APY pomeni letni donos v odstotkih. Gre za način izračuna obresti, pridobljenih z naložbo, ki upošteva učinke obrestnih obresti. V tradicionalnem finančnem sektorju se APY uporablja na primer za varčevalne račune in depozitne certifikate. V svetu kriptovalut obstaja veliko načinov za zaslužek obresti na vaša kriptoaktivna sredstva, pri čemer ni redko, da APY presega 10 % – kar je daleč nad tem, kar v tradicionalnem finančnem svetu velja za visoko obrestno mero. Po podatkih Bankrate je povprečna obrestna mera za bančne varčevalne račune v ZDA precej manj kot en odstotek.
Uporabite Multichain Aplikacija Bitcoin.com Wallet, ki ji milijoni uporabnikov zaupajo pri varnem in enostavnem pošiljanju, prejemanju, nakupovanju, prodajanju, trgovanju, uporabi in upravljanju bitcoina (BTC), Bitcoin Casha (BCH), Etherja (ETH) ter najbolj priljubljenih kriptovalut. Funkcija »Earn« v aplikaciji ponuja načine za doseganje donosa, izraženega v APY, na vaše kriptovalute.
Enostavne obresti in sestavljene obresti
Ker se pri izračunih APY uporabljajo obrestne obresti, si najprej oglejmo enostavne in obrestne obresti. Enostavne obresti so fiksna obrestna mera, ki temelji izključno na prvotni naložbi. Denar, zaslužen z obrestmi, se ne upošteva pri izračunih prihodnjih obresti. Sestavljene obresti so obresti, ki se obračunavajo tako na prvotno naložbo kot tudi na denar iz prej zasluženih obresti. Sestavljene obresti povečujejo vrednost vaše naložbe hitreje kot enostavne obresti.
Tukaj je formula za izračun enostavnih obresti:
Znesek enostavnih obresti = P × I × T
P = Glavnica
I = Obrestna mera (letna)
T = Obdobje zadržanja
Predstavljajmo si na primer, da vložite 10.000 dolarjev v stabilna kriptovaluta kot USDC v kriptovalutnem protokolu, ki ponuja petodstotno letno obrestno mero, in ga je imel v lasti štiri leta. Znesek zasluženih obresti znaša:
2000 $ = 10 000 $ × 0,05 × 4
Ko boste po štirih letih dvignili ves svoj denar, boste imeli 12.000 dolarjev.
Nato si oglejmo obrestne obresti. Kot bi lahko pričakovali, je izračun obrestnih obresti zapletenejši od izračuna enostavnih obresti.
Pridobljene obresti po obrestni obrestni stopnji = [P × (1 + I)n] – P
P = Glavnica
I = Obrestna mera (letna)
n = število obdobij sestavljanja
Tako kot prej si predstavljajmo, da ste vložili 10.000 USDC v kriptoprotokol, ki ponuja 5-odstotno letno obrestno mero, in ga zadržali štiri leta. Ta kriptoprotokol obrestuje enkrat letno. Če ga zadržite štiri leta, je število obdobij obrestovanja štiri:
2155,06 $ = [10.000 $ × (1 + 0,05)⁴] – 10.000 $
Ker obrestne obresti vključujejo denar, ki se je nakopičil v prejšnjih obdobjih, se njihova vrednost povečuje vedno hitreje.
Pri izbiri med različnimi naložbenimi produkti je pomembno poznati obrestno mero in obdobja kapitalizacije. Na primer, naložba v višini 10.000 dolarjev z letno obrestno mero 5 %, ki se ohranja štiri leta in se kapitalizira:
1-krat na leto: 2.155,06 $
4-krat na leto: 2.198,90 $
12-krat na leto: 2.208,95 dolarjev
Kaj je APY?
Letna donosnost (APY) je standardiziran način izračuna dejanske stopnje donosa naložb za eno leto. APY velja za resničen stopnja donosa na naložbo, saj upošteva obrestne obresti. Obrestne obresti se redno prištevajo k skupni vrednosti naložbe, s čimer se poveča stanje na računu, kar posledično poveča znesek prihodnjih obresti. Formula za APY je:
APY = (1 + r/n)^n – 1
r = periodna obrestna mera
n = število obdobij sestavljanja
Šteje se za realno stopnjo donosa, saj zgolj navedba letne obrestne mere ne upošteva razlik v obdobju obrestovanja.
Kakšna je razlika med APY in APR?
Ključna razlika med letnim donosom (APY) in letno obrestno mero (APR) je v tem, da APY upošteva obrestno obrestovanje, APR pa ne. Poleg tega APR vključuje vse provizije ali dodatne stroške, povezane z naložbeno transakcijo. Z drugimi besedami, APR se izračuna na podlagi enostavnih obresti in vključuje provizije.
V praksi obstaja ena pomembna razlika, ki določa, kako se uporabljata APY in APR. Ker APY vključuje obrestno obrestovanje, bo izračun vedno pokazal višjo obrestno mero (večjo številko). Zato se običajno raje uporablja pri finančnih produktih, ki ljudem prinašajo dobiček, na primer pri obrestih na bančnem varčevalnem računu. Nasprotno pa se APR, ker predstavlja nižjo obrestno mero, uporablja za stvari, ki ljudi stanejo denar, kot so obrestne mere na kreditnih karticah ali hipotekah.
Za izračun dejanske obrestne mere lahko pretvorite APR v APY. Na primer, kreditna kartica lahko oglašuje obrestno mero 1,5 % na mesec ali APR v višini 18 %. Če pa dolg na kreditni kartici ostane neporavnan eno leto, bo vaša APY (dejanska obrestna mera) znašala 19,56 %, saj se vsak mesec k vašemu dolgovemu znesku prištejejo obresti na obresti.
