การแลกเปลี่ยนบิตคอยน์ทำงานอย่างไร?

การแลกเปลี่ยนบิตคอยน์กับสินทรัพย์อื่นสามารถทำได้ผ่านแพลตฟอร์มและวิธีการต่าง ๆ เช่น การแลกเปลี่ยนคริปโตเคอเรนซี การแลกเปลี่ยนระหว่างบุคคล และเพื่อสินค้าและบริการ บิตคอยน์ถูกออกแบบมาเพื่อให้สามารถแลกเปลี่ยนมูลค่าได้เช่นเดียวกับเงินสด แต่ในรูปแบบดิจิทัล ซึ่งหมายความว่าคุณสามารถแลกเปลี่ยนบิตคอยน์กับสินทรัพย์อื่นได้มากมาย และสามารถทำได้โดยไม่ต้องใช้ตัวกลางเช่นธนาคารหรือแอปพลิเคชันการชำระเงิน

แม้ว่าจะมีหลายวิธีในการแลกเปลี่ยนบิตคอยน์กับสินทรัพย์อื่น แต่ที่พบบ่อยที่สุดคือตลาดแลกเปลี่ยนบิตคอยน์ ตลาดแลกเปลี่ยนบิตคอยน์เป็นแพลตฟอร์มที่ถูกสร้างขึ้นเพื่ออำนวยความสะดวกในการแลกเปลี่ยนบิตคอยน์กับสินทรัพย์อื่นได้อย่างง่ายดาย รวดเร็ว และมีประสิทธิภาพ

ใช้แอป Bitcoin.com Wallet ที่รองรับหลายเชนซึ่งเชื่อถือได้โดยผู้คนนับล้านเพื่อส่ง รับ ซื้อ ขาย แลกเปลี่ยน และจัดการ Bitcoin และสกุลเงินดิจิทัลยอดนิยมได้อย่างปลอดภัยและง่ายดาย

การแลกเปลี่ยนบิตคอยน์คืออะไร?

การแลกเปลี่ยนบิตคอยน์ คือ ตลาดดิจิทัลที่บุคคลสามารถซื้อ ขาย หรือแลกเปลี่ยนบิตคอยน์กับสกุลเงินดิจิทัลอื่นๆ หรือเงินเฟียตได้ การแลกเปลี่ยนคริปโตเหล่านี้ทำหน้าที่คล้ายกับตลาดหลักทรัพย์ แต่แทนที่จะซื้อขายหุ้น ผู้ใช้จะซื้อขาย สกุลเงินดิจิทัล และสินทรัพย์ดิจิทัลอื่นๆ

เมื่อพูดถึงการแลกเปลี่ยนบิตคอยน์ ส่วนใหญ่หมายถึงแพลตฟอร์ม 'custodial' ที่มีศูนย์กลาง อย่างไรก็ตาม เมื่อพูดถึงสกุลเงินดิจิทัลและสินทรัพย์ดิจิทัลในวงกว้าง การแลกเปลี่ยนคริปโตสามารถแบ่งออกเป็นสองประเภท: การแลกเปลี่ยนที่มีศูนย์กลาง (CEXs) และการแลกเปลี่ยนที่ไม่ผ่านศูนย์กลาง (DEXs)

CEX คือแพลตฟอร์มออนไลน์ที่ช่วยให้การซื้อ ขาย และแลกเปลี่ยนสกุลเงินดิจิทัล มันทำหน้าที่เป็นตัวกลางระหว่างผู้ซื้อและผู้ขาย คล้ายกับตลาดหลักทรัพย์แบบดั้งเดิม แต่สำหรับสกุลเงินดิจิทัลแทนหุ้น

แม้ว่าการแลกเปลี่ยนที่มีศูนย์กลางจะเป็นวิธีที่นิยมที่สุดในปัจจุบันสำหรับบุคคลทั่วไปในการซื้อและซื้อขายบิตคอยน์และสินทรัพย์ดิจิทัลอื่นๆ แต่ควรจำไว้ว่าคุณไม่มีการควบคุม กุญแจส่วนตัว เมื่อใช้ CEX ดังนั้นคุณต้องไว้วางใจการแลกเปลี่ยนเพื่อรักษาความปลอดภัยของเงินของคุณ

อ่านเพิ่มเติม: CEX คืออะไร?

