Jakie są rodzaje bitcoina w formie „wrapped”?

Termin „Wrapped Bitcoin” odnosi się do tokenizowanych wersji bitcoina (BTC), które funkcjonują w innych łańcuchach bloków. Tokeny te są powiązane z wartością bitcoina i/lub zabezpieczone w stosunku 1:1 przez bitcoina, co pozwala użytkownikom na dostęp do wartości bitcoina i korzystanie z niej w ramach różnych ekosystemów łańcuchów bloków, przede wszystkim w zastosowaniach DeFi. W niniejszym artykule omówiono różne rodzaje „wrapped Bitcoin”, ich mechanizmy działania oraz znaczenie w niwelowaniu różnic między Bitcoinem a innymi sieciami blockchain.

Skorzystaj z funkcji obsługi wielu łańcuchów Aplikacja Bitcoin.com Wallet, ciesząca się zaufaniem milionów użytkowników, umożliwiająca bezpieczne i łatwe wysyłanie, odbieranie, kupowanie, sprzedawanie, wymianę, korzystanie oraz zarządzanie Bitcoinem (BTC), Bitcoin Cash (BCH), Etherem (ETH) oraz najpopularniejszymi kryptowalutami, w tym różnymi formami „wrapped Bitcoin”.

Dlaczego warto zapakować bitcoiny?

Bitcoin, największa kryptowaluta, ma pewne ograniczenia dotyczące inteligentnych kontraktów. Inteligentne kontrakty są to samowykonalne umowy zapisane w kodzie, które automatyzują porozumienia. Stanowią one podstawę aplikacje zdecentralizowane (dApps) oraz DeFi. Bitcoin kładzie nacisk na bezpieczeństwo, co czyni go solidnym środkiem przechowywania wartości, ale sprawia, że jest mniej elastyczny w przypadku złożonych zastosowań. Dowiedz się więcej o tym, jak działa Bitcoin, jak działają transakcje w sieci Bitcoin oraz Mechanizmy zarządzania Bitcoinem.

Ethereum była pierwszą platformą opartą na inteligentnych kontraktach i jako taka stała się kolebką DeFi. Jej łańcuch bloków umożliwia tworzenie wielu aplikacji, od giełdy zdecentralizowane (DEX) oraz udzielanie pożyczek, w celu tokeny niewymienne (NFT) oraz zdecentralizowane organizacje autonomiczne (DAO).

Wrapped Bitcoin łączy Bitcoin z Ethereum i innymi łańcuchami bloków obsługującymi inteligentne kontrakty, wprowadzając wartość Bitcoina do sektora DeFi. Dzięki temu posiadacze Bitcoinów mogą korzystać z usług DeFi, takich jak udzielanie pożyczek i uprawa plonów, nie sprzedając swoich BTC. Dowiedz się więcej o DeFi i zbadać jego rzeczywisty wpływ poprzez różne Przykłady zastosowań DeFi.

Jak działa Wrapped Bitcoin?

W większości przypadków proces „wrapped” w odniesieniu do bitcoina polega na zablokowaniu BTC w łańcuchu bloków bitcoina i utworzeniu takiej samej ilości tokenów „wrapped” w innym łańcuchu bloków, zazwyczaj w sieci Ethereum. Tokeny te reprezentują zablokowane BTC i mogą być wykorzystywane w DeFi. Po wykupieniu BTC zostaje uwolnione z łańcucha bloków bitcoina.

Zazwyczaj w procesie tym biorą udział trzy główne strony:

1. Sprzedawcy: Zarządzaj procesem „owijania” i „rozpakowywania”. Funkcje te obsługują blokowanie i odblokowywanie BTC oraz tworzenie i niszczenie tokenów „owiniętych”.
2. Opiekunowie: Trzymaj BTC, dbając o to, by tokeny typu „wrapped” były w pełni zabezpieczone. Utrzymują one powiązanie między tokenem typu „wrapped” a BTC.
3. Użytkownicy: Wykorzystaj swoje BTC w DeFi. Współpracują z akceptantami, umożliwiając użytkownikom zamianę BTC na inne aktywa i odwrotnie.

Proces wygląda następująco:

• Opakowanie: Użytkownik zwraca się do sprzedawcy z prośbą o WBTC, przekazując mu BTC. Sprzedawca, po przeprowadzeniu weryfikacji, wysyła BTC do podmiotu sprawującego nadzór. Podmiot ten blokuje BTC i tworzy WBTC w sieci Ethereum, a następnie wysyła je do użytkownika.
• Rozpakowywanie: Użytkownik wysyła WBTC do sprzedawcy. Sprzedawca przekazuje WBTC do podmiotu sprawującego nadzór, który unieważnia WBTC i przekazuje BTC użytkownikowi.

