• Home
• Get Started
• How To Report Yield Farming Income

כיצד לדווח על הכנסות מחקלאות תשואה

חקלאות תשואה הפכה לאחת האסטרטגיות הרווחיות ביותר במימון מבוזר, אך התגמולים שהיא מייצרת מגיעים עם התחייבויות מס מורכבות. מהמסטייקינג והפקת נזילות ועד לחקלאות בין-שרשרתית, מדריך זה מסביר כיצד הכנסות מחקלאות תשואה ממוסות ברחבי העולם וכיצד לדווח עליהן נכון.

נהלו את הקריפטו שלכם בבטחה עם היישום לניהול עצמי Bitcoin.com Wallet.

סקירה על חקלאות תשואה ועלייתה ב-DeFi

חקלאות תשואה, המכונה לעיתים כריית נזילות, היא אחת מהפרקטיקות הפיננסיות החדשניות ביותר המתפתחות מתוך המערכת האקולוגית של מימון מבוזר (DeFi). ביסודה, חקלאות תשואה כוללת מתן נזילות לפלטפורמות מבוזרות - בדרך כלל באמצעות יצרני שוק אוטומטיים (AMMs), פרוטוקולי הלוואות או יישומי DeFi אחרים - בתמורה לתגמולים פיננסיים. המשתתפים, המכונים לעיתים ספקי נזילות (LPs), מפקידים את נכסי המטבע הקריפטוגרפי שלהם לתוך בריכות נזילות. בריכות אלו מקלות על מסחר, הלוואות או שאילות בתוך הפלטפורמה, ובתמורה המשתמשים מרוויחים תגמולים, אשר מופצים לעיתים קרובות בצורת אסימוני ממשל, אסימונים מקוריים לפרוטוקול או ריבית נוספת על מטבעות קריפטוגרפיים.

הפרקטיקה קיבלה תשומת לב רבה במיינסטרים בשנת 2020 עם עלייתן של פלטפורמות כמו Compound, Uniswap** ו-Aave**, שבהן המשתתפים יכלו לנעול את האסימונים שלהם ולהרוויח תשואות אטרקטיביות, לעיתים עולות על מדדים פיננסיים מסורתיים בכמה סדרי גודל. חקלאות תשואה שונה מאפיקי השקעה מסורתיים מכיוון שהתשואות דינמיות ותלויות מאוד בפעילות הרשת, בביקוש לאסימונים ובצמיחת המערכת האקולוגית של DeFi בכללותה. בניגוד לחשבונות חיסכון או אג"ח מסורתיים, שבהם שיעורי הריבית קבועים או צפויים, התשואות ב-DeFi משתנות בזמן אמת, ומשקפות שינויים בביקוש לנזילות, תמריצי פרוטוקול ותנודתיות שוק.

עלייה מהירה זו בפופולריות נובעת ממספר גורמים. ראשית, המערכת האקולוגית של DeFi היא חסרת הרשאות, כלומר כל אחד עם גישה לאינטרנט והחזקות מטבעות קריפטוגרפיים יכול להשתתף מבלי להסתמך על מתווכים מרכזיים כמו בנקים או ברוקרים. שנית, פלטפורמות רבות מתמרצות מאמצים מוקדמים באמצעות חלוקות רווחיות של אסימוני ממשל, ויוצרות אפקט רשת שבו ספקי נזילות מוקדמים מושכים משתתפים נוספים. שלישית, טבעו המורכב של DeFi מאפשר למשתמשים לשלב מספר אסטרטגיות, כמו הימור אסימוני LP בפרוטוקולים נוספים כדי להרוויח תגמולים מורכבים, מה שמגדיל עוד יותר את התשואות הפוטנציאליות.

חשיבות הדיווח הנכון על הכנסות מחקלאות תשואה

בעוד שההזדמנויות הפיננסיות בחקלאות תשואה הן משמעותיות, ההשלכות המס והרגולציה הן חשובות באותה מידה. תגמולים במטבעות קריפטוגרפיים שהרווחו דרך חקלאות תשואה נחשבים לאירועי מס ברוב התחומים. אי דיווח מדויק על הכנסות יכול לגרור עונשים חמורים, ריבית או אפילו פעולה משפטית. האופי המבוזר והפסאודו-אנונימי של עסקאות בלוקצ'יין מוסיף מורכבות, מה שמקשה על משקיעים ועסקים לשמור על תיעוד מדויק.

רשויות המס ברחבי העולם החלו להכיר בחקלאות תשואה כמקור הכנסה נפרד מרווחי הון מסורתיים ממסחר באסימונים פשוט. ערך האסימונים שהתקבלו בזמן הקבלה קובע לעיתים קרובות את הסכום החייב במס, וכאשר אסימונים אלו נמכרים מאוחר יותר, ייתכן שיהיה צורך בחישובי רווחי הון נוספים. סיווג לא נכון של תגמולים אלו עלול להפעיל ביקורות ולהוביל לאחריות כספית משמעותית. לדוגמה, התייחסות לתגמולים מחקלאות תשואה כלא חייבים במס או דחיית ההכרה עד למימוש האסימונים יכולה ליצור פערים בהכנסה המדווחת, עליהם רשויות המס בוחנות באופן גובר. דיווח מדויק הוא לא רק חיוני לצורך עמידה בחוקים, אלא גם לתכנון מס אסטרטגי, המאפשר למשקיעים למטב את האחריות שלהם באמצעות מנגנונים מוכרים כמו אחזקה לטווח ארוך, קציר הפסדים ומבנה ישות מתאים.

בנוסף, עסקים המשתתפים בחקלאות תשואה - כמו מפתחי פרוטוקולי DeFi, קרנות קריפטו או משתתפים מוסדיים - חייבים לשלב הכרה בתגמולים בדוחות הכספיים שלהם ובמערכות החשבונאיות. זה מבטיח בהירות עבור בעלי עניין, משקיעים ורואי חשבון תוך שמירה על עמידה ברגולציה. עבור יחידים, אי שמירה על תיעוד נאות של תגמולים, חותמות זמן של עסקאות והערכות שווי שוק הוגן יכול להוביל לטעויות דיווח מצטברות על פני מספר שנות מס, במיוחד עבור אלו המשתתפים במספר פרוטוקולים בו זמנית.

הבדלים בין חקלאות תשואה, הימור וכריית נזילות

למרות שמונחים אלו משמשים לעיתים לסירוגין, קיימים הבדלים עדינים:

1. חקלאות תשואה: המונח הרחב ביותר הכולל את הפרקטיקה של הרווחת תגמולים על ידי פריסת נכסים במטבעות קריפטוגרפיים בפרוטוקולי DeFi שונים. חקלאות תשואה כוללת לעיתים קרובות אסטרטגיות שממקסמות את התשואות על ידי העברת נכסים בין פרוטוקולים או ניצול מספר זרמי תגמולים.

2. הימור: מתייחס במיוחד לנעילת אסימונים לתמיכה בפעילות רשת, כמו הבטחת בלוקצ'יין הוכחת הימור (PoS). מהמרים מתוגמלים באסימונים מקוריים לרשת או עמלות עסקאות. בעוד שהימור יכול להיחשב כצורת ייצור תשואה, הוא בדרך כלל פחות דינמי ויותר ספציפי לפרוטוקול מאשר חקלאות תשואה.

3. כריית נזילות: תת-קבוצה של חקלאות תשואה שבה משתתפים מספקים נזילות לבורסות מבוזרות (DEXs) או לפלטפורמות הלוואות בתמורה לתגמולים נוספים באסימונים. המונח מדגיש את פעולת ה"כּרייה" של אסימונים חדשים באמצעות מתן נזילות ולא דרך אימות רשת או החזקת אסימונים.

הבנת ההבדלים הללו היא קריטית למטרות מס מפני שכל פעילות עשויה להיות מטופלת בצורה שונה לפי החוקים המקומיים. לדוגמה, תגמולים מהימור עשויים להיחשב כהכנסה רגילה בזמן הקבלה, בעוד שכריית נזילות עשויה לעורר גם אירועי הכנסה וגם רווחי הון, תלוי במימוש האסימונים ובתזמון.