DEX คือแพลตฟอร์มที่ช่วยให้บุคคลสามารถแลกเปลี่ยนสกุลเงินดิจิทัลกันโดยตรงโดยไม่ต้องมีตัวกลางหรือบุคคลที่สามเหมือนใน CEX ที่สำคัญที่สุดคือบุคคลไม่เคยสูญเสียการควบคุมสินทรัพย์ของตน DEX เป็นส่วนสำคัญของระบบนิเวศการเงินที่ไม่ผ่านศูนย์กลาง DeFi

อ่านเพิ่มเติม: DEX คืออะไร?

การแลกเปลี่ยนที่มีศูนย์กลางทำงานอย่างไร?

จากมุมมองของผู้ใช้ การใช้ CEX คล้ายกับการใช้โบรกเกอร์ออนไลน์หรือบัญชีธนาคารแบบดั้งเดิม นี่คือวิธีการทำงานทั่วไป:

1. สร้างบัญชี: เลือกการแลกเปลี่ยนที่มีศูนย์กลางเพื่อใช้งานและสร้างบัญชี โดยทั่วไปจะเกี่ยวข้องกับการให้ที่อยู่อีเมลของคุณ การสร้างรหัสผ่าน และบางครั้งการให้ข้อมูลเพิ่มเติมเพื่อวัตถุประสงค์ในการตรวจสอบ
2. ทำการตรวจสอบให้เสร็จสิ้น: การแลกเปลี่ยนที่มีศูนย์กลางเป็นธุรกิจที่มีการกำกับดูแล ธุรกิจดังกล่าวต้องปฏิบัติตามกฎระเบียบ รู้จักลูกค้าของคุณ (KYC) และการป้องกันการฟอกเงิน (AML) ข้อบังคับเหล่านี้กำหนดให้มีการรวบรวมและจัดเก็บข้อมูลลูกค้า รวมถึงเอกสารระบุตัวตนและบางครั้งหลักฐานที่อยู่
3. ฝากเงิน: หลังจากที่บัญชีของคุณได้รับการยืนยันแล้ว คุณสามารถฝากเงินเข้าบัญชีแลกเปลี่ยนของคุณได้ คุณมักจะสามารถฝากสกุลเงินดิจิทัล เช่น BTC หรือ เงินเฟียต เช่น USD หรือ EUR ขึ้นอยู่กับการแลกเปลี่ยน การแลกเปลี่ยนบางรายการอนุญาตให้คุณเชื่อมโยงบัญชีธนาคารของคุณหรือใช้บัตรเครดิตเพื่อจุดประสงค์นี้
4. ทำการซื้อขาย: เลือกสกุลเงินดิจิทัลที่คุณต้องการซื้อหรือขาย คุณสามารถวางคำสั่งซื้อประเภทต่างๆ ได้ เช่น คำสั่งตลาด (ซื้อ/ขายทันทีในราคาตลาดปัจจุบัน) หรือคำสั่งจำกัด (ซื้อ/ขายในราคาที่กำหนด) ป้อนจำนวนเงินที่คุณต้องการทำการค้าและยืนยันรายละเอียดของธุรกรรม

สิ่งสำคัญคือต้องจำไว้ว่าหาก บิตคอยน์ ของคุณและ สินทรัพย์ดิจิทัลอื่นๆ อยู่ในการแลกเปลี่ยน คุณจะต้องไว้วางใจการแลกเปลี่ยนเพื่อเก็บรักษาให้ปลอดภัย แทนที่จะเก็บไว้ใน กระเป๋าเงินที่คุณควบคุมเอง

การแลกเปลี่ยนที่ไม่ผ่านศูนย์กลางทำงานอย่างไร?

