Кредитование в рамках DeFi позволяет людям брать средства из пула кредиторов. Кредиторы получают доход в виде процентов, выплачиваемых заемщиками. Децентрализованное кредитование и заимствование делает эту деятельность, которая в развитых странах в основном доступна через финансовые учреждения, такие как банки, доступной для людей по всему миру, особенно в развивающихся странах.
Поскольку предоставление и получение кредитов являются основополагающими видами деятельности любой финансовой системы, тот факт, что она недоступна для многих людей, которым она нужна больше всего, является трагедией. Действительно, за последние 20–30 лет была проделана большая работа по расширению доступа к финансовым средствам в развивающихся странах. Достаточно только взглянуть на микрокредиты или web2: кредитование по принципу «равный равному» чтобы увидеть прогресс. DeFi будет способствовать дальнейшему развитию микрофинансирования в сфере кредитования и заимствований, а также внесет улучшения в сферу традиционных финансов.
Используйте Multichain Приложение «Кошелек Bitcoin.com», которому доверяют миллионы пользователей, чтобы безопасно и легко покупать, продавать, обменивать и управлять биткоинами и самыми популярными криптовалютами. С помощью приложения вы также можете сдавать в кредит и брать в кредит свои криптоактивы.
Важность предоставления и получения кредитов
На первый взгляд может показаться, что предоставление и получение кредитов — это второстепенные, малопонятные финансовые инструменты. Однако в развивающихся странах люди постоянно имеют дело и с тем, и с другим. Внесение денег в банк с юридической точки зрения означает предоставление банку ваших средств в кредит. Банк берет у вас в долг ваш вклад, а затем ссужает эти деньги на самые разные цели. Ипотечные кредиты, автокредиты и кредиты на обучение в вузах — это распространенные виды кредитования, которыми занимаются банки. Они также являются распространенными формами заимствования, которыми пользуется значительная часть населения развивающихся стран. Кредитные карты — это инструменты кредитования без залога, которыми обладает большинство людей.
Кредитование и заимствование также широко распространены в нерозничном секторе. Люди берут деньги в долг для открытия малых и средних предприятий. Компании любого размера берут деньги в долг для расширения бизнеса: для оплаты новых производственных мощностей, найма новых сотрудников или закупки сырья. У крупных корпораций и правительств существуют активные рынки облигаций, на которых они привлекают средства путем выпуска облигаций. Когда условия кредитования и заимствования ужесточаются, ликвидность иссякает, и начинают происходить неприятные вещи.
Подробнее: Что такое ликвидность?
Почему традиционные механизмы кредитования и заимствования являются неполноценными
В традиционной финансовой системе кредитование и заимствование эффективно работали, особенно при крупных суммах кредитов и наличии соответствующей инфраструктуры. В отсутствие этих условий кредитование и заимствование имеют очевидные недостатки.
Возникновение микрофинансирование и P2P-кредитование указывает на недостатки традиционных продуктов кредитования и заимствования. Особенно остро эта проблема стоит на развивающихся рынках. Кредиты по-настоящему доступны лишь тем, кто имеет развитую финансовую инфраструктуру, поэтому давайте поговорим о заимствовании.
В странах с неразвитой инфраструктурой идентификации требования KYC/AML не позволяют заявителям даже подать заявку — либо же соблюдение этих требований не дает им возможности получить кредиты, которые считаются слишком рискованными. Даже если они соответствуют критериям, традиционные кредитные учреждения устанавливают минимальные суммы кредита, которые для большинства людей являются слишком высокими.
Кредитование в централизованных традиционных учреждениях сопряжено с высокими комиссиями. Конкурентов нет, поэтому банки и другие кредитные организации обладают квазимонопольным контролем, что позволяет им взимать произвольно высокие комиссии за свои «услуги».
Наконец, кредиторы и заемщики не распоряжаются своими средствами до тех пор, пока они находятся на хранении в кредитной организации. В случае неплатежеспособности или незаконной деятельности такой организации средства клиентов подвергаются риску потери.
