وام‌دهی رمزنگاری چیست؟

قرض‌دهی DeFi به مردم این امکان را می‌دهد که از یک مجموعه وام‌دهندگان، وام بگیرند. وام‌دهندگان از بهره‌ای که وام‌گیرندگان پرداخت می‌کنند، سود دریافت می‌کنند. قرض‌دهی و وام‌گیری غیرمتمرکز این فعالیت را که عمدتاً از مؤسسات مالی مانند بانک‌ها در کشورهای توسعه‌یافته در دسترس است، برای مردم سراسر جهان، به‌ویژه در کشورهای در حال توسعه، باز می‌کند. از آنجایی که وام‌دهی و وام‌گیری فعالیت‌های اساسی هر سیستم مالی هستند، دسترسی نداشتن بسیاری از افرادی که می‌توانند بیشترین استفاده را از آن داشته باشند، غم‌انگیز است. در واقع، در ۲۰ تا ۳۰ سال گذشته، کارهای زیادی برای افزایش دسترسی به سرمایه در اقتصادهای در حال توسعه انجام شده است. فقط کافی است به وام‌های خرد یا قرض‌دهی همتا به همتا در وب۲ نگاه کنید تا پیشرفت را ببینید. DeFi وام‌دهی و استقراض در میکروفاینانس را بیشتر پیشرفت خواهد داد و همچنین بهبودهایی در امور مالی سنتی ایجاد می‌کند.

از برنامه کیف پول Bitcoin.com چند زنجیره‌ای استفاده کنید، که توسط میلیون‌ها نفر برای خرید، فروش، تجارت و مدیریت بیت‌کوین و محبوب‌ترین ارزهای دیجیتال به‌طور امن و آسان مورد اعتماد قرار گرفته است. همچنین می‌توانید از طریق این برنامه دارایی‌های دیجیتال خود را قرض دهید و قرض بگیرید.

اهمیت قرض دادن و قرض گرفتن

در نگاه اول، ممکن است به نظر برسد که قرض دادن و قرض گرفتن ابزارهای مالی غیرضروری و پیچیده‌ای هستند. اما در کشورهای در حال توسعه، مردم به طور مداوم درگیر هر دو فعالیت هستند. واریز پول به یک بانک به صورت قانونی به معنای قرض دادن پول شما به بانک است. بانک سپرده شما را از شما قرض می‌گیرد و سپس آن پول را برای انواع فعالیت‌ها وام می‌دهد. وام‌های مسکن، وام‌های خودرو و وام‌های دانشگاهی از اشکال رایج وام‌دهی بانک‌ها هستند. این‌ها همچنین از اشکال رایج قرض‌گیری هستند که بخش بزرگی از مردم در کشورهای در حال توسعه در آن شرکت می‌کنند. کارت‌های اعتباری ابزارهای وام‌دهی بدون وثیقه‌ای هستند که اکثر مردم دارند.

قرض دادن و قرض گرفتن در فضای غیرخرده‌فروشی نیز گسترده است. مردم پول قرض می‌گیرند تا کسب‌وکارهای کوچک و متوسط راه‌اندازی کنند. کسب‌وکارها در همه اندازه‌ها پول قرض می‌گیرند تا کسب‌وکار خود را گسترش دهند: برای پرداخت هزینه‌های تاسیسات جدید، استخدام‌های جدید یا مواد آینده. شرکت‌های بزرگ و دولت‌ها بازارهای فعالی برای اوراق قرضه دارند که از طریق انتشار اوراق قرضه پول قرض می‌گیرند. وقتی قرض دادن و قرض گرفتن سفت و سخت می‌شود، نقدینگی خشک می‌شود و اتفاقات بدی رخ می‌دهد.

بیشتر بخوانید: نقدینگی چیست؟

چگونه قرض دادن و قرض گرفتن سنتی ناقص است

قرض دادن و قرض گرفتن در مالی سنتی به ویژه در مقادیر وام بزرگ و با زیرساخت‌های مناسب پایه‌ای خوب عمل کرده است. خارج از این شرایط، قرض دادن و قرض گرفتن نواقص آشکاری دارد.

