מהי תשואה אפקטיבית שנתית?

תשואת אחוז שנתית (APY) היא דרך לחשב ריבית שנצברה על השקעה והיא כוללת את ההשפעות של ריבית דריבית. בפיננסים מסורתיים, APY משמשת לדברים כמו חשבונות חיסכון ותעודות פיקדון. בקריפטו, ישנן דרכים רבות להרוויח ריבית על נכסי הקריפטו שלך, ולרוב APY עולה על 10% – הרבה יותר ממה שנחשב לשיעור גבוה בפיננסים מסורתיים. אכן, לפי Bankrate, שיעור הריבית הממוצע על חיסכון בבנקים בארה"ב הוא פחות מאחוז אחד.

השתמשו באפליקציית Bitcoin.com Wallet המולטישנית, האמינה על ידי מיליונים לשלוח, לקבל, לקנות, למכור, לסחור, להשתמש ולנהל בבטחה ובקלות את ביטקוין (BTC), ביטקוין קאש (BCH), אתר (ETH) והמטבעות הקריפטוגרפים הפופולריים ביותר. תכונת ה-Earn של האפליקציה מספקת דרכים להרוויח תשואה, הנמדדת ב-APY, על הקריפטו שלכם.

תוכן עניינים

ריבית פשוטה וריבית דריבית

מכיוון שחישובי APY משתמשים בריבית דריבית, נתחיל בסקירת ריבית פשוטה וריבית דריבית. ריבית פשוטה היא שיעור קבוע המבוסס לחלוטין על ההשקעה המקורית. כל כסף שנצבר מהריבית לא נכלל בחישובי ריבית עתידיים. ריבית דריבית היא ריבית על ההשקעה המקורית וגם על הכסף מהריבית שנצברה בעבר. ריבית דריבית מגדילה את ההשקעה שלך בקצב מהיר יותר מריבית פשוטה.

להלן נוסחה לריבית פשוטה שנצברה:

ריבית פשוטה שנצברה = P × I × T

P = קרן

I = שיעור ריבית (שנתי)

T = תקופת זמן מוחזקת

לדוגמה, נניח שהשקעת $10,000 במטבע יציב כמו USDC בפרוטוקול קריפטו שמציע ריבית שנתית של חמישה אחוזים, והחזקת אותו במשך ארבע שנים. כמות הריבית שנצברה היא:

$2000 = $10,000 × 0.05 × 4

כאשר תמשוך את כל כספך לאחר ארבע שנים יהיו לך $12,000.

כעת, נבחן את הריבית דריבית. כצפוי, חישוב ריבית דריבית הוא מורכב יותר מריבית פשוטה.

ריבית דריבית שנצברה = [P × (1 + I)n ] – P

P = קרן

I = שיעור ריבית (שנתי)

n = מספר תקופות חישוב ריבית

כמו קודם, נניח שהשקעת $10,000 ב-USDC בפרוטוקול קריפטו שמציע ריבית שנתית של 5%, והחזקת אותו במשך ארבע שנים. פרוטוקול הקריפטו הזה מחשב ריבית פעם בשנה. אם תחזיק אותו במשך ארבע שנים, מספר תקופות חישוב הריבית הוא ארבע:

$2155.06 = [$10,000 × (1 + 0.05)4 ] – $10,000

מכיוון שריבית דריבית כוללת כסף שנצבר בתקופות קודמות, היא גדלה בקצב מואץ תמידית.

ריבית פשוטה וריבית דריבית

בעת החלטה בין מוצרים פיננסיים שונים, חשוב לדעת את שיעור הריבית ואת תקופות חישוב הריבית. לדוגמה, השקעה של $10,000 בשיעור ריבית שנתי של חמישה אחוזים למשך ארבע שנים ותחושב:

פעם אחת בשנה: $2,155.06

4 פעמים בשנה: $2,198.90

12 פעמים בשנה: $2,208.95

מהו APY?

תשואה שנתית באחוזים (APY) היא דרך תקנית לחשב את שיעור התשואה האמיתי על השקעות לשנה אחת. APY נחשב לשיעור התשואה האמיתי שנצבר על השקעה מכיוון שהוא לוקח בחשבון ריבית דריבית. ריבית דריבית מתווספת באופן תקופתי להשקעה הכוללת, מה שמגדיל את יתרת החשבון, ולכן הכסף הנוסף שנצבר מהריבית גדל. הנוסחה ל-APY היא:

APY= (1 + r/n )n – 1

r = שיעור תקופה

n = מספר תקופות חישוב ריבית

זה נחשב לשיעור התשואה האמיתי מכיוון שציון שיעור הריבית לשנה אחת בלבד לא לוקח בחשבון פערים בתקופת חישוב הריבית.

מה ההבדל בין APY ל-APR?

ההבדל המרכזי בין תשואה שנתית באחוזים (APY) לבין שיעור ריבית שנתי (APR) הוא ש-APY לוקח בחשבון ריבית דריבית, בעוד ש-APR לא. בנוסף, APR כולל עמלות או עלויות נוספות הקשורות לעסקת ההשקעה. במילים אחרות, APR מחושב באמצעות ריבית פשוטה וכולל עמלות.

במונחים מעשיים, יש הבחנה חשובה אחת שקובעת כיצד משתמשים ב-APY ו-APR. מכיוון ש-APY כולל חישוב ריבית דריבית, החישוב תמיד יניב שיעור ריבית גבוה יותר (מספר גדול יותר). לכן, לרוב הוא מועדף כאשר מוצרים פיננסיים מתייחסים למשהו שיניב לאנשים כסף, כמו ריבית שנצברה בחשבון חיסכון בבנק. לעומת זאת, מכיוון ש-APR יהיה שיעור ריבית נמוך יותר, הוא משמש לדברים שיעלו לאנשים כסף, כמו שיעור הריבית על כרטיס אשראי או משכנתא.

ניתן להמיר מ-APR ל-APY כדי לקבל את השיעור האמיתי. לדוגמה, כרטיס אשראי עשוי לפרסם שיעור ריבית של 1.5% לחודש, או APR של 18%. עם זאת, אם יתרת כרטיס האשראי שלך נשארת לשנה אחת, ה-APY שלך (השיעור האמיתי) יהיה 19.56% בשל הריבית דריבית המתווספת ליתרתך כל חודש.