מגמות אימוץ גלובליות ותשומת לב רגולטורית

חקלאות תשואה אינה עוד פעילות נישה המוגבלת לחובבי קריפטו. משקיעים מוסדיים, קרנות גידור ומשתתפים קמעונאיים ברחבי העולם אימצו יותר ויותר את האסטרטגיות הללו כדי לתפוס תשואות גבוהות ולגוון את תיקי ההשקעות שלהם. לפי פלטפורמות ניתוח DeFi כמו DefiLlama, הערך הכולל הנעול (TVL) בפרוטוקולי חקלאות תשואה עלה על עשרות מיליארדי דולרים, משקף גם את צמיחת השוק וגם את אמון המשתמשים במערכות המערכת המבוזרות הללו.

רגולטורים שמו לב, במיוחד בתחומים עם מסגרות אכיפת מס חזקות. השירות ההכנסות הפנימיות של ארצות הברית (IRS) הוציא הנחיה המתייחסת לתגמולים כהכנסה חייבת במס, בעוד ש-סוכנות ההכנסה הקנדית (CRA) רואה בתגמולים במטבעות קריפטוגרפיים כהכנסה או רווחי הון בהתאם לנסיבות. האיחוד האירופי, הממלכה המאוחדת, סינגפור ואוסטרליה מפתחים מסגרות לטיפול בתגמולים ספציפיים ל-DeFi, תוך התמקדות בעמידה ברגולציה, חובות דיווח והגנת משקיעים.

לתשומת הלב הרגולטורית הגוברת הזו יש השלכות חשובות. משקיעים צריכים להבין את חובותיהם בתחומים מרובים, במיוחד כאשר הם עוסקים בפרוטוקולים חוצי גבולות. בנוסף, הנחיות מתפתחות מדגישות שקיפות, הערכת שווי מדויקת ושמירה מקיפה על תיעוד כדי להקטין את הסיכון לביקורות ולעונשים. ככל ש-DeFi ממשיך להתפתח, סביר להניח שרשויות המס יחדדו את גישותיהן, מה שהופך עמידה מוקדמת ודיוח מובנה לא רק לדרישה אלא גם ליתרון אסטרטגי עבור חקלאי תשואה.

הבנת חקלאות תשואה

הגדרת חקלאות תשואה

חקלאות תשואה, המכונה גם חקלאות נזילות, היא אסטרטגיית מימון מבוזר (DeFi) שבה משתתפים מפרסים נכסים במטבעות קריפטוגרפיים לפרוטוקולים כדי להרוויח תגמולים. הרעיון מבוסס על מתן נזילות, שבו משתמשים מספקים נכסים דיגיטליים כדי להקל על פונקציות רשת כמו מסחר, הלוואות, שאילות או הימור. בתמורה, הפרוטוקול מחלק תגמולים, בדרך כלל בצורת אסימונים מקוריים, אסימוני ממשל או תמריצי קריפטו נוספים.

בניגוד לכלי השקעה מסורתיים, חקלאות תשואה מאפשרת למשתתפים למקסם באופן פעיל את התשואות על ידי אינטראקציה עם מספר פלטפורמות, שילוב אסטרטגיות או "ריבוד" תגמולים באמצעות השקעה מחדש. האטרקטיביות שלה טמונה בתשואות הדינמיות, שלעיתים קרובות יכולות לעלות על בנקאות מסורתית או אפילו על אפיקי השקעה קונבנציונליים. הרעיון זכה להכרה ב-2020, עם פלטפורמות כמו Uniswap, Compound ו-Aave שהובילו את הדרך. פרוטוקולים אלו הציגו כריית נזילות כתמריץ למשוך משתתפים מוקדמים, עם אסימוני ממשל המאפשרים הצבעה קהילתית ושליטה בפרוטוקול.

סוגי תגמולים מחקלאות תשואה

תגמולים מחקלאות תשואה יכולים להיות מגוונים מאוד, תלוי בפרוטוקול, באסטרטגיה ובסוג הנכס המעורב. מנקודת מבט מס, כל סוג תגמול עשוי להיות מטופל בצורה שונה, מה שהופך את הסיווג הנכון לחיוני. הסוגים העיקריים כוללים:

1. תגמולים מהימור

בעוד שהימור נחשב לעיתים נפרד מחקלאות תשואה, אסטרטגיות DeFi רבות משלבות הימור עם מתן נזילות. הימור כרוך בנעילת אסימונים לתמיכה באבטחת רשת או בהפעלת פרוטוקול, בדרך כלל על בלוקצ'יינים של הוכחת הימור (PoS).

• מנגנון תגמול: מאמתים או מהמרים מקבלים אסימונים חדשים שנכרו או עמלות עסקאות ביחס להימור שלהם.

• דוגמאות: הימור את'ריום 2.0, קוסמוס (ATOM), פולקדוט (DOT).

• שיקול מס: תגמולים אלו מטופלים לעיתים קרובות כהכנסה רגילה בערך השוק ההוגן (FMV) ביום קבלתם.

2. תגמולי כרייה

בכמה פרוטוקולי DeFi, מתן נזילות או השתתפות בבריכות מוקדמות יכולים להיחשב כצורה של כרייה, שבה משתמשים "כורים" אסימוני פרוטוקול על ידי נעילת נכסיהם. בניגוד לכריית הוכחת עבודה (PoW) מסורתית, זו לעיתים קרובות כריית הוכחת נזילות.

• מנגנון תגמול: משתמשים מרוויחים אסימונים ספציפיים לפלטפורמה, לעיתים בשילוב עם עמלות מעסקאות המתרחשות בתוך הבריכה.

• דוגמאות: תגמולי SUSHI של SushiSwap, חלוקות CRV של Curve.

• שיקול מס: ברגע שהאסימונים נזקפים לזכותם, ה-FMV מוכר כהכנסה. מכירות מאוחרות יותר מעוררות רווחי הון.

3. תגמולים מחקלאות תשואה

הצורה הישירה ביותר של חקלאות תשואה כרוכה במתן נזילות לבורסה מבוזרת (DEX) או לפרוטוקול הלוואות. משתמשים מפקידים זוגות אסימונים לבריכה ומרוויחים עמלות, בתוספת תגמולים ספציפיים לפרוטוקול.

• מנגנון תגמול: ספקי נזילות מרוויחים גם עמלות עסקאות (לעיתים ביחס לחלקם בבריכה) וגם אסימוני בונוס.

• דוגמאות: אסימוני LP של Uniswap, בריכות Balancer, אסימוני Aave הנושאים ריבית.

• שיקול מס: הכרה בהכנסה מתרחשת כאשר תגמולים מתקבלים, לא כאשר הם נמשכים או נמכרים. בנוסף, עמלות שהורווחו בבריכה תורמות להכנסה חייבת במס.

4. תגמולים מתוכניות הפניה

פלטפורמות DeFi רבות מתמרצות משתמשים להכניס אחרים באמצעות תוכניות הפניה או תוכניות שותפים. משתתפים עשויים לקבל אסימונים עבור כל משתמש חדש שהם מביאים לפלטפורמה.

• מנגנון תגמול: אסימונים נזקפים לזכותם על בסיס הפניות או פעולות שהושלמו על ידי משתמשים שהופנו.

• דוגמאות: אסימוני הפניה של Compound, תגמולי שותפים של רשת Celsius.

• שיקול מס: אסימונים אלו חייבים במס לפי ערך השוק ההוגן בעת קבלתם, בדומה לתגמולים מהימור או נזילות, ללא קשר לשאלה אם הם נמכרים מיד.

5. תוכניות תמריצים באסימונים

פרוטוקולים מוציאים לעיתים קרובות תמריצי אסימונים מיוחדים כדי לעודד התנהגויות מעבר למתן נזילות, כגון השתתפות בממשל, הצבעה או החזקת אסימונים לטווח ארוך.

