukum berarti Anda meminjamkan uang Anda kepada bank. Bank meminjam simpanan Anda, kemudian meminjamkan uang tersebut untuk berbagai macam kegiatan. Kredit perumahan, kredit mobil, dan kredit pendidikan adalah bentuk-bentuk umum pemberian pinjaman yang dilakukan bank. Ketiga jenis pinjaman tersebut juga merupakan bentuk-bentuk umum peminjaman yang dilakukan oleh sebagian besar masyarakat di negara-negara berkembang. Kartu kredit adalah instrumen pinjaman tanpa agunan yang dimiliki oleh kebanyakan orang.
Kegiatan meminjamkan dan meminjam uang juga sangat umum di sektor non-ritel. Orang meminjam uang untuk memulai usaha kecil dan menengah. Perusahaan dari berbagai skala meminjam uang untuk mengembangkan bisnis mereka: membiayai fasilitas baru, merekrut karyawan baru, atau membeli bahan baku di masa depan. Perusahaan besar dan pemerintah memiliki pasar obligasi yang aktif, di mana mereka meminjam uang dengan menerbitkan obligasi. Ketika aktivitas pemberian dan penerimaan pinjaman mengetat, likuiditas mengering dan hal-hal buruk pun terjadi.
Baca selengkapnya: Apa itu likuiditas?
Mengapa Sistem Pinjaman dan Peminjaman Konvensional Belum Sempurna
Kegiatan pemberian dan penerimaan pinjaman dalam sistem keuangan konvensional telah berjalan dengan baik, terutama untuk jumlah pinjaman yang besar dan dengan infrastruktur pendukung yang memadai. Di luar kondisi-kondisi tersebut, kegiatan pemberian dan penerimaan pinjaman memiliki kelemahan yang jelas.
Munculnya keuangan mikro dan pinjaman antarindividu menyoroti kelemahan dalam produk pinjaman dan peminjaman tradisional. Kondisi ini terutama parah di pasar negara berkembang. Pinjaman hanya benar-benar dapat diakses oleh orang-orang yang memiliki infrastruktur keuangan yang mapan, jadi mari kita bahas soal peminjaman.
Di negara-negara dengan infrastruktur identifikasi yang kurang memadai, persyaratan KYC/AML justru menghalangi calon peminjam untuk mengajukan permohonan—atau ketentuan kepatuhan tersebut mencegah mereka mengakses pinjaman yang dianggap terlalu berisiko. Bahkan jika mereka memenuhi syarat, lembaga pemberi pinjaman tradisional menetapkan batas minimum jumlah pinjaman yang terlalu tinggi bagi kebanyakan orang.
Meminjam dari lembaga-lembaga tradisional yang terpusat dikenakan biaya yang tinggi. Karena tidak ada pesaing, bank dan lembaga pemberi pinjaman lainnya memiliki kendali yang hampir monopolistik dalam mengenakan biaya yang tinggi secara sewenang-wenang atas “layanan” mereka.
Terakhir, pemberi pinjaman dan peminjam tidak memiliki kendali atas dana mereka selama dana tersebut disimpan oleh lembaga pemberi pinjaman atau peminjam. Jika lembaga tersebut mengalami kebangkrutan atau beroperasi secara ilegal, dana nasabah berisiko hilang.
Bagaimana DeFi Meningkatkan Proses Pemberian dan Peminjaman Dana
Peminjaman dan peminjaman DeFi menghadirkan inovasi untuk mengatasi masalah-masalah yang telah dijelaskan pada bagian sebelumnya. Sistem ini menawarkan efisiensi, akses, dan transparansi yang lebih baik. Platform peminjaman dan peminjaman DeFi memungkinkan siapa pun di mana pun di dunia yang memiliki akses internet untuk meminjamkan dan meminjam dana.
Pembiayaan mikro dan pinjaman P2P dapat dengan mudah ditiru menggunakan alat-alat DeFi. Bahkan, tampaknya banyak bisnis pembiayaan mikro dan P2P yang sudah ada akan tertarik pada manfaat DeFi dan beralih dari sistem keuangan konvensional ke sistem DeFi. Jumlah pinjaman dapat disesuaikan secara fleksibel sesuai kebutuhan peminjam. Misalnya, pinjaman mikro memiliki batas minimum yang lebih rendah daripada pinjaman tradisional, namun sering kali tetap memiliki batas minimum sebesar $50 atau $100 USD.