ظهور میکروفاینانس و قرض‌دهی همتا به همتا نقاط ضعف در محصولات قرض دادن و قرض گرفتن سنتی را نشان می‌دهد. این به ویژه در بازارهای نوظهور بد است. قرض دادن تنها به افرادی که زیرساخت‌های مالی توسعه‌یافته دارند واقعاً قابل دسترسی است، بنابراین بیایید درباره قرض گرفتن صحبت کنیم.

در کشورهایی با زیرساخت‌های هویتی ضعیف، الزامات KYC/AML مانع از درخواست متقاضیان می‌شود - یا رعایت قوانین آن‌ها را از وام‌هایی که به‌عنوان بسیار پرخطر شناخته می‌شوند، باز می‌دارد. حتی اگر واجد شرایط باشند، موسسات قرض‌دهی سنتی حداقل مبالغ وام دارند که برای اکثر مردم بسیار زیاد است.

قرض گرفتن از موسسات متمرکز سنتی با هزینه‌های بالا همراه است. هیچ رقیبی وجود ندارد، بنابراین بانک‌ها و سایر موسسات قرض‌دهی کنترل شبه‌انحصاری بر دریافت هزینه‌های بالا به‌دلخواه برای "خدمات" خود دارند.

در نهایت، قرض‌دهندگان و قرض‌گیرندگان به‌عنوان‌که وجوه‌شان توسط موسسه قرض‌دهی/قرض‌گیری نگهداری می‌شود، مالکیت وجوه خود را ندارند. اگر موسسه دچار ورشکستگی یا غیرقانونی شود، وجوه مشتریان در معرض خطر از دست رفتن قرار می‌گیرد.

چگونه دیفای قرض دادن و قرض گرفتن را بهبود می‌بخشد

قرض‌دهی و قرض‌گیری دیفای نوآوری‌هایی در مشکلات مطرح‌شده در بخش قبلی دارد. این سیستم کارایی، دسترسی و شفافیت بیشتری ارائه می‌دهد. پلتفرم‌های قرض‌دهی و قرض‌گیری دیفای به هر کسی در هر کجای جهان با دسترسی به اینترنت این امکان را می‌دهند که قرض بدهد و قرض بگیرد.

میکروفاینانس و وام‌های P2P به‌راحتی با ابزارهای دیفای قابل تکرار هستند. در واقع، به نظر می‌رسد بسیاری از کسب‌وکارهای میکروفاینانس و P2P موجود به مزایای دیفای جذب خواهند شد و از ریل‌های مالی سنتی به ریل‌های دیفای مهاجرت خواهند کرد. مقادیر قرض‌گیری می‌تواند به‌قدر نیاز قرض‌گیرنده جزئی باشد. به عنوان مثال، میکرووام‌ها حداقل‌هایی کمتر از وام‌های سنتی دارند، اما هنوز اغلب حداقل‌هایی به اندازه 50 یا 100 دلار آمریکا دارند.

پروتکل‌های دیفای حداقل هزینه‌های بسیار کمتری نسبت به همتایان مالی سنتی خود دارند. برای افراد نسبتاً ثروتمند، این هزینه‌ها چندان سنگین نیستند، اما وقتی اندازه کوچک است، می‌توانند درصد قابل‌توجهی از وجوه را به خود اختصاص دهند.

قرض‌دهی دیفای یک بهبود بسیار بزرگ برای کشورهای در حال توسعه است، زیرا به‌سادگی در دسترس نیست مگر اینکه به بانک دسترسی داشته باشید و حداقل مقدار پول برای قرض دادن داشته باشید. همچنین دیفای به افرادی که دارای ارزهای محلی با تورم بالا هستند این امکان را می‌دهد که قدرت خرید خود را در استیبل‌کوین‌هایی که معمولاً به دلار آمریکا وابسته‌اند، ذخیره کنند.