Dzięki temu każdy token Bitcoin typu „wrapped” odpowiada jednemu BTC, co pozwala zachować wartość oraz zapewnia przejrzystość i bezpieczeństwo.

Korzystanie z Wrapped Bitcoin

Wrapped Bitcoin otwiera dostęp do DeFi dla posiadaczy bitcoinów:

• Handel na DEX: WBTC można handlować na giełdach DEX, takich jak Uniswap, oferując większy wybór niż giełdy Bitcoin. Odkryj Czym są giełdy DEX, jak korzystać z DEX, oraz jak działają pule płynności aby lepiej zrozumieć handel zdecentralizowany.
• Udzielanie i zaciąganie pożyczek: WBTC można wykorzystywać w ramach pożyczek DeFi, co pozwala użytkownikom zaciągać pożyczki pod zastaw posiadanych BTC. Dowiedz się więcej o pożyczkach kryptowalutowych.
• Yield farming: WBTC można wykorzystać w ramach „yield farming”, aby uzyskiwać nagrody z BTC. Dowiedz się więcej o yield farmingu.

Ryzyko

Bitcoin typu „wrapped” wiąże się z pewnymi zagrożeniami:

• Ryzyko związane z inteligentnymi kontraktami: Wrapped Bitcoin wykorzystuje inteligentne kontrakty, które mogą zawierać błędy. Dowiedz się więcej o zagrożeniach związanych z aplikacjami dApp.
• Ryzyko związane z podmiotem sprawującym nadzór/podpisującym: Niektóre formy bitcoina w formie tokenów, takie jak WBTC i cbBTC, korzystają z usług scentralizowanych podmiotów sprawujących nadzór, co naraża je na ryzyko kontrahenta.
• Ryzyko rynkowe: Wartość Wrapped Bitcoin podąża za kursem Bitcoina, który może ulegać znacznym wahaniom. Dowiedz się więcej o zmienności.

Rodzaje bitcoinów w opakowaniach

Istnieje kilka rodzajów bitcoinów w formie „wrapped”, w tym:

1. WBTC: WBTC, pierwszy powszechnie przyjęty i nadal najpopularniejszy „opakowany” bitcoin, jest tokenem ERC-20 opartym na sieci Ethereum. WBTC opiera się na scentralizowanych podmiotach powierniczych – BitGo i BiT Global – które przechowują rzeczywiste BTC stanowiące zabezpieczenie każdego tokenu WBTC w stosunku 1:1. Taka konfiguracja oznacza, że użytkownicy muszą ufać firmom BitGo i BiT Global, iż będą one bezpiecznie przechowywać rezerwy bitcoinów oraz przestrzegać odpowiednich protokołów dotyczących emisji i niszczenia tokenów WBTC. Natomiast zdecentralizowane alternatywy, takie jak tBTC, wykorzystują mechanizmy wymagające mniejszego zaufania, co czyni je atrakcyjnymi dla użytkowników, dla których priorytetem jest minimalizacja centralnych punktów awarii. Dowiedz się więcej o WBTC tutaj.
2. tBTC: W przeciwieństwie do WBTC, którym zarządzają podmioty sprawujące nadzór, tBTC jest zdecentralizowanym mostem łączącym Bitcoin z Ethereum, który umożliwia posiadaczom Bitcoinów dostęp do ekosystemu DeFi bez konieczności powierzenia swoich BTC scentralizowanym podmiotom. tBTC jest zabezpieczone w stosunku 1:1 przez Bitcoiny. Na każdy wyemitowany 1 tBTC przypada 1 Bitcoin zabezpieczony przez Sieć Threshold. Most jest całkowicie przezroczysty i zapewnia aktualne potwierdzenie rezerwy. Więcej informacji na temat tBTC znajdziesz tutaj.
3. sBTC: Jako część ekosystemu Synthetix, sBTC jest syntetycznym tokenem bitcoina, którego cena jest śledzona za pomocą wyroczni, a nie zabezpieczona rezerwami bitcoina. Stanowi on część szerszego ekosystemu, w którym użytkownicy mogą emitować i handlować aktywami syntetycznymi na sieci Ethereum, jednak nie można go bezpośrednio wymienić na BTC. Ostatnio koncepcja sBTC wykroczyła poza platformę Synthetix – w ramach projektu Stacks wprowadzono wersję sBTC zaprojektowaną tak, by działała jako zdecentralizowany most dla BTC w sieciach takich jak Solana i potencjalnie Aptos. Ta nowa implementacja sBTC ma na celu umożliwienie bardziej bezufnych, międzyłańcuchowych zastosowań bitcoina, ułatwiając integrację płynności BTC z innymi ekosystemami bez konieczności polegania na rozwiązaniach powierniczych.
4. cbBTC: Coinbase Wrapped Bitcoin (cbBTC) to token oparty na Bitcoinie, stworzony przez Coinbase, który umożliwia użytkownikom korzystanie z Bitcoina w ekosystemach Ethereum i Base (sieci warstwy drugiej Coinbase). Wprowadzony we wrześniu 2024 roku, cbBTC jest zabezpieczony w stosunku 1:1 przez Bitcoiny przechowywane przez Coinbase. Użytkownicy mogą wyemitować cbBTC, wysyłając BTC na adres Coinbase w sieci Base lub Ethereum, a następnie przekonwertować go z powrotem, wysyłając cbBTC na swoje konto w Coinbase, gdzie zostanie on automatycznie zamieniony na bitcoiny. W przeciwieństwie do WBTC, który opiera się na wielu podmiotach sprawujących nadzór, nadzór nad cbBTC jest zarządzany wyłącznie przez Coinbase.
5. renBTC: renBTC, wprowadzony przez Ren Protocol, był zdecentralizowanym, niepowierniczym tokenem typu „wrapped Bitcoin” opartym na sieci Ethereum, umożliwiającym wykorzystanie bitcoina w ekosystemie DeFi sieci Ethereum. Jednak na rentowność renBTC znaczący wpływ miało upadłość firmy Alameda Research, która przejęła Ren na początku 2021 roku i zapewniała mu finansowanie. W rezultacie zespół Ren Protocol wstrzymał emisję renBTC w sieci „Ren 1.0” pod koniec 2022 roku, ogłaszając, że użytkownicy powinni przenieść swoje aktywa z powrotem do Bitcoina przed zamknięciem sieci, aby uniknąć potencjalnych strat.

