Jak działa wymiana bitcoinów?

Wymiana bitcoina na inne aktywa może być realizowana za pośrednictwem różnych platform i metod, takich jak giełdy kryptowalut, peer-to-peer oraz w zamian za towary i usługi. Bitcoin został zaprojektowany, aby umożliwić wymianę wartości podobnie jak gotówka, ale w cyfrowym świecie. Oznacza to, że możesz wymieniać bitcoina na wiele innych aktywów, i możesz to robić bez użycia pośredników, takich jak banki czy aplikacje płatnicze. Chociaż istnieje wiele sposobów wymiany bitcoina na inne aktywa, zdecydowanie najczęstszym sposobem jest korzystanie z giełdy bitcoina. Giełdy bitcoina to specjalnie zaprojektowane platformy, które ułatwiają łatwą, szybką i efektywną wymianę bitcoina na inne aktywa.

Użyj aplikacji Bitcoin.com Wallet obsługującej wiele łańcuchów, której zaufały miliony użytkowników, aby bezpiecznie i łatwo wysyłać, odbierać, kupować, sprzedawać, handlować i zarządzać Bitcoinem oraz najpopularniejszymi kryptowalutami.

Co to jest giełda bitcoin?

Giełda bitcoin to cyfrowy rynek, na którym osoby mogą kupować, sprzedawać lub handlować Bitcoinem w zamian za inne kryptowaluty lub waluty fiducjarne. Te giełdy kryptowalut działają trochę jak giełda papierów wartościowych, ale zamiast handlować akcjami, użytkownicy handlują kryptowalutami i innymi aktywami cyfrowymi.

Kiedy większość osób mówi o giełdach bitcoin, odnosi się do scentralizowanych platform 'powierniczych'. Jednakże, mówiąc szerzej o kryptowalutach i aktywach cyfrowych, giełdy kryptowalut można podzielić na dwie kategorie: scentralizowane giełdy (CEX) i zdecentralizowane giełdy (DEX).

CEX to platforma online, która ułatwia kupowanie, sprzedawanie i handel kryptowalutami. Działa jako pośrednik między kupującymi a sprzedającymi, podobnie jak tradycyjna giełda papierów wartościowych, ale dla kryptowalut zamiast akcji.

Chociaż scentralizowane giełdy są obecnie najpopularniejszym sposobem, w jaki osoby mogą kupować i handlować bitcoinem oraz innymi kryptowalutami, ważne jest, aby pamiętać, że ponieważ nie masz kontroli nad kluczami prywatnymi podczas korzystania z CEX, ufasz giełdzie w zakresie zabezpieczenia swoich środków.

Przeczytaj więcej: Co to jest CEX?

DEX to platforma, która pozwala osobom handlować kryptowalutami bezpośrednio między sobą bez potrzeby pośrednika lub strony trzeciej, jak w CEX. Najważniejsze jest to, że osoby nigdy nie tracą kontroli nad swoimi aktywami. DEX są integralną częścią ekosystemu finansów zdecentralizowanych (DeFi).

Przeczytaj więcej: Co to jest DEX?

Jak działają scentralizowane giełdy?

Z perspektywy użytkownika korzystanie z CEX jest nieco podobne do korzystania z tradycyjnego konta maklerskiego online lub bankowego. Oto jak to zazwyczaj działa:

1. Załóż konto: Wybierz scentralizowaną giełdę, z której chcesz skorzystać i załóż konto. Zazwyczaj wiąże się to z podaniem adresu e-mail, stworzeniem hasła i czasami podaniem dodatkowych informacji do celów weryfikacji.
2. Zakończ weryfikację: Scentralizowane giełdy to regulowane firmy. Takie firmy muszą przestrzegać przepisów Poznaj Swojego Klienta (KYC) oraz przeciwdziałania praniu pieniędzy (AML). Te przepisy wymagają zbierania i przechowywania informacji o klientach, w tym dokumentów tożsamości, a czasami dowodu adresu.
3. Wpłać środki: Po zweryfikowaniu konta możesz wpłacić środki na swoje konto giełdowe. Często możesz wpłacić zarówno kryptowaluty, takie jak BTC, jak i waluty fiducjarne, takie jak USD lub EUR, w zależności od giełdy. Niektóre giełdy pozwalają na powiązanie konta bankowego lub użycie karty kredytowej w tym celu.
4. Złóż zlecenie: Wybierz kryptowalutę, którą chcesz kupić lub sprzedać. Możesz złożyć różne rodzaje zleceń, takie jak zlecenia rynkowe (kup/sprzedaj natychmiast po bieżącej cenie rynkowej) lub zlecenia limitowane (kup/sprzedaj po określonej cenie). Wprowadź ilość, którą chcesz handlować i potwierdź szczegóły transakcji.