Как DeFi улучшает процесс предоставления и получения кредитов
Кредитование и заимствование в рамках DeFi предлагают инновационные решения проблем, описанных в предыдущем разделе. Они обеспечивают более высокую эффективность, доступность и прозрачность. Платформы DeFi для кредитования и заимствования позволяют любому человеку в любой точке мира, имеющему доступ к Интернету, выдавать и брать кредиты.
Микрофинансирование и P2P-кредиты легко воспроизвести с помощью инструментов DeFi. Более того, вполне вероятно, что многие существующие компании, работающие в сфере микрофинансирования и P2P-кредитования, будут привлечены преимуществами DeFi и перейдут с традиционных финансовых механизмов на механизмы DeFi. Суммы кредитов могут быть настолько мелкими, насколько это необходимо заемщику. Например, минимальные суммы микрозаймов ниже, чем у традиционных кредитов, но все же часто составляют 50 или 100 долларов США.
Минимальные комиссии в протоколах DeFi значительно ниже, чем в традиционных финансовых системах. Для относительно состоятельных людей эти комиссии не представляют особой проблемы, но при небольшом объеме средств они могут составлять непропорционально большую долю от общей суммы.
Кредитование в рамках DeFi представляет собой значительное улучшение для развивающихся стран, поскольку традиционные банковские услуги там просто недоступны, если у человека нет доступа к банковским услугам и минимальной суммы, которую можно взять в кредит. Кроме того, DeFi дает людям, чьи национальные валюты подвержены высокой инфляции, возможность сохранить свою покупательную способность с помощью стейблкоинов, которые, как правило, привязаны к доллару США.
Наконец, сохранение полного контроля над своими средствами сводит практически к нулю риск того, что третья сторона, у которой находятся ваши средства, ненадлежащим образом распорядится вашими активами.
Централизованное кредитование и заимствование криптовалюты
Не все продукты в сфере кредитования и заимствования на основе криптовалют являются децентрализованными. Многие популярные продукты представляют собой централизованные компании, которые принимают криптоактивы в качестве депозитов или залога и выдают своим клиентам средства точно так же, как и традиционные финансовые учреждения. Эти компании подвержены всем рискам, присущим продуктам кредитования и заимствования в традиционной финансовой сфере.
Помните: только протоколы DeFi обеспечивают подлинную самостоятельную хранение активов. К сожалению, многие люди усвоили этот урок на собственном горьком опыте в 2022 году, когда произошла целая серия таких централизованное кредитование и заимствование криптовалюты предприятия становятся неплатежеспособными.
Как устроены кредитование и заимствование в DeFi?
Протоколы DeFi для предоставления и получения займов работают с криптоактивами и смарт-контракты. Здесь нет никакого доверенного посредника, который мог бы принимать непрозрачные решения. Процесс не требует доверия и является прозрачным. До сих пор это означало, что возможны только обеспеченные кредиты, поскольку необеспеченные кредиты требуют доверия между кредитором и заемщиком. Кроме того, в качестве залога принимаются и в качестве средств для кредитования используются только цифровые активы, подобные криптовалютам, такие как Биткойн, Эфириум и стейблкоины. Криптоактивы, такие как NFT начинают приниматься некоторыми протоколами в качестве залога.
Вот как устроен процесс кредитования:
- Ознакомьтесь со списком криптоактивов, поддерживаемых протоколом «заимствование/кредитование». Каждый актив будет иметь APY.
- Выберите криптоактив, который вы хотите внести на счет.
- Пополните счет криптоактивами и получайте проценты на свой депозит.
Вот как работает система займов:
- Ознакомьтесь со списком криптоактивов, которые предоставляются в кредит в рамках протокола «заимствование/кредитование». Для каждого актива указана процентная ставка.
- Выберите криптоактив, который вы хотите взять в кредит.
- Чтобы получить кредит, необходимо предоставить залог. Выберите криптоактив, который протокол допускает в качестве залога.
- Внесите залог.
- В зависимости от залога и криптоактива, который вы хотите взять в кредит, вам будет доступна максимальная сумма кредита.
- Возьмите криптоактив в заем.
- Убедитесь, что стоимость вашего залога не снизится, иначе он будет реализован для погашения вашего кредита.