Aby zastąpić Ren 1.0, twórcy protokołu rozpoczęli prace nad wersją „Ren 2.0”, której celem jest stworzenie struktury w większym stopniu kontrolowanej przez społeczność i zdecentralizowanej. Przejście to okazało się jednak trudne, ponieważ Ren potrzebuje dodatkowego finansowania, aby w pełni wdrożyć wersję 2.0, co spowodowało, że renBTC charakteryzuje się minimalną aktywnością i płynnością w porównaniu z innymi tokenami typu „wrapped Bitcoin”, takimi jak WBTC, tBTC i cbBTC. W rezultacie renBTC w dużej mierze wyszedł z użycia, zwłaszcza ze względu na ograniczone wsparcie ze strony głównych platform DeFi oraz zmniejszone zaufanie użytkowników do mechanizmów zabezpieczających wynikające z niestabilności finansowania spowodowanej upadkiem FTX.

Bitcoin w formie pakietów a inne rozwiązania

Oprócz „wrapped Bitcoin” (bitcoinów opakowanych) można korzystać z bitcoina w innych łańcuchach bloków za pośrednictwem rozwiązań warstwy drugiej (layer-2) – są to protokoły dodatkowe zbudowane na bazie głównego łańcucha bloków bitcoina. Ich celem jest rozwiązanie problemów związanych ze skalowalnością, zwiększenie szybkości transakcji oraz obniżenie opłat. Niektóre rozwiązania warstwy drugiej wprowadzają również funkcje inteligentnych kontraktów, poszerzając potencjalne zastosowania Bitcoina. Dzięki utworzeniu oddzielnej warstwy wykonawczej rozwiązania te przetwarzają transakcje poza łańcuchem bloków, a główny łańcuch bloków wykorzystują wyłącznie do ostatecznego rozliczenia. Dowiedz się więcej o rozwiązaniach warstwy drugiej dla Bitcoina tutaj.

Przyszłość „Wrapped Bitcoin”

Wraz z rozwojem DeFi „wrapped Bitcoin” oraz rozwiązania warstwy drugiej będą prawdopodobnie odgrywać coraz większą rolę w łączeniu Bitcoina z innymi łańcuchami bloków. Przyszłość „wrapped Bitcoin” jest ściśle powiązana z rozwiązaniami międzyłańcuchowymi. Więcej informacji na temat interoperacyjności międzyłańcuchowej znajdziesz tutaj.