حالات استخدام التمويل اللامركزي

مشاريع العملات الرقمية التي تشكل مجتمعة التمويل اللامركزي (DeFi) قد أطلقت منتجات وخدمات مالية كانت بعيدة المنال عن الجميع باستثناء جزء صغير من سكان العالم. الآن أصبحت متاحة لأي شخص في العالم لديه إمكانية الوصول إلى الإنترنت. ستصبح بدائل DeFi للمنتجات والخدمات المالية التقليدية تنافسية للغاية لدرجة أنها ستتنافس في النهاية مع شعبية نظيراتها التقليدية. دعونا نلقي نظرة على بعض الحالات المحتملة للاستخدام.

استخدم تطبيق محفظة بيتكوين دوت كوم المتعدد السلاسل الذي يثق به الملايين لإرسال واستقبال وشراء وبيع وتداول وإدارة البيتكوين والعملات الرقمية الأكثر شيوعًا بأمان وسهولة. يمكنك أيضًا استخدام التطبيق للاتصال الآمن واستخدام الآلاف من التطبيقات اللامركزية (DApps) التي تُمكّن حالات الاستخدام الخاصة بالتمويل اللامركزي (DeFi) الموضحة في هذه المقالة.

إدارة الأصول

بالمعنى الأكثر بساطة، تشير إدارة الأصول إلى كيفية احتفاظ الشخص بأصوله واستثمارها. في التمويل التقليدي، تُستخدم إدارة الأصول غالبًا لوصف الأطراف الثالثة التي تدير الأصول نيابة عن الآخرين. تشمل إدارة الأصول المشفرة كلاً من الحيازات الشخصية بالإضافة إلى الأطراف الثالثة التي تحتفظ وتستثمر نيابةً عنك.

مع إدارة الأصول المشفرة يمكنك أن تكون "بنكاً خاصاً بك". بينما هذا ممكن تقنيًا في التمويل التقليدي، يمكنك الاحتفاظ بأموالك الورقية والمعادن الثمينة تحت سريرك أو في خزينة، ولكن عمليًا لا يمكنك ذلك. أولاً، ليس هذا آمنًا جدًا. ثانيًا، تفقد الوصول إلى معظم الخدمات والمنتجات المالية مثل المدفوعات الإلكترونية، تداول الأسهم، والاقتراض والإقراض.

هذا ليس صحيحًا في العملات المشفرة. يمكنك الاحتفاظ بالسيطرة الكاملة على أصولك دون التخلي عن أي من وسائل الراحة أو الخدمات والمنتجات المالية. تجعل المحافظ الذاتية مثل محفظة Bitcoin.com الأمر سهلاً وآمنًا. لست مجبرًا على إدارة الأصول المشفرة الخاصة بك بنفسك إذا لم ترد ذلك، ولكن حقيقة أن هناك دائمًا خيار يعني أن الوسطاء لن يتمتعوا بميزة التحكم غير العادلة التي يستمتعون بها في الأسواق التقليدية.

اقرأ المزيد: ما هي إدارة الأصول المشفرة؟

DEX

التبادلات اللامركزية، أو DEXs، هي النسخ اللامركزية من التبادلات المركزية (CEXs). التبادلات هي منتج أساسي لأي سوق مالي. توفر وسيلة للمشترين والبائعين للتجمع وتكوين سوق للتداول بين الأصول.

بطرق عديدة، تعد CEXs أمثلة مثالية لمشكلة الوسطاء. إنهم حراس بوابات أقوياء، يقررون أي الأصول يمكن تداولها، ومتى يمكن تداولها، ومن يمكنه التداول. يمنحهم هذا قوة هائلة للتأثير على نتائج الأصول والمشترين والبائعين. في الأسواق التقليدية، لا تعتبر CEXs وسيطًا واحدًا، بل تتكون من ما يصل إلى خمسة أو أكثر من الوسطاء (تطبيقات الهاتف المحمول، PFOF، تصفية الأسهم، تصفية الدولار، تجمع مظلم، تبادل، إلخ...). كل وسيط يستخرج قيمة من المشتري والبائع.

كما ترى، يتكون PFOF من شبكة معقدة من الوسطاء على كلا الجانبين من أي معاملة، يجب تعويضهم جميعًا.