• מנגנון תגמול: משתמשים מרוויחים אסימונים עבור ביצוע פעולות שתומכות ביציבות או בצמיחת הפרוטוקול.

• דוגמאות: השלכות אסימוני ממשל ב-MakerDAO או חלוקות אסימוני UNI של Uniswap.

• שיקול מס: אירועים החייבים במס עשויים להתעורר בקבלה, וייתכן שיחולו רווחי הון נוספים כאשר אסימונים יימכרו מאוחר יותר.

כיצד מופצים תגמולים

המכניקה של הפצת תגמולים משתנה בהתאם לשאלה האם הפלטפורמה היא מרכזית או מבוזרת. הבנה של הבחנה זו היא קריטית לצורך דיווח מדויק.

פלטפורמות מרכזיות

בורסות מרכזיות (CEXs) או פלטפורמות מפיצות לעיתים קרובות תגמולים ישירות לחשבונות המשתמשים. למשתמשים יש גישה להיסטוריות עסקאות ברורות, דוחות ונתוני FMV, מה שמפשט את המעקב למטרות מס.

6. אוסטרליה – ATO

משרד המיסים האוסטרלי (ATO) מסווג תגמולי קריפטו בהתבסס על טבעם:

• הכנסה רגילה: תגמולים המתקבלים דרך חוות תשואה נחשבים בדרך כלל כהכנסה רגילה בשווי השוק ההוגן (FMV) בזמן הקבלה.

• רווחי הון: פינוי של אסימונים מחייב מס רווחי הון.

• שמירת רשומות: נדרשת שמירת רשומות מפורטות של עסקאות, כולל הפקדות בבריכות, החלפת אסימונים ויציאות נזילות.

הנחיות מתפתחות ל-DeFi ותמריצים בתוקניזציה

רשויות רבות בוחנות הנחיות ספציפיות לפעילויות DeFi:

• הערכת FMV: תמחור מדויק ברגע קבלת האסימון הוא קריטי.

• התחברות אוטומטית: מנגנוני הימור והתחברות אוטומטיים עשויים להפעיל אירועים חייבים במס חוזרים, המחייבים מעקב מתמשך.

• עסקאות בין-שרשרתיות: חוות תשואה רב-שרשרתיות מגבירות את המורכבות לדיווחי מס, במיוחד כאשר נכסים נעים בין תחומי שיפוט.

• אסימוני ממשל: תגמולים עם זכויות הצבעה או שליטה עשויים להיות חייבים במס בקבלה, ללא קשר לנזילות או מכירותם.

אתגרים בפני רגולטורים

1. חוסר סטנדרטיזציה: לכל פרוטוקול יש מנגנוני תגמול ייחודיים, שיטות התחברות ואקונומיה של אסימונים.

2. פרטיות ודצנטרליזציה: פלטפורמות DeFi פועלות לעיתים קרובות ללא מתווכים, מה שמקשה על אכיפה ודיווח.

3. פעילות רב-תחומית: משתמשים יכולים לחוות תגמולים בפרוטוקולים בינלאומיים, מה שיוצר התחייבויות מס מורכבות בין-גבולות.

4. חדשנות מהירה: פיתוח מתמשך ב-DeFi (הימור NFT, אסימונים חלקיים, בריכות נזילות) מקדים עדכוני רגולציה.

5. הערכת שווי שוק הוגן: מחירי אסימונים תנודתיים מאוד מסבכים את דיווח ההכנסה המדויק.

אירועים חייבים במס בחוות תשואה

חוות תשואה מציגה מספר אירועים פוטנציאליים חייבים במס שיכולים להתרחש בשלבים שונים של ההשקעה. הבנת אירועים אלו קריטית לדיווח מס מדויק ותאימות.

1. קבלת תגמולים: הנפקת אסימונים, ריבית ודמי עסקה

• תגמולי אסימונים: קבלת אסימוני ממשל או פרוטוקול מהווה הכנסה רגילה בהתבסס על FMV בקבלה.

• תשלומי ריבית: אם אסימונים מושאלים או מופקדים בבריכות נושאות ריבית, הריבית הצבורה מוכרת כהכנסה חייבת במס.

• הכנסות מדמי עסקה: ספקי נזילות מרוויחים חלק מדמי העסקה של הבריכה. אלו נחשבים כהכנסה כאשר הם מזוכים, אפילו אם הם מושקעים אוטומטית מחדש.

דוגמה: אליס מספקת USDC ו-ETH לבריכת נזילות. היא מקבלת אסימוני UNI בשווי 100$ ועוד 5$ בדמי עסקה. למטרות מס, על אליס לדווח על 105$ כהכנסה ביום קבלת האסימונים ודמי העסקה.

2. הפקדות ומשיכות: קביעת FMV

כל הפקדה או משיכה יכולה להפעיל אירועים חייבים במס או לסבך את חישוב ה-FMV:

• הפקדה: העברת אסימונים לבריכת חוות תשואה אינה בדרך כלל חייבת במס. עם זאת, שמירת רשומות חיונית למעקב אחר בסיס העלות לרווחים עתידיים.

• משיכה: יציאה מהבריכה עשויה להפעיל אירועים חייבים במס אם תגמולים או ריבית שנצברו ממומשים. FMV חייב להיקבע בזמן המשיכה אם הוא מורכב אוטומטית.

דוגמה: בוב מפקיד 1 ETH בשווי 2,500$ לבריכת חוות. לאחר שלושה חודשים, התגמולים שלו מורכבים אוטומטית, והוא מושך 1.05 ETH בשווי 3,000$. הוא מכיר ב-500$ כהכנסה חייבת במס, עם רווח הון מתאים אם ערך ה-ETH עצמו עלה.

3. הפסד זמני והשלכותיו על המס

הפסד זמני מתרחש כאשר ערך האסימונים שהופקדו מתפצל ממה שהיה אם היו מוחזקים בנפרד. למרות שנדון לעיתים קרובות כסיכון פיננסי, לרשויות המס יש דעות שונות:

• טיפול נוכחי: תחומי שיפוט רבים אינם ממסים במפורש הפסד זמני עד שהנכס נמשך או נמכר.

• עיתוי ההכרה: הפסדים עשויים להיות מוכרים בעת יציאה מבריכת הנזילות, מה שעשוי לקזז רווחים מהתגמולים.

דוגמה: קרלה מספקת נזילות ל-ETH/DAI. ה-ETH מעריך, מה שגורם לחלק שלה באסימונים להיות שווה פחות מאשר להחזיק פשוט את ה-ETH וה-DAI. כשהיא מושכת, היא מממשת את ההפסד הזמני, שעשוי לקזז חלק מההכנסות החייבות במס מחוות התשואה.

4. החלפות אסימונים, המרות ויציאות מבריכות נזילות

• החלפות אסימונים: החלפת אסימון אחד באחר בתוך הפרוטוקול (למשל, ETH עבור UNI) מפעילה רווחים או הפסדים הוניים, מחושבים מה-FMV בזמן ההחלפה.

• המרת תגמולים: מכירה או המרת אסימונים שנחוות לפיאט או למטבעות יציבים מחייבת רווחי הון בהתבסס על ההבדל בין FMV בקבלה ולפינוי.

• יציאות מבריכה: יציאה מבריכות נזילות עשויה לכלול קבלת סוגי אסימונים מרובים, שכל אחד מהם מהווה אירוע חייב במס נפרד.

דוגמה: דיוויד יוצא מבריכת SushiSwap ומקבל אסימוני ETH ו-SUSHI. עליו לדווח:

1. הכנסה רגילה לכל תגמול שנצבר ב-FMV בזמן ההנפקה.

2. רווח הון לכל אסימון מההבדל בין FMV בקבלה לערך במכירה/המרה.