บิตคอยน์ไม่สามารถแลกเปลี่ยนโดยตรงบน DEX ได้ อย่างไรก็ตาม มีผลิตภัณฑ์อนุพันธ์ของบิตคอยน์ เช่น WBTC ที่สามารถแลกเปลี่ยนได้

จากมุมมองของผู้ใช้ การใช้ DEX สามารถให้ความรู้สึกถึงการมีอำนาจและอาจต้องใช้เทคนิคมากกว่าการใช้ CEX นี่คือวิธีการทำงานทั่วไป:

1. รับกระเป๋าเงิน: ก่อนที่คุณจะสามารถใช้ DEX ได้ คุณจำเป็นต้องมีกระเป๋าเงินสกุลเงินดิจิทัลที่เข้ากันได้กับ DEX กระเป๋าเงินเหล่านี้จะเก็บบิตคอยน์และสกุลเงินดิจิทัลอื่น ๆ ของคุณและช่วยให้คุณโต้ตอบกับ DEX ได้ แนะนำให้ใช้ กระเป๋าเงินที่คุณควบคุมเอง เช่น แอป Bitcoin.com Wallet แบบหลายสาย เพื่อให้คุณสามารถควบคุมสินทรัพย์ของคุณได้อย่างเต็มที่
2. เติมเงินในกระเป๋าเงินของคุณ: ถัดไป คุณต้องส่งสกุลเงินดิจิทัลบางส่วนไปยังกระเป๋าเงินของคุณ หากคุณมีสกุลเงินดิจิทัลอยู่แล้วในกระเป๋าเงินอื่นหรือตามการแลกเปลี่ยนที่มีศูนย์กลาง คุณสามารถโอนสกุลเงินเหล่านั้นไปยังกระเป๋าเงินของคุณได้
3. เชื่อมต่อกับ DEX: ไปที่เว็บไซต์ของ DEX ที่คุณต้องการใช้ เช่น Verse DEX ที่นั่น คุณจะเห็นตัวเลือกในการเชื่อมต่อกระเป๋าเงิน เลือกประเภทกระเป๋าเงินที่คุณใช้และอนุมัติคำขอการเชื่อมต่อในแอปกระเป๋าเงินของคุณ สิ่งนี้จะเชื่อมโยงกระเป๋าเงินของคุณกับ DEX และช่วยให้คุณเริ่มการซื้อขายได้
4. ทำการค้า: เมื่อกระเป๋าเงินของคุณเชื่อมต่อแล้ว คุณจะเห็นอินเทอร์เฟซที่ช่วยให้คุณเลือกสกุลเงินดิจิทัลที่คุณต้องการแลกเปลี่ยนและสิ่งที่คุณต้องการได้รับเป็นการแลกเปลี่ยน ตัวอย่างเช่น คุณอาจต้องการแลกเปลี่ยน Ethereum (ETH) เป็น VERSE

การแลกเปลี่ยนที่มีระบบธนาคารคืออะไร?

การแลกเปลี่ยนสกุลเงินดิจิทัลที่อนุญาตให้คุณโอนสกุลเงินท้องถิ่นไปและกลับจากพวกเขาเรียกว่า 'การแลกเปลี่ยนที่มีระบบธนาคาร' การแลกเปลี่ยนบางรายการอนุญาตให้คุณโอนสกุลเงินท้องถิ่นเพื่อเริ่มซื้อ (โดยทั่วไปในรูปแบบของบัตรเครดิตหรือแอปชำระเงินเช่น PayPal) แต่ไม่อนุญาตให้คุณถอนสกุลเงินท้องถิ่นกลับไปยังบัตรเครดิตหรือแอปชำระเงินของคุณ การแลกเปลี่ยนเหล่านี้เรียกว่า 'การแลกเปลี่ยนบางส่วนที่มีระบบธนาคาร' การแลกเปลี่ยนที่มีระบบธนาคารอย่างสมบูรณ์จะช่วยให้คุณเติมเงินในบัญชีของคุณผ่านการโอนเงินผ่านธนาคาร และ ส่งสกุลเงินท้องถิ่นกลับไปยังบัญชีธนาคารของคุณ

ผู้ทำและผู้รับคืออะไร?

