Průměrování nákladů na dolar
Obsah
Co je to průměrování nákladů?
Průměrování nákladů je investiční strategie navržená k ochraně vašeho portfolia před tržní volatilitou (cenovými výkyvy). Funguje takto: Namísto jednorázového nákupu velkého množství provedete několik menších nákupů v průběhu času.
Volatilita v kryptu
Volatilita na trhu označuje množství vzestupů a pádů v cenách věcí jako akcie, dluhopisy nebo kryptoaktiva. Když je hodně volatility, ceny se mohou rychle a nepředvídatelně měnit. Při nízké volatilitě jsou ceny stabilnější a nemění se tolik.
Různé faktory mohou způsobit volatilitu, jako jsou zprávy, ekonomické události nebo nálada na trhu. Volatilita je důležitá, protože ovlivňuje, kolik peněz lidé mohou vydělat nebo ztratit při investicích.
Kryptoměny jsou obecně považovány za volatilnější než mnoho jiných tradičních tříd aktiv, jako jsou akcie, dluhopisy nebo komodity. Dva hlavní důvody pro vyšší volatilitu kryptoměn jsou:
- Zralost trhu: Kryptoměny, jako relativně nová třída aktiv, ještě nedosáhly stejné úrovně zralosti jako tradiční finanční trhy. Kryptotrh se stále rozvíjí a vyvíjí mnohem rychleji než tradiční aktiva. Navíc, protože kryptoměny a další digitální aktiva jsou tak nové, účastníci trhu nemají mnoho historických dat nebo podobných aktiv ke srovnání pro stanovení cen, což činí objevování cen nejistým.
- Velikost trhu a likvidita: Trh s kryptoměnami je menší ve srovnání s ostatními tradičními trhy. To znamená, že když na kryptotrzích dojde k tomu, co by byly malé obchody v tradičních financích, mohou mít významný dopad na ceny, což vede k větším cenovým výkyvům.
Výhody průměrování nákladů
Výhody průměrování nákladů jsou:
- Snížení volatility: Rozdělením investic v čase snižujete dopady dramatických cenových výkyvů. Například si představte, že investujete velké množství peněz ve špatný čas, jako těsně před poklesem trhu.
- Jednoduchost: Je snadné ji sledovat a nepotřebujete odborné finanční znalosti k použití této strategie. Načasování trhu je těžké i pro profesionální obchodníky. Když se pokoušíte načasovat trh, snažíte se koupit investici za nejnižší cenu a prodat za nejvyšší cenu.
- Disciplína: Podporuje pravidelné, disciplinované investování, které může pomoci budovat bohatství v průběhu času. Dlouhodobé hromadění bohatství vyžaduje konzistentní investování v průběhu času, využívání síly složeného úroku, který umožňuje vašim investicím exponenciálně růst, když reinvestujete své výnosy. To může vést k významnému hromadění bohatství v dlouhodobém horizontu.
- Zachování opcí: Zachováním opcí se vyhnete přílišné závaznosti k jedné cestě, což vám umožňuje přizpůsobit se a reagovat na měnící se tržní podmínky nebo nové příležitosti. Namísto nasazení velkého množství kapitálu v jednom nákupu, průměrování nákladů používá část postupně, čímž si uchováváte flexibilitu a udržujete různé možnosti otevřené.
Nevýhody průměrování nákladů
I když průměrování nákladů nabízí několik výhod, existují některé nevýhody, které je třeba zvážit:
- Nižší výnosy na trvale rostoucích trzích: Na trhu, který trvale roste v průběhu času, může průměrování nákladů vést k nižším výnosům ve srovnání s jednorázovou investicí na začátku. Rozložením investic nemusíte plně využít růst trhu.
- Hotovostní brzda: S průměrováním nákladů můžete mít k dispozici nějakou hotovost pro pravidelné investice. Tato hotovost nemusí být investována na účty s úroky, což vede k nižším výnosům ve srovnání s celkovou investicí na trhu.