סיכום אירועים חייבים במס

הכנסה לעומת רווחי הון

הכנסה מחוות תשואה יכולה לכלול שכבות רבות של מיסוי. הבנת ההבדל בין הכנסה רגילה לרווחי הון היא קריטית לדיווח מדויק.

1. הכנסה רגילה לעומת רווחי הון

הכנסה רגילה נוצרת כאשר אסימונים מתקבלים כתגמולים, עמלות או ריבית. היא בדרך כלל ממוסה בשיעורי מס הכנסה סטנדרטיים החלים על יחידים, סוחרים או עסקים.

• דוגמאות להכנסה רגילה בחוות תשואה:

  1. אסימונים של LP שהתקבלו כתגמולים עבור אספקת נזילות.

  2. ריבית או תגמולים מפרוטוקולי הלוואות.

  3. דמי עסקה שמזוכים לספקי נזילות.

רווחי הון נוצרים כאשר אסימונים שנחוות נמכרים, מוחלפים או מומרים לנכס אחר (כולל פיאט). הרווחים מחושבים כההבדל בין שווי השוק ההוגן (FMV) בקבלה לערך בפינוי.

• דוגמאות לרווחי הון:

  1. מכירת אסימון תגמול עבור USDT או USD.

  2. החלפת אסימוני LP למטבע קריפטוגרפי אחר.

  3. המרת אסימוני ממשל לנכס DeFi אחר.

2. רווחים קצרים לעומת ארוכים

במדינות רבות, תקופת ההחזקה קובעת אם הרווחים הם קצרים או ארוכים:

• ארצות הברית:

  • קצרי טווח: אסימונים שהוחזקו ≤1 שנה ממוסים בשיעורי הכנסה רגילים.

  • ארוכי טווח: אסימונים שהוחזקו >1 שנה עשויים להיות זכאים לשיעורי רווחי הון מופחתים.

• קנדה:

  • כל רווחי הקריפטו ממוסים בדרך כלל כרווחי הון ללא הבחנה, אך חוות תשואה תכופה עשויה להיחשב כהכנסה עסקית.

דוגמה: אליס מקבלת אסימוני UNI בשווי 1,000$ ב-1 בינואר 2024. היא מוכרת אותם ב-31 בדצמבר 2024 עבור 1,200$. בארה"ב:

• FMV בקבלה: 1,000$ → הכנסה רגילה.

• מחיר מכירה: 1,200$ → רווח הון קצר של 200$.

3. הבדלים עבור משקיעים פרטיים, סוחרים ועסקים

4. מחקרי מקרה

• מחקר מקרה 1 – משקיע פרטי: בוב משתתף מזדמן ב-SushiSwap למשך 6 חודשים. מקבל אסימוני SUSHI בשווי 500$. הוא מוכר חצי מהאסימונים ב-300$. הוא מדווח:

  1. 500$ הכנסה רגילה ב-FMV בעת קבלה.

  2. רווח הון של 50$ (ההפרש בין בסיס 250$ ומכירה ב-300$).

• מחקר מקרה 2 – עסק: DAO מספק נזילות למספר אסימונים ומרוויח 10,000$ בתגמולים. הם שומרים על רישומי הוצאות מפורטים עבור גז, עמלות ותוכנה.

  1. דיווח 10,000$ כהכנסה עסקית.

  2. ניכוי 1,500$ בהוצאות.

  3. הכנסה חייבת במס נטו: 8,500$.

דיווח על הכנסה מחוות תשואה עבור יחידים

דיווח על הכנסה מחוות תשואה הוא מורכב בשל תגמולים מרובי אסימונים, מנגנוני התחברות ומספר פלטפורמות. דיווח נכון הוא קריטי כדי להימנע מביקורות או קנסות.

1. טפסים ולוחות זמנים

ארצות הברית

• טופס 1040 – דוח מס הכנסה אישי: דיווח על הכנסה רגילה.

• לוח זמנים D – רווחים והפסדים הוניים: דיווח רווחים ממכירה או החלפה של אסימונים שנחוות.

• טופס 8949 – מכירות והעברות אחרות של נכסים הוניים: פירוט כל העברת אסימונים.

קנדה

• T1 – דוח מס הכנסה אישי: דיווח על כל הכנסות הקריפטו.

• לוח זמנים 3 – רווחי הון: עבור העברות של אסימונים שנחוות.

• T1135 – דיווח על נכסים זרים: נדרש אם אחזקות עולות על 100,000 CAD בארנקים זרים או חלפנים.

תחומי שיפוט אחרים

• האיחוד האירופי, בריטניה, אוסטרליה, סינגפור: נדרש דיווח דומה, עם שינויים בטפסים ושיטות חישוב.

2. דיווח על תגמולים מרובים מפרוטוקולים שונים

• שמור על רשומה מרכזית של כל האסימונים שהתקבלו מבריכות שונות.

• עקוב אחר תאריך קבלה, FMV, סוג הבריכה ומקור התגמול.

• כלול תגמולים מחוברים אוטומטית, שכן כל השקעה מחדש עשויה להיות חייבת במס.

3. מעקב אחר תגמולים מרובי אסימונים ומרובי שרשרות

• השתמש בתוכנת מס קריפטו (למשל, Koinly, TokenTax, CoinTracker) למעקב מרובה שרשרות.

• רשום כתובות ארנק, סוגי אסימונים ומזהי עסקאות.

• שמור על יומנים ידניים עבור שרשרות פרטיות או חוות קטנות שהתוכנה לא מכסה.

4. טעויות ונפילות נפוצות

• אי הכרה בתגמולים מחוברים אוטומטית כאירועים חייבים במס.

• חוסר הכללה של התאמות להפסד זמני כאשר ישים.

• חישוב שגוי של FMV, במיוחד עבור אסימונים לא נזילים או בעלי נפח נמוך.

• ערבוב פעילות חוות פרטית ומקצועית ללא רישומים ברורים.

חוות תשואה לעסקים

עסקים המעורבים בחוות תשואה עומדים בפני שיקולי מס ייחודיים, במיוחד בטיפול בהכנסות, הוצאות ודיווח.

1. קבלת תגמולים כהכנסה עסקית

• אסימונים שהתקבלו דרך חוות תשואה מהווים הכנסה עסקית רגילה.

• ההכרה מתרחשת ב-FMV בעת הקבלה, לא במכירה.

• מדיניות הכרה בהכנסות צריכה להיות מיושרת עם תקני חשבונאות (GAAP או IFRS).

2. הוצאות ניתנות לניכוי

עסקים יכולים לנכות הוצאות הקשורות ישירות לפעילות החווה, כולל:

• עמלות גז: עמלות עסקה שנגרמות במהלך הפקדות, משיכות או החלפות.

• עמלות פלטפורמה: עמלות LP או פרוטוקולי DeFi הנגבות ממשתתפים.

• תוכנה: עלויות תוכנה לחשבונאות או מעקב.

• חומרה: ציוד כרייה, ארנקים או שרתים המשמשים לתמיכה בפעולות החווה.

דוגמה: עסק מקבל תגמולים באסימונים בשווי 20,000$. הם הוציאו 3,000$ בעמלות גז ותוכנה. הכנסה עסקית חייבת במס = 17,000$.

3. שיקולי חשבונאות ושמירת ספרים

• שמור על ספרי חשבונות מפורטים עבור כל ארנק ופרוטוקול.

• רשום FMV בזמן הנפקת התגמול ותאריך הקבלה.

• עקוב אחר החלפת אסימונים, התחברות ויציאות כדי לחשב רווחי הון במדויק.

• השלם את ההתאמות עם המרות בנקאיות או פיאט לדוחות כספיים.

4. דיווח על תגמולים מאוחדים על פני ארנקים

• עסקים משתמשים לעיתים קרובות במספר ארנקים או חוזים חכמים על פני שרשרות.

• קונסולידציה נדרשת למניעת תת-דיווח.

• תוכנת מס או אינטגרציה ERP יכולה לאוטומט דיווח עבור פעולות מרובות ארנקים, מרובות שרשרות.