โดยทั่วไปแล้ว ยิ่งการแลกเปลี่ยนมีผู้ใช้มากเท่าใด ก็ยิ่งสามารถให้ 'ความลึกของตลาด' ได้มากขึ้นเท่านั้น ความลึกของตลาดหมายถึงขนาดของหนังสือคำสั่งซื้อของการแลกเปลี่ยน ผู้ที่วางคำสั่งซื้อและขายในการแลกเปลี่ยนเรียกว่าผู้ทำตลาด ยิ่งมีคำสั่งซื้อในหนังสือมากเท่าใด ผู้คนก็ยิ่งสามารถซื้อและขายบิตคอยน์จำนวนมากได้ง่ายขึ้นในอัตราตลาดโลก ในตลาด ผู้รับคือผู้ที่ลดสภาพคล่องโดยการรับคำสั่งซื้อที่มีอยู่ในหนังสือแล้ว เมื่อคุณวางคำสั่งซื้อในตลาด คุณคือผู้รับ คุณยังสามารถเป็นผู้รับได้เมื่อคุณวางคำสั่งซื้อหากคำสั่งซื้อของคุณจับคู่กับคำสั่งซื้อของผู้อื่นที่มีอยู่ในหนังสือแล้ว

การแลกเปลี่ยนบิตคอยน์ที่มีศูนย์กลางทำเงินได้อย่างไร?

ในคำเดียว: ค่าธรรมเนียม สิ่งเหล่านี้อาจรวมถึงบางส่วนหรือทั้งหมดของสิ่งต่อไปนี้:

• ค่าธรรมเนียมการถอนการแลกเปลี่ยนส่วนใหญ่เรียกเก็บค่าธรรมเนียมในการถอนบิตคอยน์ สกุลเงินดิจิทัลอื่นๆ และสกุลเงินท้องถิ่น ในกรณีส่วนใหญ่ ค่าธรรมเนียมจะเป็นต่อการถอนหนึ่งครั้ง (ไม่ใช่เปอร์เซ็นต์ของจำนวนการถอน) ค่าธรรมเนียมการถอนที่เรียกเก็บโดยการแลกเปลี่ยนมีแนวโน้มที่จะเปลี่ยนแปลงบ่อย โดยมักจะไม่มีการแจ้งให้ทราบ
• ค่าธรรมเนียมการซื้อขายโดยปกติจะคำนวณเป็นเปอร์เซ็นต์ของมูลค่าการซื้อขายและมักจะขึ้นอยู่กับว่าคุณเป็นผู้ทำหรือผู้รับ (ดูด้านบนสำหรับคำอธิบายของผู้ทำและผู้รับ) ในกรณีส่วนใหญ่ ผู้ทำจะจ่ายค่าธรรมเนียมต่ำกว่าผู้รับ เหตุผลสำหรับความแตกต่างคือผู้ทำให้สภาพคล่อง (และควรได้รับส่วนลด) ในขณะที่ผู้รับนำสภาพคล่องออก (และควรถูกคิดค่าธรรมเนียมเพิ่มเติม)
• ค่าธรรมเนียมดอกเบี้ย/การยืม/การชำระบัญชีการแลกเปลี่ยนบางแห่งเสนอบริการซื้อขายมาร์จิ้น นี่คือที่ที่คุณยืมเพื่อเพิ่มตำแหน่งของคุณ ทำให้เกิดสิ่งที่เรียกว่าเลเวอเรจ การแลกเปลี่ยนที่เสนอบริการซื้อขายมาร์จิ้นมักจะเรียกเก็บค่าธรรมเนียมเพิ่มเติมตามจำนวนที่ยืมและอัตราดอกเบี้ยที่กำหนดโดยอุปทานรวมของเงินทุนที่มีให้กับผู้ค้า คุณอาจจะถูกเรียกเก็บค่าธรรมเนียมเพิ่มเติมหากตำแหน่งของคุณถูกชำระบัญชี

ทำไมฉันต้องยืนยันตัวตนเพื่อใช้การแลกเปลี่ยนบิตคอยน์ที่มีศูนย์กลาง?

การรับฝากบิตคอยน์และสกุลเงินดิจิทัลอื่นๆ ของลูกค้า ตามที่การแลกเปลี่ยนที่มีศูนย์กลางต้องทำ มีผลตามกฎหมาย โดยเฉพาะอย่างยิ่ง การแลกเปลี่ยนดังกล่าวอยู่ภายใต้กฎหมายผู้โอนเงินในเขตอำนาจศาลที่พวกเขาจดทะเบียนอย่างถูกกฎหมาย