- Transakční náklady: Pravidelné investice mohou vést k vyšším transakčním nákladům, jako jsou poplatky za obchodování nebo provize, což může snížit vaše celkové výnosy. Toto je zvlášť relevantní, pokud investujete do jednotlivých akcií nebo pokud vaše investiční platforma účtuje poplatky za každou transakci.
Strategie průměrování nákladů
Nejběžnější strategie průměrování nákladů jsou pasivní strategie založené na intervalech, například nákupy denně, týdně nebo měsíčně. Existují pokročilejší strategie, které zavádějí pravidlové nebo aktivně řízené prvky. Například, přidání pravidla k měsíční strategii, které stanoví, že nákupy nad 34denním Exponenciálním Klouzavým Průměrem (EMA), technickým indikátorem, by měly být sníženy o 50%. Jak vidíte, i přidání jednoho pravidla může strategie průměrování nákladů výrazně zkomplikovat.
Výběr „optimálního" intervalu nebo přidání pravidel nad jednoduché strategie průměrování nákladů může přinést několik procentních bodů navíc, ale pro většinu lidí je nejlepší používat jednoduchou strategii založenou na intervalu s frekvencí jednou měsíčně. Existuje několik důvodů pro to:
- Pokročilé strategie jsou v podstatě o načasování trhu, což znamená, že se snažíte předpovědět pohyby cen, abyste se vyhnuli nákupu za vysoké ceny. V podstatě musíte být obchodník.
- I když existují nějaké výhody při volbě kratších časových intervalů, rozdíl je menší, než byste si mysleli. Většina lidí je zvyklá na měsíční platby, jako je nájem/hypotéka, služby atd. Zavedení další by mělo být snadné.
Většina lidí je již dostatečně zaneprázdněná. Vyhněte se další práci, vysokým úrovním stresu a riziku. Investujte do krypta chytře s jednoduchou strategií průměrování nákladů. V další části se podíváme na to, jak průměrování nákladů funguje ve dvou extrémech trhu, „nákup na vrcholu" a „zachycení dna."
Příklad 1 průměrování nákladů
Nákup na vrcholu
„Nákup na vrcholu" označuje akt nákupu aktiva na jeho nejvyšším bodě, než dojde k výraznému poklesu jeho hodnoty. Zatímco každý chce nakupovat levně a prodávat draze, problém je, že může být velmi obtížné vědět, kdy jste na vrcholu nebo v dolní části. Podívejme se na situaci, kdy nakupujete na vrcholu:
Začínáme s počátečním nákupem 1. ledna 2018 a zvažujeme dvouleté období. Cena bitcoinu při nákupu: $13,657 Cena bitcoinu po dvou letech: $7,200 Celková investice: $2100
Scénář A: Jednorázový nákup 1. ledna 2018
Množství zakoupeného bitcoinu: 0.1465 BTC Hodnota investice po dvou letech: $1,055 Zisk/ztráta: -50%
Scénář B: Průměrování nákladů
Částka a frekvence nákupů: $20/týden po dobu 105 týdnů od 1. ledna 2018 Množství nahromaděného bitcoinu: 0.32 BTC Hodnota investice po dvou letech: $2,327 Zisk/ztráta: 11%
Shrnutí
Vidíme, že průměrování nákladů vede k mírnému zisku namísto výrazné ztráty.