ניווט במיסוי חוות תשואה הוא מורכב ודורש דיוק, שמירת רשומות ומומחיות. Block3 Finance מתמחה ב:

• דיווח מקיף על תגמולי קריפטו

• תכנון מס מדויק והגשה

• תאימות עסקית ופרטית על פני תחומי שיפוט

הזמן ייעוץ חינם היום כדי להבטיח שפעילויות חוות התש

Compound | COMP | 0xghi789... | $200 | אסימוני LP מושקעים |

2. מעקב ארנק, אינטגרציות API וייצוא CSV

• חבר ארנקים באמצעות API לתוכנת מס קריפטו כדי לאוטומט את מעקב העסקאות.

• השתמש ב-ייצוא CSV כאשר APIs אינם זמינים או לפעילות שרשרת פרטית.

• פייס עסקאות באופן ידני או באמצעות תוכנה כדי להבטיח שאין כפילויות או רשומות חסרות.

טיפים:

• כלול את כל עמלות הגז, עלות העסקאות ועמלות הפלטפורמה.

• עקוב אחר תגמולי ההימור בנפרד כדי להבחין בין הכנסה רגילה לרווחי הון.

3. קביעת FMV לכל תגמול

• קבע שווי שוק הוגן בעת קבלה באמצעות מחירי בורסה או מדדי מחירים מוכרים.

• עבור אסימונים עם נזילות נמוכה, השתמש בממוצע של מספר בורסות או תמחור DEX בשרשרת.

• FMV הוא קריטי עבור דיווח הכנסה רגילה ובסיס לחישובי רווחי הון עתידיים.

דוגמה:
קבלת אסימון ניהול DeFi נדיר ב-5 בינואר 2025:

• מחיר DEX: 0.25 ETH

• בורסה 1: 0.24 ETH

• בורסה 2: 0.26 ETH

• FMV ממוצע = 0.25 ETH → $500 הכנסה רגילה

4. טיפול בטעויות, מזלגות וארגון מחדש של בלוקצ'יין

• טעויות בעסקאות: רשום עסקאות שנכשלו בנפרד; בדרך כלל לא חייב במס אם בוטלו.

• מזלגות בלוקצ'יין: אסימונים שהתקבלו דרך מזלגות הם הכנסה רגילה ב-FMV בעת קבלה.

• ארגונים מחדש (reorgs): אם עסקה מתבטלת, עדכן יומנים כדי לשקף אירועים חייבים במס מדויקים.

שיטות עבודה מומלצות:

• פייס באופן קבוע דוחות שנוצרו על ידי תוכנה עם פעילות בשרשרת.

• שמור צילומי מסך, אישורי בורסה וקבלות להגנה על ביקורת.

• השתמש ברישומים בלדג'ר עם חותמת זמן כדי לתמוך בחישובי FMV.

ציות מס לחוות תשואה הוא מורכב, רב שרשרת ומאוד דק. טעויות בניהול רשומות, חישוב FMV או חשבונאות רב-אסימונים עלולות לגרום לביקורות, קנסות או הפחתות שפספסת. Block3 Finance מציעה:

• דיווח מתקדם על DeFi וחוות תשואה

• איחוד עסקאות רב-שרשרת

• הכרה מדויקת בהכנסות ומעקב אחר רווחי הון

• תיעוד מוכן לביקורת ותמיכה בציות

הזמן ייעוץ חינם היום כדי להבטיח שהפעולות שלך בחוות תשואה תואמות לחלוטין, מותאמות ליעילות מס ומנוהלות מקצועית.

תוכנות וכלים לדיווח על חוות תשואה

חוות תשואה כוללת אלפי מיקרו-עסקאות על פני בלוקצ'יינים מרובים, פרוטוקולים מבוזרים וארנקים. ללא כלי דיווח מתאימים, מעקב אחר תגמולים, הפסדים זמניים ורווחי הון הופך למאתגר ביותר. השימוש בתוכנת מס קריפטו מתמחה הוא קריטי עבור משקיעים בודדים ועסקים כאחד.

1. פלטפורמות תוכנות למס קריפטו

מספר פלטפורמות מיועדות במיוחד להכנסות DeFi וחוות תשואה:

• Koinly:

  1. תומך בשרשראות מרובות, בורסות וארנקים.

  2. מבצע אוטומציה של חישוב FMV בעת קבלה עבור תגמולי חוות תשואה.

  3. מייצר דוחות מוכנים למס התואמים ל-IRS (ארה"ב), CRA (קנדה) ורשויות מס בינלאומיות אחרות.

  4. כולל מעקב אחר הפסדים זמניים וחשבונאות אסימוני LP.

• TokenTax:

  1. מיועד למשקיעי DeFi ברמה מקצועית.

  2. מטפל בחוות תשואה מקוננות, הימור ובריכות רב-אסימונים.

  3. מספק דיווח מוכן לביקורת עם עלות בסיס, הכנסה רגילה והפרדת רווחי הון.

• CoinTracker:

  1. מתמקד במעקב אחר פורטפוליו כמו גם בדיווח מס.

  2. משולב ישירות עם בורסות, ארנקים ופרוטוקולי DeFi.

  3. מספק לוחות מחוונים חזותיים למעקב אחר הכנסות ותגמולים.

• ZenLedger:

  1. מציע ממשק פשוט עבור חוות תשואה ותגמולי DeFi.

  2. תומך בחישובי קצירת הפסדים לצורכי מס, במיוחד עבור עסקאות תגמול בתדירות גבוהה.

  3. יכול לאחד אוטומטית נתוני תגמול רב-שרשרת.

יתרונות עיקריים:

• מבטל הזנת נתונים ידנית מאלפי עסקאות.

• מחשב באופן אוטומטי הכנסה רגילה עבור תגמולים ורווחי הון עבור מכירת אסימונים.

• מספק דוחות מוכנים לביקורת כדי להגן על עמדות מס.

2. אינטגרציות ארנקים ובורסות

דיווח יעיל דורש אינטגרציה של כל הארנקים והפלטפורמות הרלוונטיים:

• ארנקים: MetaMask, Trust Wallet, Ledger, Trezor, וכו'.

• בורסות: Binance, Coinbase, Kraken, FTX, ובורסות מבוזרות (DEXs) כמו Uniswap ו-SushiSwap.

• פרוטוקולי DeFi: Compound, Aave, Curve, Yearn, PancakeSwap, וכו'.

יתרונות אינטגרציה:

• מושך היסטוריית עסקאות באופן אוטומטי.

• עוקב אחר הפקדות, משיכות, תגמולי הימור ותנועות אסימוני LP.

• מפחית טעויות ב-קביעת FMV ומבטיח דיווח מלא.

3. דיווח ידני לעומת אוטומטי

• דיווח ידני:

  1. דורש מעקב אחרי כל עסקה, תגמול, החלפת אסימונים ו-FMV.

  2. יתרונות: שליטה מלאה וראות.

  3. חסרונות: דורש זמן רב מאוד, נוטה לטעויות וקשה עבור חקלאות בתדירות גבוהה.

• דיווח אוטומטי:

  1. משתמש ב-APIs או ייבוא CSV כדי לאחד נתוני רב-שרשרת ורב-אסימונים.

  2. יתרונות: חוסך זמן, מפחית טעויות אנוש ומבטיח דיווח מוכן לביקורת.

  3. חסרונות: דורש אימות כדי למנוע עסקאות חסרות או מסווגות לא נכון.

4. מחקרי מקרה על יעילות תוכנה

• מקרה 1: משקיע בודד עם 1,200 תגמולי אסימוני LP על פני Ethereum ו-Solana.

  1. דיווח ידני לקח 50+ שעות לחישוב FMV ורווחים.

  2. באמצעות TokenTax, המשקיע ייצר דוחות מס מדויקים בפחות מ-2 שעות, כולל התאמות הפסדים זמניים.