ด้วยเหตุผลนี้ การแลกเปลี่ยนสกุลเงินดิจิทัลที่มีศูนย์กลางส่วนใหญ่กำหนดให้คุณต้องทำกระบวนการลงทะเบียนซึ่งคุณต้องยืนยันตัวตนของคุณก่อนที่คุณจะสามารถใช้แพลตฟอร์มได้ หน่วยงานกำกับดูแลกำหนดให้มีข้อกำหนดนี้ในการแลกเปลี่ยนโดยอ้างว่าเพื่อป้องกันการฟอกเงิน การสนับสนุนการก่อการร้าย และการหลีกเลี่ยงภาษี หน่วยงานกำกับดูแลยังมักจะกำหนดให้การแลกเปลี่ยนรายงานข้อมูลลูกค้า (รวมถึงประวัติการซื้อขาย) ตามคำขอ

ในหลายกรณี คุณจะได้รับอนุญาตให้เริ่มใช้การแลกเปลี่ยนโดยการยืนยันอีเมลของคุณเท่านั้น สิ่งสำคัญคือต้องทราบว่าการ 'ตรวจสอบแบบเบา' นี้มักมาพร้อมกับข้อจำกัดที่สำคัญ รวมถึงจำนวนการซื้อที่จำกัด การถอนที่จำกัด และในบางกรณีไม่มีการถอนเลย ก่อนที่คุณจะให้เงินการแลกเปลี่ยนสกุลเงินดิจิทัลด้วยบิตคอยน์หรือสกุลเงินดิจิทัลอื่น ๆ โปรดตรวจสอบให้แน่ใจว่าคุณจะได้รับอนุญาตให้ถอนเงินได้

ระดับถัดไปของการตรวจสอบโดยทั่วไปจะเกี่ยวข้องกับการอัปโหลดบัตรประจำตัวที่ออกโดยประเทศ เช่น หนังสือเดินทางหรือใบขับขี่ ในบางกรณี คุณจะถูกขอให้อัปโหลดรูปถ่ายของตัวคุณเองที่ถือบัตรประจำตัวถัดจากกระดาษที่คุณเขียน ตัวอย่างเช่น วันที่ปัจจุบันและข้อความเฉพาะตามที่การแลกเปลี่ยนร้องขอ

โปรดทราบว่าการแลกเปลี่ยนจำนวนมากยกเว้นสัญชาติบางอย่างจากการใช้การแลกเปลี่ยนทั้งหมด

การแลกเปลี่ยนบิตคอยน์แบบเพียร์ทูเพียร์ทำงานอย่างไร?

มีแพลตฟอร์มการจับคู่หลายแพลตฟอร์ม เช่น Peach Bitcoin เกิดขึ้นเพื่อ (1) ช่วยให้ผู้ซื้อและผู้ขายบิตคอยน์ค้นหากันและกัน และ (2) อำนวยความสะดวกในการซื้อขาย (โดยทั่วไปจะมีการใช้เอสโครว์) โดยไม่ต้องรับฝากบิตคอยน์ของผู้ค้าจริง แพลตฟอร์มเหล่านี้เรียกว่า แพลตฟอร์มการแลกเปลี่ยนบิตคอยน์แบบเพียร์ทูเพียร์

แพลตฟอร์มการแลกเปลี่ยนบิตคอยน์แบบเพียร์ทูเพียร์สามารถเป็นวิธีที่มีประสิทธิภาพในการซื้อและขายบิตคอยน์ แต่เนื่องจากคุณต้องเจรจาการซื้อขายด้วยตนเอง จึงมีระดับของความไม่สะดวก สำหรับผู้ซื้อ อาจเป็นเรื่องยากที่จะได้รับจำนวนบิตคอยน์ที่ต้องการซื้ออย่างรวดเร็วและได้มันในอัตราตลาดที่แข่งขันได้ ในขณะที่ผู้ขายอาจเผชิญกับผลทางกฎหมายขึ้นอยู่กับเขตอำนาจศาลของพวกเขาและปริมาณบิตคอยน์ที่เกี่ยวข้อง ปัจจัยเหล่านี้รวมกันทำให้แพลตฟอร์มการแลกเปลี่ยนบิตคอยน์แบบเพียร์ทูเพียร์มีสภาพคล่องน้อยกว่าการแลกเปลี่ยนสกุลเงินดิจิทัลที่มีศูนย์กลาง (custodial) ส่วนใหญ่