Ważne jest, aby pamiętać, że kiedy twój bitcoin i inne aktywa cyfrowe znajdują się na giełdzie, powierzasz giełdzie ich bezpieczeństwo, w przeciwieństwie do przechowywania ich w swoim własnym portfelu samodzielnego przechowywania.

Jak działają zdecentralizowane giełdy?

Bitcoin nie może być bezpośrednio wymieniany na DEX. Istnieją jednak produkty pochodne bitcoina, takie jak WBTC, które mogą.

Z perspektywy użytkownika korzystanie z DEX może być zarówno wzmacniające, jak i nieco bardziej techniczne niż korzystanie z CEX. Oto jak to zazwyczaj działa:

1. Załóż portfel: Zanim będziesz mógł korzystać z DEX, musisz mieć portfel kryptowalutowy, który jest kompatybilny z DEX. Te portfele będą przechowywać twój bitcoin i inne kryptowaluty oraz umożliwiać interakcję z DEX. Zalecany jest portfel samodzielnego przechowywania, jak aplikacja Bitcoin.com Wallet, aby zachować pełną kontrolę nad swoimi aktywami.
2. Zasil swój portfel: Następnie musisz przesłać trochę kryptowaluty do swojego portfela. Jeśli masz już kryptowaluty w innym portfelu lub na scentralizowanej giełdzie, możesz je przenieść do swojego portfela.
3. Podłącz się do DEX: Przejdź na stronę DEX, z której chcesz skorzystać, na przykład Verse DEX. Tam zobaczysz opcję połączenia portfela. Wybierz typ portfela, którego używasz, i zatwierdź żądanie połączenia w aplikacji portfela. To łączy twój portfel z DEX i pozwala rozpocząć handel.
4. Złóż zlecenie: Gdy twój portfel jest połączony, zobaczysz interfejs, który pozwala wybrać, którą kryptowalutę chcesz zamienić i co chcesz otrzymać w zamian. Na przykład, możesz chcieć zamienić Ethereum (ETH) na VERSE.

Co to jest giełda z bankową obsługą?

Giełdy kryptowalut, które pozwalają na transfer lokalnej waluty do i z nich, są znane jako 'giełdy z bankową obsługą'. Niektóre giełdy pozwalają na transfer lokalnej waluty, aby rozpocząć kupowanie (zazwyczaj w formie karty kredytowej lub aplikacji płatniczej, takiej jak PayPal), ale nie pozwalają na wypłatę lokalnej waluty z powrotem na kartę kredytową lub aplikację płatniczą. Są one znane jako 'częściowo bankowe' giełdy. W pełni bankowa giełda pozwoli ci zasilić konto przelewem bankowym i wysłać lokalną walutę z powrotem na swoje konto bankowe.

Kim są twórcy rynku i biorcy?

Ogólnie mówiąc, im więcej użytkowników ma giełda, tym większą 'głębokość rynku' jest w stanie zapewnić. Głębokość rynku odnosi się do wielkości ksiąg zleceń giełdy. Osoby, które składają zlecenia kupna i sprzedaży na giełdach, są znane jako twórcy rynku. Im więcej zleceń znajduje się w księdze, tym łatwiej jest osobom kupować i sprzedawać duże ilości bitcoina w cenach zbliżonych do globalnej ceny rynkowej. W rynkach, biorcy to ci, którzy zmniejszają płynność, biorąc zlecenia, które już znajdują się w księgach. Kiedy składasz zlecenie rynkowe, jesteś biorcą. Możesz również być biorcą, gdy składasz zlecenie limitowane, jeśli twoje zlecenie zbiega się z zleceniem innej osoby, które już znajduje się w księgach.

Jak scentralizowane giełdy bitcoin zarabiają?

Jednym słowem: opłaty. Mogą one obejmować niektóre lub wszystkie z następujących:

• Opłaty za wypłatę

  Większość giełd pobiera opłatę za wypłatę bitcoina, innych kryptowalut i lokalnych walut. W większości przypadków opłata jest naliczana za każdą wypłatę (nie jako procent kwoty wypłaty). Opłaty za wypłatę pobierane przez giełdy często się zmieniają, często bez uprzedzenia.