• מקרה 2: עסק קטן המקבל תגמולי הימור על פרוטוקולי DeFi מרובים.

  1. Koinly שילב ארנקים וחשבונות בורסה, ייצר באופן אוטומטי דוחות הכנסה מאוחדים.

  2. אפשר ניכויי הוצאות מדויקים עבור עמלות גז**, צמצום חבות המס תוך שמירה על ציות.

שיטות עבודה מומלצות: גם כאשר משתמשים בתוכנה, שמור יומני עסקאות ידניים כדי לאמת תגמולים יוצאי דופן או מורכבויות ספציפיות לפרוטוקול.

שיקולי מס חוצה גבולות

חוות תשואה כוללת לעיתים קרובות פרוטוקולים זרים, בורסות מבוזרות והפצות תגמולים מרובות-שיפוטים. זה מוסיף שכבת מורכבות ציות למשקיעים ועסקים הפועלים מעבר לגבולות.

1. קבלת תגמולים מפלטפורמות זרות

• כל תגמולי קריפטו מפלטפורמות מחוץ לשיפוט הבית של המשקיע הם עדיין חייבים במס.

• רוב רשויות המס דורשות דיווח על בסיס FMV במטבע המקומי בעת הקבלה.

• דוגמה: אזרח ארה"ב המקבל תגמולים מפרוטוקול DeFi מבוסס סינגפור חייב לדווח על FMV ב-USD בעת הקבלה, אפילו אם התגמול היה במטבע זר.

2. דיווח על חשבונות זרים

תלוי בשיפוט, ייתכן שיידרש גילוי נוסף:

• ארה"ב: דיווחי FBAR ו-FATCA עבור ארנקים או חשבונות קריפטו המוחזקים בחו"ל שעולים על ספים.

• קנדה: טופס T1135 עבור רכוש זר, כולל קריפטו המוחזק בחו"ל שעולה על CAD 100,000.

• בריטניה/האיחוד האירופי: ייתכן שיחול דיווח נוסף על אחזקות קריפטו זרות בהתאם לחוקים המקומיים.

טיפ: שמור יומן נפרד עבור ארנקים זרים, כולל שם הפרוטוקול, כתובת הארנק והיסטוריית העסקאות.

3. כפל מיסוי והטבות אמנה

• לעיתים קרובות יש למדינות אמנות מס כדי להימנע מכפל מיסוי.

• דוגמה: משקיע קנדי המרוויח תגמולי חוות תשואה מפלטפורמה מבוססת בארה"ב עשוי לדרוש זיכויי מס זרים כדי לקזז את המס שנוכה במקור בארה"ב על תגמולים.

• רשומות מדויקות חיוניות לתמיכה בדרישות האמנה.

4. אסטרטגיות ציות רב-שיפוטיות

• אחד את כל התגמולים בלדג'ר יחיד כדי לחשב הכנסה מקומית במדויק.

• עקוב אחר FMV בעת קבלה עבור כל מטבע של שיפוט.

• שמור תיעוד מוכן לביקורת עבור כל עסקה זרה, כולל צילומי מסך או דוחות API.

• שקול ייעוץ מקצועי עבור פורטפוליויים בעלי ערך גבוה המשתרעים על פני מספר מדינות.

תסריט לדוגמה: ג'ון, תושב קנדה, משתתף בחוות תשואה על פני Ethereum, Solana ו-Binance Smart Chain. הוא מרוויח תגמולים ב-ETH, SOL ו-BNB.

• FMV של כל התגמולים נרשם ב-CAD בעת קבלה.

• זיכויי מס זרים נדרשים כאשר מתאים.

• Koinly או TokenTax מאחדים נתונים חוצי שרשרת עבור דיווח רב-שיפוטי, מה שמקטין את הסיכון לכפל מיסוי וחשיפה לביקורת.

ניהול הכנסות מחוות תשואה על פני ארנקים, שרשראות ושיפוטים הוא מורכב ומסוכן ללא הנחיה מקצועית. Block3 Finance יכולה לעזור לך לעקוב אחר תגמולים, לדווח במדויק ולמקסם מיסים ברמה גלובלית.

קבע את הייעוץ שלך היום וודא שפורטפוליו DeFi שלך תואם לחלוטין.

הפסדים, ניכויים ותכנון מס

חוות תשואה יכולה להיות רווחית מאוד, אך היא גם חושפת משתתפים לסיכונים פיננסיים משמעותיים, כולל הפסדים זמניים, תנודתיות בשוק וסכנות ספציפיות ל-DeFi. הבנת כיצד הפסדים מוכרים ומיושמים אסטרטגית לצורכי מס היא קריטית לניהול ביצועי הפורטפוליו הכוללים וצמצום חבויות המס.

1. הפסד זמני והפסדים ממומשים

• הפסד זמני (IL):

  1. מתרחש כאשר ערך האסימונים שהופקדו בבריכת נזילות משתנה יחסית להחזקתם בנפרד.

  2. דוגמה: סיפוק 1 ETH ו-2,000 USDC לבריכת ETH/USDC. אם מחיר ה-ETH עולה משמעותית, חלקך בבריכה עשוי להיות שווה פחות מאשר אם היית פשוט מחזיק את ה-ETH וה-USDC בנפרד.

  3. לצורכי מס:

     • IL אינו מוכר עד שהנזילות נמשכת, מה שהופך אותו להפסד ממומש רק באותו רגע.

     • FMV של האסימונים בעת המשיכה קובע הכרה ברווח או הפסד.

• הפסדים ממומשים:

  1. כוללים מצבים בהם אסימוני תגמול נמכרים או מוחלפים ב-FMV נמוך יותר מאשר בעת הקבלה.

  2. יכולים לקזז הכנסה רגילה או רווחי הון אחרים, בהתאם לחוקי המס המקומיים.

שיטות עבודה מומלצות: שמור רשומות מפורטות של כל כניסות, יציאות והערכות אסימונים בעת המשיכה. שקול לייצא היסטוריית עסקאות מפרוטוקולי DeFi או להשתמש בתוכנת מס קריפטו כדי לעקוב במדויק אחר הפסדים זמניים.

2. אסטרטגיות קצירת הפסדים לצורכי מס

קצירת הפסדים לצורכי מס מאפשרת למשקיעים לממש הפסדים אסטרטגית כדי לקזז רווחים חייבים, ובכך לצמצם את חבות המס הכוללת שלהם.

• יישום בחוות תשואה:

  1. אם ערך תגמול האסימון ירד, מכירה או החלפת האסימון לפני סוף השנה יכולה לייצר הפסד הניתן לניכוי מס.

  2. הפסד זה יכול לקזז רווחים מאסימונים אחרים, תגמולי הימור או רווחי חוות תשואה.

• שיקולים:

  1. עקוב בזהירות אחר רווחים קצרת טווח לעומת ארוכת טווח, מכיוון שבחלק מהשיפוטים חלים שיעורים שונים.

  2. הימנע מחוקי מכירה חוזרת (במקומות בהם חלים) שאוסרים על תביעת הפסדים אם מתבצעת רכישה חוזרת מיידית של אסימונים זהים או דומים.

• דוגמה:

  1. אליס הרוויחה 500 אסימוני XYZ מבריכת נזילות, שערכם היה $10 כל אחד בעת הקבלה.

  2. עד סוף השנה, האסימון ירד ל-$6. מכירה יוצרת הפסד ממומש של $2,000.

  3. אליס יכולה להשתמש בזה כדי לקזז $2,000 מהרווחים מתגמול DeFi אחר, מה שמפחית את חבות המס הכוללת שלה.

3. העברת הפסדים לשנות מס עתידיות

• שיפוטים רבים מאפשרים העברת הפסדים בלתי מנוצלים לשנים עתידיות כדי לקזז רווחים.

• עבור חוות תשואה בתדירות גבוהה:

  1. הפסדים בפרוטוקול או שרשרת אחת יכולים להפחית אסטרטגית הכנסה חייבת בשנים הבאות.