Příklad 2 průměrování nákladů
Zachycení dna
„Zachycení dna" označuje praxi pokusu o nákup aktiva za jeho nejnižší možnou cenu během tržního poklesu nebo korekce. Tato strategie může být velmi zisková, pokud je správně provedena, ale je také riziková, protože je obtížné přesně předpovědět, kdy aktivum dosáhlo svého nejnižšího bodu. Podívejme se na situaci, kdy se vám podaří zachytit dno:
Zde začínáme s počátečním nákupem 1. ledna 2019 a znovu zvažujeme dvouleté období. Cena bitcoinu při nákupu: $3,844 Cena bitcoinu po dvou letech: $29,374 Celková investice: $2100
Scénář A: Jednorázový nákup 1. ledna 2019
Množství zakoupeného bitcoinu: 0.52 BTC Hodnota investice po dvou letech: $15,274 Zisk/ztráta: 400%
Scénář B: Průměrování nákladů
Částka a frekvence nákupů: $20/týden po dobu 105 týdnů Množství nahromaděného bitcoinu: 0.2584 Hodnota investice po dvou letech: $7,591 Zisk/ztráta: 260%
Shrnutí
Vidíme, že průměrování nákladů, i když vede k menšímu zisku než jednorázový nákup, přesto přineslo významné zisky.
Bude průměrování nákladů vždy ziskové?
Krátká odpověď je ne. Pokud se aktivum, do kterého investujete, nikdy nezvýší v hodnotě, prostě na něm nemůžete vydělat peníze. Proto byste se měli zapojit do strategie průměrování nákladů, pouze pokud věříte v dlouhodobé základy aktiva. To znamená, že pro Bitcoin bylo průměrování nákladů vždy vítěznou strategií, jak ukazuje následující graf:
Objevte nejlepší platformy pro nákup, prodej a obchodování s kryptoměnami.
Objevte nejlepší platformy pro nákup, prodej a obchodování s kryptoměnami.
Obchodní funkce
Algoritmické obchodováníAutomatizované obchodováníArbitrážní botiKopírování obchodováníDenní obchodováníDemo obchodní účtyDerivátyObchodování s futuresObchodování s pákovým efektemObchodování s maržíObchodování s opcemiShortováníKryptoměny
AaveAltcoinyAptosArbitrumUmělá superinteligenceLavinaBinance CoinBitcoin CashBittensorCardanoChainlinkKosmosCronosDaiDogecoinEthereum ClassicFilecoinHederaNeměnnýInjektivníKaspaLitecoinTvůrcePlášťMoneroNear ProtocolNeoOkbOptimismusPepePolkadotPolygonVykreslitRippleShiba InuSolanaStablecoinyZásobníkyHvězdnýSuiTezosToncoinTronUniswapTypy směny
Anonymní výměnyCentralizovanýBrokeři kryptoměnSměnárny kryptoměn na fiat měnyDecentralizovanýPro začátečníkyHybridníPůjčovací platformyNejnižší poplatkyP2P krypto burzyVklad na PayPalNejbezpečnějšíSpořicí účtyVýměnné platformyGeografické oblasti
AlžírskoArgentinaAsieAustrálieBahrajnBrazílieKanadaČínaKolumbieKongoEgyptEvropaFrancieNěmeckoGhanaHongkongIndieIndonésieIrskoItálieJaponskoKeňaKoreaMalajsieMexikoMarokoNizozemskoNový ZélandNigérieNorskoPákistánFilipínyRuskoSingapurJihoafrická republikaŠvýcarskoTanzanieThajskoTureckoUgandaSpojené arabské emirátyInvestiční možnosti
Nejlepší kryptoměny ke koupi nyníNejlepší předprodeje kryptoměnNové kryptoprojektyBinární opce
Binární opceSouvisející návody
Začněte zde →
Co je inflace?
Pochopte inflaci, jak se měří a jak se před ní chránit.
Co je APY?
APY znamená roční procentní výnos. Je to způsob výpočtu úroků z investice, který zahrnuje účinky složeného úročení.
Přečíst si tento článek →Co je APY?
APY znamená roční procentní výnos. Je to způsob výpočtu úroků z investice, který zahrnuje účinky složeného úročení.
Co je to likvidita?
Likvidita má několik mírně odlišných, ale vzájemně propojených významů. Pro účely kryptoměn se likvidita nejčastěji vztahuje k finanční likviditě a tržní likviditě.
Přečíst si tento článek →Co je to likvidita?