سرانجام، حفظ کامل مالکیت وجوه شما خطر اینکه شخص ثالثی که وجوه شما را نگه می‌دارد دارایی‌های شما را به‌طور نادرست مدیریت کند را به‌طور عملی به صفر کاهش می‌دهد.

قرض‌دهی و قرض‌گیری متمرکز رمزنگاری

همه محصولات قرض‌دهی و قرض‌گیری مبتنی بر رمزنگاری غیرمتمرکز نیستند. بسیاری از محصولات محبوب شرکت‌های متمرکزی هستند که دارایی‌های رمزنگاری را به‌عنوان سپرده یا وثیقه می‌پذیرند و وجوه مشتریان خود را مانند موسسات مالی سنتی قرض می‌دهند. این شرکت‌ها از تمام خطرهای محصولات قرض‌دهی و قرض‌گیری مالی سنتی رنج می‌برند.

به خاطر داشته باشید که تنها پروتکل‌های دیفای واقعاً خودحفاظتی هستند. متأسفانه، بسیاری از مردم این درس را به‌سختی در سال 2022 یاد گرفتند، زمانی که تعداد زیادی از این کسب‌وکارهای قرض‌دهی و قرض‌گیری متمرکز رمزنگاری ورشکست شدند.

قرض‌دهی و قرض‌گیری دیفای چگونه کار می‌کند؟

پروتکل‌های قرض‌دهی و قرض‌گیری دیفای با دارایی‌های رمزنگاری و قراردادهای هوشمند کار می‌کنند. هیچ واسطه مورد اعتمادی یا شخص ثالثی وجود ندارد که بتواند تصمیمات مبهم بگیرد. این فرایند بی‌اعتماد و شفاف است. تا کنون، این به معنای آن بوده است که تنها وام‌های وثیقه‌دار ممکن است، زیرا وام‌های بدون وثیقه نیاز به اعتماد بین قرض‌دهنده و قرض‌گیرنده دارند. علاوه بر این، تنها وثیقه‌های پذیرفته‌شده و وجوه قرض داده‌شده دارایی‌های دیجیتال مانند بیت‌کوین، اتریوم و استیبل‌کوین‌ها هستند. دارایی‌های رمزنگاری شده مانند NFTها در حال شروع به پذیرش توسط برخی پروتکل‌ها به‌عنوان وثیقه هستند.

در اینجا نحوه عملکرد قرض‌دهی آمده است:

1. فهرست دارایی‌های رمزنگاری پذیرفته‌شده پروتکل قرض‌گیری/قرض‌دهی را مرور کنید. هر دارایی دارای یک APY خواهد بود.
2. دارایی رمزنگاری که می‌خواهید واریز کنید را انتخاب کنید.
3. دارایی رمزنگاری را واریز کنید و بر روی واریز خود بهره کسب کنید.

در اینجا نحوه عملکرد قرض‌گیری آمده است:

1. فهرست دارایی‌های رمزنگاری که پروتکل قرض‌گیری/قرض‌دهی ارائه می‌کند را مرور کنید. هر دارایی دارای نرخ بهره‌ای خواهد بود.
2. دارایی رمزنگاری که می‌خواهید قرض بگیرید را انتخاب کنید.
3. برای قرض‌گیری، باید وثیقه بگذارید. یک دارایی رمزنگاری که پروتکل به‌عنوان وثیقه می‌پذیرد را انتخاب کنید.
4. وثیقه خود را واریز کنید.
5. بر اساس وثیقه و دارایی رمزنگاری که می‌خواهید قرض بگیرید، می‌توانید حداکثر مقدار قابل قرض‌گیری را دریافت کنید.
6. دارایی رمزنگاری را قرض بگیرید.
7. مطمئن شوید که ارزش وثیقه شما کاهش نمی‌یابد، وگرنه وثیقه شما برای پوشش وام شما تصفیه خواهد شد.