  2. שמירה על רישום מדויק מבטיחה מעקב הולם אחר יתרות העברה.

• דוגמה:

  1. בוב מממש הפסדים של $10,000 בחוות תשואה בשנת 2025 אך יכול להשתמש רק ב-$4,000 כדי לקזז רווחים באותה שנה.

  2. יתרת ה-$6,000 מועברת לשנת 2026 ומיושמת כנגד רווחי קריפטו עתידיים, ובכך מחליקה את חובות המס לאורך זמן.

**4. תכנון

2. ייעוץ מקצועי הוא קריטי כדי להבטיח שמבנה הישות לא יגרום למיסוי כפול או לבחינה רגולטורית.

3. אופטימיזציה של חלוקת תגמולים ליעילות מס

• תזמון תגמול:

  1. משיכת תגמולים או דרישת תגמולים באופן אסטרטגי לקראת סוף השנה יכולה לאופטימיזציה של מדרגות מס.

  2. תיאום עם זרמי הכנסה אחרים עשוי למנוע דחיפת המשקיע לשיעור מס שולי גבוה יותר.

• בריכות מרובות אסימונים:

  1. המרה או החלפה מיידית של אסימוני תגמול עשויה לעורר רווחי הון.

  2. עיכוב המרות עד לתנאי שוק נוחים או תקופות מס יעילות יכול להפחית התחייבויות.

• דוגמה:

  • בוב משתתף בשתי בריכות נזילות. אסימון אחד התייקר משמעותית. על ידי עיכוב הפדיון עד לשנת המס הבאה, הוא יכול לפרוס הכנסה חייבת במס על פני שנתיים.

4. תכנון לחקלאות תשואה בנפח גבוה ובפרוטוקולים מרובים

• מעקב ואיחוד:

  • חקלאי תשואה בנפח גבוה מתמודדים עם אלפי עסקאות ברשתות מרובות.

  • השתמש בדוחות מצטברים לניהול הכנסות והפסדי תגמול.

• שיקולים בין רשתיים:

  • חלק מהאסימונים עשויים לעבור בין רשתות או פרוטוקולים. מעקב נכון מבטיח דיווח FMV מדויק בקבלה ומונע הצהרות שגויות.

• קציר הפסדי מס:

  • שלב משיכות אסטרטגיות עם מימוש הפסדים כדי לקזז רווחים בפרוטוקולים.

• הכוונה מקצועית:

  • שיתוף פעולה עם רואי חשבון בעלי ידע בתחום הקריפטו מבטיח שפעולות חקלאות תשואה מורכבות עומדות בתקנים, יעילות ואופטימליות לאפקטיביות מס.

הנהלת חשבונות וספרים עבור חקלאות תשואה

הנהלת חשבונות מדויקת היא קריטית לדיווח הכנסות והוצאות חקלאות תשואה, בין אם להחזרות אישיות או דוחות כספיים של חברות. חקלאות תשואה מציגה אתגרים ייחודיים בהנהלת חשבונות בשל מורכבות פרוטוקולי DeFi, תגמולים מרובי אסימונים ופעילות בין רשתית.

1. רישום הפקדות ותגמולים של חקלאות תשואה

• מעקב הפקדות:

  • תעד כל הפקדת בריכת נזילות, כולל:

    • סוג האסימון וכמותו

    • FMV בזמן ההפקדה

    • פרטי פרוטוקול ורשת

• הכרה בתגמול:

  1. תגמולים הם הכנסה רגילה ברגע הקבלה, גם אם מושקעים מחדש.

  2. כל אסימון חייב להיות במעקב בנפרד, עם FMV שנרשם בספר חשבונות מרכזי או תוכנה.

• דוגמה:

  • אליס מפקידה 10 ETH ו-20,000 USDC לבריכת Uniswap. היא מקבלת אסימוני LP המייצגים את חלקה בבריכה. מערכת החשבונאות צריכה לעקוב:

    • FMV התחלתי של אסימונים מופקדים

    • הנפקת אסימוני LP

    • צבירת תגמולים שוטפת באסימונים מרובים

2. קטלוג הוצאות

• הוצאות חקלאות תשואה נפוצות:

  1. עמלות גז להפקדות, משיכות והחלפות אסימונים

  2. עמלות פרוטוקול להימור או אספקת נזילות

  3. מנויים לתוכנה למעקב מס, ניהול ארנק וניתוחי DeFi

  4. הוצאות חומרה אם מפעילים צמתים DeFi או מפעילים ארנקים מאובטחים מאוד

• ניכוי:

  1. משקיעים יחידים עשויים לנכות עמלות מסוימות כנגד הכנסה, בהתאם לשיפוט.

  2. עסקים יכולים לנכות את רוב ההוצאות התפעוליות, מה שמפחית הכנסה חייבת במס.

• שיטה מומלצת:

  • שמור על ספר חשבונות נפרד או מערכת תיוג לכל סוג הוצאה כדי להבטיח בהירות במהלך ביקורות.

3. הכרת הכנסות לעומת הכרת רווחי הון

• הכנסה רגילה:

  1. אסימוני תגמול שהורווחו באמצעות חקלאות תשואה הם הכנסה רגילה בקבלה.

  2. FMV בזמן הקבלה קובע את הסכום החייב במס.

• רווחי הון:

  • מכירה או החלפה של אסימוני תגמול יוצרת רווח או הפסד הון, המחושב כ:

    • FMV במכירה – FMV בקבלה (או בסיס מותאם אם הושקע מחדש)

• שיקולים מרובי אסימונים ורשתות:

  • שמור על בסיסי עלות נפרדים עבור כל אסימון ברשתות כדי למנוע דיווח חסר על רווחים.

4. הכנת דוחות כספיים

• למשקיעים פרטיים:

  • שמור על גיליון אלקטרוני או תוכנה שתתעד:

    • הפקדות, תגמולים, החלפות ומשיכות

    • FMV בקבלה ובפירוק

    • הוצאות לפי קטגוריה

• למשקיעים תאגידיים:

  • דוחות כספיים צריכים לשקף:

    • סך הכנסות התגמול

    • הוצאות תפעוליות ניתנות לניכוי

    • רווחים או הפסדים מהחלפות אסימונים

    • נכסים והתחייבויות מסווגים כראוי

• טיפ לדיווח:

  • השתמש בתוכנת מס קריפטו המשולבת עם ארנקים ובורסות כדי ליצור דוחות התואמים לתקני GAAP או IFRS.

התפתחויות רגולטוריות ומגמות עתידיות

מערכת האקולוגית של DeFi מתפתחת במהירות, ורגולטורים מעריכים באופן פעיל את פעילויות חקלאות התשואה כדי להבטיח מיסוי ותאימות נכונים. הבנת מגמות מאפשרת למשקיעים לתכנן אסטרטגית ולהימנע מעונשים עתידיים.

1. עדכונים צפויים בכללי מס של חקלאות תשואה גלובלית

• רשויות המס ברחבי העולם מתמקדות ב:

  1. הגדרת אירועים חייבים במס עבור פעילויות DeFi

  2. קביעת תקני קביעת FMV עבור אסימוני תגמול

  3. מתן הנחיות על בריכות מרובות אסימונים ותגמולים בין רשתיים

• דוגמאות:

  1. IRS: שוקל דרישות דיווח עבור עסקאות DeFi בדומה להימור ומכרה מסורתיים.

  2. CRA: פרסום הנחיות המבהירות את הטיפול בתגמולי חקלאות תשואה והפסדים זמניים.

  3. האיחוד האירופי ובריטניה: עדכון מסגרות מס קריפטו כדי ללכוד רווחים מבוזרים.

2. השלכות DeFi, אסימוני LP ופרוטוקולים קומפוזיציים

• פרוטוקולי DeFi קומפוזיציים:

  1. שכבות מרובות של חקלאות תשואה (הימור בתוך בריכות שהן חלק מפרוטוקולים גדולים יותר) יכולות לסבך מיסוי.