Likvidita má několik mírně odlišných, ale vzájemně propojených významů. Pro účely kryptoměn se likvidita nejčastěji vztahuje k finanční likviditě a tržní likviditě.
Co jsou to likviditní pooly?
Likviditní fond je sbírka kryptoaktiv, která pomáhá usnadnit efektivnější finanční transakce, jako je výměna, půjčování a získávání výnosů.
Přečíst si tento článek →Co jsou to likviditní pooly?
Likviditní fond je sbírka kryptoaktiv, která pomáhá usnadnit efektivnější finanční transakce, jako je výměna, půjčování a získávání výnosů.
Jak poskytnout likviditu na DEX
Zjistěte více o důležitosti poskytování likvidity a začněte vydělávat odměny při podpoře decentralizovaného financování.
Přečíst si tento článek →Jak poskytnout likviditu na DEX
Zjistěte více o důležitosti poskytování likvidity a začněte vydělávat odměny při podpoře decentralizovaného financování.
Co je to výnosové zemědělství?
Zjistěte, co je yield farming, jak funguje, různé typy a další.
Přečíst si tento článek →Co je to výnosové zemědělství?
Zjistěte, co je yield farming, jak funguje, různé typy a další.
Jak farmařit výnosy v DeFi
Naučte se o DeFi farmingu a získejte podrobné instrukce, jak získat odměny vkládáním LP tokenů.
Přečíst si tento článek →Jak farmařit výnosy v DeFi
Naučte se o DeFi farmingu a získejte podrobné instrukce, jak získat odměny vkládáním LP tokenů.
Co je to Verse?
Zjistěte více o oficiálním tokenu Bitcoin.com, způsoby, jak ho získat, a jak ho používat v ekosystému Bitcoin.com a mimo něj.
Přečíst si tento článek →Co je to Verse?
Zjistěte více o oficiálním tokenu Bitcoin.com, způsoby, jak ho získat, a jak ho používat v ekosystému Bitcoin.com a mimo něj.
Použití DeFi
Decentralizované finance (DeFi) přinášejí přístup k finančním produktům všem. V tomto článku zkoumáme některé významné případy použití.
Přečíst si tento článek →Použití DeFi
Decentralizované finance (DeFi) přinášejí přístup k finančním produktům všem. V tomto článku zkoumáme některé významné případy použití.
Co je to kryptopůjčování?
Půjčování je základní aktivitou v každém finančním systému. Zjistěte o tom více.
Přečíst si tento článek →Co je to kryptopůjčování?
Půjčování je základní aktivitou v každém finančním systému. Zjistěte o tom více.
Co jsou kryptoměnové deriváty?
Deriváty jako věčné futures a opce jsou v krypto světě široce používány. Zjistěte o nich vše.
Přečíst si tento článek →Co jsou kryptoměnové deriváty?
Deriváty jako věčné futures a opce jsou v krypto světě široce používány. Zjistěte o nich vše.
ZŮSTAŇTE V PŘEDSTIHU V KRYPTU
Zůstaňte v čele kryptoměn s naším týdenním newsletterem, který přináší nejdůležitější poznatky.
Týdenní krypto novinky, vybrané pro vás
Praktické postřehy a vzdělávací tipy
Aktualizace produktů podporujících ekonomickou svobodu
Žádný spam. Odhlásit odběr můžete kdykoliv.
Začněte bezpečně investovat s peněženkou Bitcoin.com Wallet.
Přes vytvořených peněženek dosud
Všechno, co potřebujete k bezpečnému nákupu, prodeji, obchodování a investování svých Bitcoinů a kryptoměn.
Download App
© 2025 Saint Bitts LLC Bitcoin.com. All rights reserved
Download App
Company
Educate
Products & Services
Bitcoin Data
Follow
Get Crypto
Use Crypto
Exchanges
Crypto Games
Crypto Betting
© 2025 Saint Bitts LLC Bitcoin.com. All rights reserved