Protokol DeFi memiliki biaya minimum yang jauh lebih rendah dibandingkan dengan sistem keuangan konvensional. Bagi orang-orang yang relatif kaya, biaya-biaya ini tidak terlalu memberatkan, tetapi dapat memakan persentase yang sangat besar dari dana yang tersedia jika jumlahnya kecil.
Pinjaman DeFi merupakan kemajuan yang sangat besar bagi negara-negara berkembang, karena layanan ini sama sekali tidak tersedia kecuali jika seseorang memiliki akses ke perbankan dan jumlah uang minimum untuk dipinjamkan. Selain itu, DeFi memungkinkan masyarakat yang mata uang lokalnya mengalami inflasi tinggi untuk menjaga daya beli mereka melalui stablecoin yang biasanya dipatok terhadap dolar AS.
Terakhir, dengan mempertahankan kendali penuh atas dana Anda, risiko bahwa pihak ketiga yang menyimpan dana Anda akan mengelola aset Anda secara tidak tepat dapat dikurangi hingga nyaris nol.
Pinjaman dan Peminjaman Kripto Terpusat
Tidak semua produk pinjaman dan peminjaman berbasis kripto bersifat terdesentralisasi. Banyak produk populer yang dijalankan oleh perusahaan terpusat yang menerima aset kripto sebagai simpanan atau jaminan, serta meminjamkan dana kepada pelanggan mereka, sama seperti lembaga keuangan konvensional. Perusahaan-perusahaan ini menghadapi semua risiko yang juga dihadapi oleh produk pinjaman dan peminjaman di sektor keuangan konvensional.
Ingat, hanya protokol DeFi yang benar-benar bersifat self-custodial. Sayangnya, banyak orang belajar hal ini dengan cara yang pahit pada tahun 2022 ketika sejumlah besar protokol ini layanan pinjaman dan peminjaman kripto terpusat perusahaan-perusahaan mengalami kebangkrutan.
Bagaimana cara kerja pinjaman dan peminjaman DeFi?
Protokol pinjaman dan peminjaman DeFi beroperasi dengan aset kripto dan kontrak pintar. Tidak ada perantara tepercaya, atau pihak ketiga, yang dapat mengambil keputusan secara tidak transparan. Proses ini bersifat tanpa kepercayaan dan transparan. Sejauh ini, hal tersebut berarti hanya pinjaman yang dijamin yang dimungkinkan, karena pinjaman tanpa jaminan memerlukan kepercayaan antara pemberi pinjaman dan peminjam. Selain itu, satu-satunya jaminan yang diterima dan dana yang dipinjamkan adalah aset digital sejenis kripto seperti Bitcoin, Ethereum, dan stablecoin. Aset kripto seperti NFT mulai diterima oleh beberapa protokol sebagai jaminan.
Begini cara kerja pinjaman:
- Telusuri daftar aset kripto yang diterima oleh protokol pinjam-meminjam ini. Setiap aset akan memiliki sebuah APY.
- Pilih aset kripto yang ingin Anda setorkan.
- Setor aset kripto Anda dan dapatkan bunga dari setoran Anda.
Begini cara kerja pinjaman:
- Telusuri daftar aset kripto yang dipinjamkan oleh protokol pinjam-meminjam tersebut. Setiap aset memiliki tingkat bunga masing-masing.
- Pilih aset kripto yang ingin Anda pinjam.
- Untuk dapat meminjam, Anda harus menyerahkan jaminan. Pilih aset kripto yang diizinkan oleh protokol sebagai jaminan.
- Setorkan jaminan Anda.
- Berdasarkan jaminan dan aset kripto yang ingin Anda pinjam, Anda akan dapat meminjam jumlah maksimum.
- Pinjam aset kripto tersebut.
- Pastikan jaminan Anda tidak kehilangan nilainya; jika tidak, jaminan Anda akan dilikuidasi untuk menutupi pinjaman Anda.