  2. דוגמה: מתן נזילות בפרוטוקול A, שמניח אסימוני LP בפרוטוקול B, יוצר שכבות הכנסה מרובות.

• שיקולי אסימוני LP:

  • אסימוני LP עשויים לייצג בעלות על נכסים בסיסיים מרובים, מה שמחייב הערכה זהירה בכל אירוע הכרה בתגמול.

• אסימוני ממשל:

  • תגמולים עשויים לכלול זכויות ממשל, מה שמוסיף פוטנציאל למורכבויות תאימות והערכה.

3. מגמות מתעוררות: תגמולי LP מבוססי NFT, חקלאות נכסים סינתטיים, תגמולים מפוצלים

• תגמולי LP מבוססי NFT:

  1. חלק מהפרוטוקולים מנפיקים אסימונים מבוססי NFT המייצגים עמדות LP מושקעות.

  2. טיפול במס עשוי לשלב אלמנטים של הכנסה רגילה ורווחי הון בעת העברה או מכירה.

• חקלאות נכסים סינתטיים:

  • פלטפורמות חקלאות המנפיקות נגזרות סינתטיות עשויות ליצור זרמי הכנסה חדשים, כל אחד עם חובות דיווח ייחודיים.

• תגמולים מפוצלים:

  • פיצול תגמולים למספר אסימונים קטנים עשוי לסבך את קביעת FMV ולהגדיל את נטל הדיווח.

4. הכנה לאתגרים עתידיים של תאימות

• שיטות עבודה מומלצות:

  1. שמור על יומני עסקאות מפורטים על פני ארנקים, רשתות ופרוטוקולים.

  2. השתמש בתוכנת מס קריפטו המסוגלת לאגרגציה מרובת רשתות ואסימונים.

  3. התייעץ עם אנשי מקצוע בתחום המס המתמחים ב-DeFi ובחקלאות תשואה.

• תכנון קדימה:

  1. צפה שינויים בדרישות הדיווח לפעולות DeFi בין-מדינתיות.

  2. יישום בקרות פנימיות כדי להבטיח מעקב FMV מדויק והכרה בתגמול.

  3. שקול אסטרטגיות מבנה ישות או בריכה כדי לייעל את יעילות המס לפעולות נפח גבוה.

חקלאות תשואה היא פעילות רווחית אך מורכבת מבחינה מיסוית. Block3 Finance עוזרת למשקיעים ולעסקים לנווט חובות דיווח, לייעל אסטרטגיות מס ולהתכונן לתקנות מתעוררות.

קבע את הייעוץ שלך עכשיו כדי להגן על תיק ההשקעות שלך ולפשט את תאימות חקלאות התשואה.

מקרי בוחן

תאימות למס חקלאות תשואה יכולה להשתנות באופן נרחב בהתאם לנסיבות אישיות, קנה מידה וסמכות שיפוט. דוגמאות מהעולם האמיתי מדגימות אתגרים נפוצים, מכשולים ושיטות עבודה מומלצות עבור דיווח, ניכויים ושיקולים בין-מדינתיים.

1. דוגמאות למשקיעים פרטיים

א. חקלאות בפרוטוקול יחיד

• תרחיש: ג'ון משתתף בבריכת נזילות מבוססת את'ריום אחת ב-Uniswap. הוא מפקיד ETH ו-USDC ומרוויח אסימוני תגמול מדי יום.

• אתגרים:

  1. מעקב אחר הנפקת אסימונים יומית לדיווח FMV

  2. חישוב רווחי הון קצרי טווח בעת מכירת תגמולים באותה שנת מס

• פתרון:

  1. ג'ון משתמש בתוכנת מס קריפטו כדי לאגרגציה של תגמולים יומיים

  2. רושם FMV בזמן הקבלה לדיווח כהכנסה רגילה

  3. רווחים מהחלפות אסימונים נרשמים בנפרד עבור רווחי הון

• תוצאה: דיווח מדויק נמנע מהפעלת ביקורות ומפחית את הסיכון לקנסות.

ב. חקלאות בפרוטוקולים מרובים ובאסימונים מרובים

• תרחיש: שרה מגדלת בשלושה פרוטוקולים: Aave, Compound ו-PancakeSwap, על פני את'ריום, Binance Smart Chain ו-Polygon.

• אתגרים:

  1. ארנקים מרובים ורשתות מקשים על מעקב FMV

  2. אסימוני LP והימור מקונן מגדילים את נפח העסקאות

  3. הפסדים זמניים מסבכים חישובי הכנסה נטו

• פתרון:

  1. השתמש באינטגרציות API עבור כל הארנקים והרשתות

  2. סיווג עסקאות: הפקדות, תגמולים, החלפות ומשיכות

  3. יישום אסטרטגיות קצירת הפסדים כדי לקזז רווחים

• תוצאה: דיווח יעיל מאפשר לשרה להפחית הכנסה חייבת במס תוך שמירה על תאימות בין-מדינתית.

2. דוגמאות עסקיות

א. פעילות חקלאות תשואה תאגידית

• תרחיש: חברת ABC מספקת נזילות בפרוטוקולים מרובים כדי ליצור זרמי הכנסה. עמלות גז, דמי הימור ומנויים לתוכנה הם הוצאות משמעותיות.

• טיפול במס:

  1. תגמולים נרשמים כהכנסה עסקית רגילה ב-FMV בקבלה

  2. ההוצאות הניתנות לניכוי כוללות: עמלות גז, דמי פלטפורמה, תוכנה ופחת חומרה

• שיקולי חשבונאות:

  1. איחוד תגמולים בכל הארנקים והפרוטוקולים

  2. שמירה על ספרי חשבונות מפורטים כדי לעמוד בדרישות ביקורת

• תוצאה: חברת ABC מדווחת במדויק, מפחיתה הכנסה חייבת במס באמצעות ניכויים, ומוודאת תאימות לתקנות מס תאגידיות.

ב. חקלאות בין-מדינתית

• תרחיש: עסק בקנדה מקבל תגמולים מפלטפורמות המבוססות בסינגפור ובארה"ב.

• אתגרים:

  1. דיווח על חשבונות זרים (FBAR, CRA T1135, FATCA)

  2. מיסוי כפול פוטנציאלי של תגמולים

• פתרון:

  1. דרישת הטבות אמנה כדי למתן מיסוי כפול

  2. שמירה על רשומות FMV מדויקות עבור תגמולים זרים

  3. התייעצות עם מומחי מס בין-מדינתיים

• תוצאה: תאימות מוצלחת לחובות דיווח מקומיות וזרות, מזעור הסיכון לקנסות.

3. לקחים מהיסטורית ביקורות והנחיות רגולטוריות

• טריגרים לביקורת: נפח גדול של תגמולים שלא דווחו או מסווגים לא נכון לעיתים קרובות מעורר ביקורות.

• תיעוד הוא קריטי: שמירה נכונה על רשומות של הפקדות, תגמולים, החלפות ומשיכות יכולה למנוע קנסות.

• הכוונה מקצועית: העסקת רואי חשבון מומחים לקריפטו מבטיחה שפעולות חקלאות תשואה מורכבות מדווחות נכון.

סיכום

חקלאות תשואה מציגה הזדמנויות מרגשות ליצירת תשואות, אך היא מגיעה עם השלכות מס מורכבות הדורשות תכנון זהיר, דיווח מדויק ושמירה קפדנית על רשומות.

מסקנות מרכזיות

1. הכרה בהכנסה: תגמולים נחשבים לרוב כהכנסה רגילה בעת קבלה, גם אם הושקעו מחדש.

2. שיקולי רווחי הון: מכירה או החלפה של תגמולים יוצרת רווחי/הפסדי הון, שיש לעקוב אחריהם בנפרד עבור כל אסימון.

3. מורכבות בין רשתית ובין פרוטוקולית: פעולות בנפח גבוה ובין רשתות דורשות מעקב ואגרגציה חזקים כדי להישאר תואמות.