• Opłaty za handel

  Są one zazwyczaj obliczane jako procent wartości transakcji i często zależą od tego, czy jesteś twórcą, czy biorcą (zobacz wyżej dla wyjaśnienia twórców i biorców). W większości przypadków twórcy płacą niższe opłaty niż biorcy. Uzasadnieniem dla różnicy jest to, że twórcy zapewniają płynność (i dlatego powinni otrzymać zniżkę), podczas gdy biorcy usuwają płynność (i dlatego powinni być obciążani dodatkowymi opłatami).

• Opłaty za odsetki/pożyczki/likwidację

  Niektóre giełdy oferują handel na marży. Jest to sytuacja, w której pożyczasz, aby zwiększyć swoją pozycję, tworząc to, co jest znane jako dźwignia. Giełdy, które oferują handel na marży, zazwyczaj pobierają dodatkowe opłaty w zależności od pożyczonej kwoty i stopy procentowej ustalonej przez całkowitą podaż środków dostępnych dla wszystkich traderów. Prawdopodobnie zostaniesz również obciążony dodatkową opłatą, jeśli twoja pozycja zostanie zlikwidowana.

Dlaczego muszę zweryfikować swoją tożsamość, aby korzystać ze scentralizowanej giełdy bitcoin?

Przyjmowanie opieki nad bitcoinami i innymi kryptowalutami klientów, co muszą robić scentralizowane giełdy, ma implikacje prawne. Konkretnie, takie giełdy podlegają przepisom o przesyłaniu pieniędzy w jurysdykcji, w której są prawnie zarejestrowane.

Z tego powodu większość scentralizowanych giełd kryptowalut wymaga od ciebie ukończenia procesu rejestracji, w którym musisz zweryfikować swoją tożsamość, zanim będziesz mógł korzystać z platformy. Regulatorzy nakładają ten wymóg na giełdy rzekomo w celu zapobiegania praniu pieniędzy, finansowaniu terroryzmu i uchylaniu się od opodatkowania. Regulatorzy często wymagają również od giełd raportowania informacji o klientach (w tym historii handlu) na żądanie.

W wielu przypadkach będziesz mógł zacząć korzystać z giełdy, weryfikując tylko swój e-mail. Ważne jest, aby zauważyć, że ta 'lekka weryfikacja' zazwyczaj wiąże się ze znacznymi ograniczeniami, w tym ograniczonymi kwotami zakupu, ograniczonymi wypłatami, a w niektórych przypadkach brakiem wypłat w ogóle. Zanim zasilisz giełdę kryptowalutową bitcoinem lub jakąkolwiek inną kryptowalutą, upewnij się, że będziesz mógł ją wypłacić.

Kolejny poziom weryfikacji zazwyczaj wymaga przesłania dokumentu tożsamości wydanego przez państwo, takiego jak paszport lub prawo jazdy. W niektórych przypadkach będziesz musiał przesłać zdjęcie, na którym trzymasz swój dokument tożsamości obok kartki papieru, na której napisałeś, na przykład, bieżącą datę i konkretną wiadomość zgodnie z żądaniem giełdy.

Zauważ, że wiele giełd wyklucza pewne narodowości z korzystania z giełdy w ogóle.

Jak działa handel bitcoinem peer-to-peer?

Powstało wiele platform dopasowujących, takich jak Peach Bitcoin, aby (1) pomóc kupującym i sprzedającym bitcoin znaleźć się nawzajem, oraz (2) ułatwić transakcje (zazwyczaj z użyciem escrow) bez faktycznego przejmowania opieki nad bitcoinem traderów. Są one znane jako platformy wymiany bitcoin peer-to-peer.

Platformy wymiany bitcoin peer-to-peer mogą być skutecznym sposobem kupowania i sprzedawania bitcoina, ale ponieważ musisz indywidualnie negocjować transakcje, niosą ze sobą pewien poziom niedogodności. Dla kupujących może być trudno szybko uzyskać dokładną ilość bitcoina, którą chcieliby zakupić, i uzyskać go po konkurencyjnych stawkach rynkowych. Sprzedawcy z kolei mogą stanąć w obliczu implikacji prawnych w zależności od swojej jurysdykcji i wielkości zaangażowanego bitcoina. Te czynniki łącznie sprawiają, że większość platform wymiany bitcoin peer-to-peer jest znacznie mniej płynna niż większość scentralizowanych (powierniczych) giełd kryptowalutowych.