يمكن لـ DEXs تقليل عدد الوسطاء إلى واحد - DEX نفسه. والأهم من ذلك، أن DEX هو وسيط غير متحيز؛ برنامج محدد من قبل العقود الذكية المرئية للجميع على البلوكشين. تسمح DEXs لأي شخص بإنشاء سوق - يمكن التداول في أي وقت، من قبل أي شخص في أي مكان في العالم. هذه التسوية الجذرية لملعب اللعب تزيل العديد من المزايا المتجذرة التي يستمتع بها الأشخاص الداخليون في CEX.

حاليًا، تُستخدم DEXs بشكل حصري تقريبًا للتداول بين الأصول الرقمية الأصلية مثل Bitcoin (عبر Bitcoin ملفوف) أو Ethereum، ولكن مع ازدياد العالم في التوكنية، ستتمكن DEXs من تسهيل التجارة بين أي شيء تقريبًا - الأسهم، العقارات، السلع، والمزيد.

اقرأ المزيد: ما هو DEX؟

الإقراض

يسمح الإقراض في DeFi للأشخاص باقتراض الأموال من مجموعة من المقرضين. يحصل المقرضون على العائد من الفائدة التي يدفعها المقترضون. يفتح الإقراض والاقتراض اللامركزي هذه الأنشطة، والتي تتوافر في الغالب من المؤسسات المالية مثل البنوك في الدول المتقدمة، للأشخاص في جميع أنحاء العالم، خاصة في البلدان النامية.

يبتكر الإقراض والاقتراض في DeFi على مشاكل التمويل التقليدي. إنه يوفر المزيد من الكفاءة، والوصول، والشفافية. تتيح منصات الإقراض والاقتراض في DeFi لأي شخص في أي مكان في العالم مع وصول إلى الإنترنت، القدرة على الإقراض والاقتراض. يمكن أن تكون مبالغ قروض DeFi أكثر تفصيلاً بكثير من قروض التمويل الصغير، والتي لديها حد أدنى من 50 دولارًا أمريكيًا إلى 100 دولار. لدى بروتوكولات DeFi رسومًا دنيا أقل بكثير من نظيراتها في التمويل التقليدي، وهو أمر مهم بشكل خاص عندما يكون مبلغ القرض صغيرًا نسبيًا. يمثل الإقراض في DeFi تحسينًا كبيرًا للبلدان النامية، حيث إنه ببساطة غير متاح إلا إذا كان لديك وصول بنكي ومبلغ أدنى من المال للإقراض. أخيرًا، الاحتفاظ بالسيطرة الكاملة على أموالك يقلل من المخاطر فعليًا إلى الصفر بأن الطرف الثالث الذي يحتفظ بأموالك سيسيء إدارة أصولك.

اقرأ المزيد: ما هو الإقراض المشفر؟

DAOs

DAO تعني المنظمة المستقلة اللامركزية. DAOs هي طريقة جديدة لتنظيم المؤسسات عبر الإنترنت حيث تكون القواعد مدمجة ويتم تنفيذها بواسطة العقود الذكية. بخلاف ذلك، يمكن أن تتخذ DAOs الهيكل الهرمي لأي منظمة أخرى، سواء كانت مسطحة تمامًا بدون قيادة مركزية، أو شديدة التدرج كما ترى في شركة كبيرة نموذجية.

طريقة معقولة للتفكير في DAO هي كأنها شركة. الشركات تتكون من أشخاص يتبعون القواعد. يتم تطبيق هذه القواعد في النهاية من قبل قوانين الولاية القضائية للشركات. يتم تنفيذ قواعد DAO ليس بالقانون، ولكن بواسطة الشيفرة في العقود الذكية.

تجلب DAOs فوائد العملة المشفرة إلى الهياكل التنظيمية: بدون ثقة، شفافة، قابلة للتكوين، لامركزية.

في العالم الذي يعتمد بشكل متزايد على الإنترنت، يمكن أن تكون DAOs وسيلة أكثر كفاءة لإنشاء المنظمات، وخاصة المنظمات المنتشرة في جميع أنحاء العالم والتي لديها خزائن كبيرة. لقد كانت هناك العديد من المنظمات الناجحة عبر الإنترنت، ولكن بمجرد أن يتورط المال، وخاصة الأموال الكبيرة، نادرًا ما يمكن لتلك المنظمات أن تبقى في البداية عبر الإنترنت. إنها تدمج في مكان ما.

اقرأ المزيد: ما هو DAO؟

المشتقات

المشتقات المشفرة، مثل "العقود الآجلة الدائمة"، هي أداة مالية "تستمد" قيمتها من عملة مشفرة أو أصل رقمي أساسي. على سبيل المثال، هناك العديد من عقود العقود الآجلة الدائمة المستندة إلى البيتكوين. المشتقات هي عقود بين طرفين أو أكثر. النوع الأكثر شيوعًا من المشتقات في أسواق العملات المشفرة هي العقود الآجلة الدائمة المذكورة أعلاه، بينما تأتي العقود الآجلة التقليدية والخيارات في المرتبة الثانية والثالثة بشكل بعيد.

في التاريخ القصير للعملات المشفرة، كان المكان الأكثر شعبية لتداول المشتقات هو على التبادلات المركزية. قدمت هذه التبادلات السيولة وبيئة تداول سريعة الاستجابة، وكلاهما مهم لتداول المشتقات ذات الإطار الزمني الأقصر. كان العيب الرئيسي هو العديد من المزاعم بأن التبادلات المركزية قد أساءت استخدام مكانتها المتميزة من المعلومات للتداول بنشاط ضد عملائها. أيضًا، خلال الأحداث السوقية الكبرى، كانت التبادلات المركزية معرضة للانقطاع، مما تسبب في تصفية العملاء ذوي المراكز المفتوحة.

هذا يتغير ببطء مع نضوج DeFi. الآن هناك عدد قليل من منصات المشتقات اللامركزية القابلة للتطبيق. لا تزال تفتقر إلى عمق السيولة والاستجابة للتبادلات المركزية، لكن هذه الاختلافات من المرجح أن تضيق بمرور الوقت.

اقرأ المزيد: ما هي المشتقات المشفرة؟

أسواق التوقعات

أسواق التوقعات هي أسواق حيث يتداول الناس على نتائج الأحداث المستقبلية. يمكن لأسعار السوق أن تشير إلى ما يعتقده السوق حول احتمال حدوث الحدث. معظم أسواق التوقعات هي سوق خيارات ثنائية (مثلًا، "نعم" أو "لا")، حيث ستنتهي الخيارات بارتفاع سعر 0% أو 100%. قبل الانتهاء، تتداول الأصول بين 0% و100%، مما يشير إلى ما يعتقده السوق حول الاحتمالات. لقد أثبتت أسواق التوقعات أنها نشطة نسبيًا في التنبؤ بالأحداث المستقبلية.

هناك العديد من أسواق التوقعات المركزية التي تنظمها المؤسسات المالية التقليدية مثل SEC. تكمن أهم المشاكل في هذه الأسواق المركزية في أنها تفرض حدودًا منخفضة على مقدار ما يمكن لكل شخص المراهنة عليه ورسوم عالية (مثلًا، رسوم سحب بنسبة 5% على PredictIt). المشكلة الأولى تحد من القدرة التنبؤية لأسواق التوقعات، لأنه حتى إذا كان لدى الشخص قناعة قوية جدًا حول نتيجة معينة والوسائل لدعمها، فإنه يقتصر على حدود أقل بكثير من $1,000. المشكلة الثانية منتشرة في جميع أنحاء التمويل التقليدي، لكنها غائبة في DeFi.

اقرأ المزيد: ما هي أسواق التوقعات؟

العملات المستقرة

العملات المستقرة ليست حالة استخدام حصرية لـ DeFi، ولكن الاثنين كانا متكاملين بشكل كبير. تجعل العملات المستقرة DeFi أكثر قابلية للاستخدام، وفي المقابل تزيد DeFi من حجم استخدام العملات المستقرة. العملات المستقرة هي نوع من النسخة الرمزية من العملة الورقية. معظم العملات المستقرة هي دولارات رقمية رمزية. أصبحت العملات المستقرة أكثر أزواج التداول شعبية للأصول المشفرة لأنها تمنح الناس استقرارًا في الأسعار في العملات المشفرة، وهي فئة أصول جديدة متقلبة للغاية. على DEXs أو بروتوكولات الإقراض والاقتراض، تعتبر العملات المستقرة هي الأصول المشفرة الأكثر استخدامًا.

في أجزاء من العالم، بدأت العملات المستقرة تُستخدم للتجارة اليومية. على سبيل المثال، في جنوب شرق آسيا، يُستخدم USDT للمدفوعات P2P ويتم قبوله حتى في 7-Eleven في بعض المناطق. تُستخدم العملات المستقرة في المدفوعات عبر الحدود، خاصة في البلدان التي تعاني من نقص في الدولارات الأمريكية؛ وهو تطور مفهوم منذ أن تشكل الدولارات الأمريكية حوالي 70% من التجارة العالمية.

المستثمرون والشركات ليسوا الوحيدين الذين أدركوا قيمة العملات المستقرة. اعترفت الحكومات حول العالم ضمنًا بحالة استخدام العملات المستقرة من خلال الالتزام الجماعي بالعملات الرقمية للبنوك المركزية (CDBC)، وهي في الأساس عملات مستقرة مدعومة من الدول.

اقرأ المزيد: ما هي العملات المستقرة؟

الميتافيرس

الميتافيرس هو المرحلة التالية في تطور الإنترنت. الميتافيرس هو الإنترنت الذي يتوسط فيه مساحات ثلاثية الأبعاد غنية بالرسوم مع تركيز متزايد على الواقع الافتراضي والمعزز.

قدمت العملات المشفرة فكرة الندرة الرقمية، التي تمكن من الملكية الرقمية. ستلعب العديد من مكونات العملات المشفرة أدوارًا محورية في الميتافيرس. المبادئ الأساسية لـ DeFi، مثل تلك الموجودة في قائمة حالات الاستخدام هذه، ستكون اللبنات الأساسية التي يحتاجها الميتافيرس ليعمل.

يصعب وصف الميتافيرس كشيء واحد، تمامًا مثل الإنترنت. تحقق من المقالة أدناه لفهم أفضل لما هو الميتافيرس وما هو إمكاناته.

اقرأ المزيد: ما هو الميتافيرس؟

التأمين

التأمين ضروري لاقتصاد ناجح. على مستوى العالم، حقق 5.8 تريليون دولار أمريكي في الأقساط في 2020. ومع ذلك، فإن الكثير من العملية مكثفة العمالة، تعتمد على الورق، ومتكررة. تواجه شركات التأمين أيضًا مشكلة تنسيق متوسعة.

تستكشف العديد من الشركات التقليدية والرقمية كيفية استخدام البلوكشين لمعالجة الكفاءة في التأمين. على سبيل المثال، تستخدم شركات التأمين التقليدية مثل State Farm وUSAA بالفعل نظامًا قائمًا على البلوكشين. بدأت Anthem، ثاني أكبر شركة تأمين صحي في الولايات المتحدة، في استخدام البلوكشين للوصول إلى بياناتها الطبية ومشاركتها بأمان.

الشركات الأصلية للعملات المشفرة مثل Nexus Mutual تقوم بإنشاء تأمين لامركزي على البلوكشين للمشاريع المشفرة، مثل تأمين العقود الذكية وتأمين DEX. مع نمو DeFi، ستنمو الحاجة إلى التأمين اللامركزي بمعدل متناسب. بدأت شركات التأمين الأخرى في DeFi في الانتقال إلى أسواق التأمين التقليدية، مثل تأمين تأخير الرحلات الجوية. مع الكفاءات التي تأتي من DeFi، هناك إمكانات حقيقية لتعطيل سوق التأمين المتعدد التريليون دولار.

الهوية

عندما تكون هويتك على البلوكشين، يحصل الناس على الوصول إلى العديد من الخدمات الأكثر كفاءة. يشمل ذلك البنوك، العقارات، والخدمات الحكومية. تستفيد الحكومات أيضًا من الخدمات الأكثر كفاءة. تشير McKinsey إلى أن "تحسين تسجيل العملاء يمكن أن يقلل من تكاليف الإعداد بنسبة تصل إلى 90 بالمائة، ويمكن أن يوفر تقليل الاحتيال في الرواتب ما يصل إلى 1.6 تريليون دولار عالميًا". تعتبر الهوية عالية الجودة أمرًا مهمًا لضمان الوصول إلى عدد كبير من الخدمات الأساسية، من الرعاية الصحية إلى الخدمات المالية إلى التعليم.

الخاتمة

على الرغم من أن DeFi يتقدم بسرعة، إلا أنه لم يبدأ بعد إلا في لمس السطح مما هو ممكن. في السنوات القادمة، من المحتمل أن تظهر حالات استخدام جديدة لـ DeFi لم تكن ممكنة في النظام التقليدي.

جاهز لبدء رحلتك في DeFi؟ احصل على محفظة Bitcoin.com متعددة السلاسل حيث يمكنك الاتصال بـ DApps التي تمكن من استخدامات DeFi.