Sàn giao dịch bitcoin hoạt động như thế nào?

Trao đổi bitcoin sang các tài sản khác có thể được thực hiện thông qua nhiều nền tảng và phương pháp khác nhau, như sàn giao dịch tiền điện tử, giao dịch ngang hàng và trao đổi lấy hàng hóa và dịch vụ. Bitcoin được thiết kế để cho phép trao đổi giá trị giống như tiền mặt, nhưng trong lĩnh vực kỹ thuật số. Điều này có nghĩa là bạn có thể giao dịch bitcoin lấy nhiều tài sản khác, và bạn có thể làm điều đó mà không cần sử dụng các trung gian như ngân hàng hoặc ứng dụng thanh toán. Mặc dù có nhiều cách để trao đổi bitcoin lấy các tài sản khác, cách phổ biến nhất là thông qua một sàn giao dịch bitcoin. Các sàn giao dịch bitcoin là những nền tảng được xây dựng với mục đích giúp việc trao đổi bitcoin với các tài sản khác trở nên dễ dàng, nhanh chóng và hiệu quả.

Sử dụng ứng dụng Bitcoin.com Wallet đa chuỗi, được hàng triệu người tin tưởng để gửi, nhận, mua, bán, giao dịch và quản lý Bitcoin cũng như các loại tiền điện tử phổ biến nhất một cách an toàn và dễ dàng.

Sàn giao dịch bitcoin là gì?

Một sàn giao dịch bitcoin là một thị trường kỹ thuật số nơi các cá nhân có thể mua, bán hoặc trao đổi Bitcoin lấy các loại tiền điện tử khác hoặc tiền pháp định. Các sàn giao dịch tiền điện tử này hoạt động giống như một sàn giao dịch chứng khoán, nhưng thay vì giao dịch cổ phiếu, người dùng giao dịch tiền điện tử và các tài sản kỹ thuật số khác.

Khi hầu hết mọi người nói về sàn giao dịch bitcoin, họ đang đề cập đến các nền tảng 'lưu ký' tập trung. Tuy nhiên, khi nói rộng hơn về tiền điện tử và tài sản kỹ thuật số, các sàn giao dịch tiền điện tử có thể được chia thành hai loại: sàn giao dịch tập trung (CEXs) và sàn giao dịch phi tập trung (DEXs).

CEX là một nền tảng trực tuyến giúp việc mua, bán và giao dịch tiền điện tử trở nên dễ dàng. Nó hoạt động như một trung gian giữa người mua và người bán, giống như một sàn giao dịch chứng khoán truyền thống, nhưng dành cho tiền điện tử thay vì cổ phiếu.

Mặc dù các sàn giao dịch tập trung hiện là cách phổ biến nhất để cá nhân mua và giao dịch bitcoin và các tài sản tiền điện tử khác, nhưng điều quan trọng cần nhớ là vì bạn không kiểm soát khóa cá nhân khi sử dụng CEX, bạn đang tin tưởng sàn giao dịch để bảo vệ tài sản của mình.

Đọc thêm: CEX là gì?

DEX là một nền tảng cho phép các cá nhân giao dịch tiền điện tử trực tiếp với nhau mà không cần một trung gian hoặc bên thứ ba như trong CEXs. Quan trọng nhất, các cá nhân không bao giờ mất kiểm soát đối với tài sản của họ. DEX là một phần không thể thiếu của hệ sinh thái tài chính phi tập trung (DeFi).

Đọc thêm: DEX là gì?

Sàn giao dịch tập trung hoạt động như thế nào?

Từ góc độ người dùng, việc sử dụng CEX có phần giống như sử dụng một môi giới trực tuyến truyền thống hoặc tài khoản ngân hàng. Đây là cách nó thường hoạt động:

1. Tạo Tài Khoản: Chọn một sàn giao dịch tập trung để sử dụng và tạo tài khoản. Điều này thường bao gồm việc cung cấp địa chỉ email của bạn, tạo mật khẩu và đôi khi cung cấp thêm thông tin cho mục đích xác minh.
2. Hoàn thành Xác Minh: Các sàn giao dịch tập trung là các doanh nghiệp được quy định. Các doanh nghiệp như vậy phải tuân thủ các quy định Biết Khách Hàng của Bạn (KYC) và Chống Rửa Tiền (AML). Những quy định này yêu cầu thu thập và lưu trữ thông tin khách hàng, bao gồm tài liệu nhận dạng và đôi khi cả bằng chứng địa chỉ.
3. Nạp Tiền: Sau khi tài khoản của bạn được xác minh, bạn có thể nạp tiền vào tài khoản giao dịch của mình. Bạn có thể thường xuyên nạp các loại tiền điện tử, như BTC, hoặc tiền pháp định, chẳng hạn như USD hoặc EUR, tùy thuộc vào sàn giao dịch. Một số sàn giao dịch cho phép bạn liên kết tài khoản ngân hàng của mình hoặc sử dụng thẻ tín dụng cho mục đích này.
4. Đặt Lệnh Giao Dịch: Chọn loại tiền điện tử bạn muốn mua hoặc bán. Bạn có thể đặt các loại lệnh khác nhau, như lệnh thị trường (mua/bán ngay lập tức theo giá thị trường hiện tại) hoặc lệnh giới hạn (mua/bán ở một mức giá cụ thể). Nhập số lượng bạn muốn giao dịch và xác nhận chi tiết của giao dịch.

Điều quan trọng cần nhớ là khi bitcoin và các tài sản kỹ thuật số khác của bạn ở trên sàn giao dịch, bạn đang tin tưởng sàn giao dịch để giữ chúng an toàn, thay vì giữ chúng trong ví tự quản lý của riêng bạn.

Sàn giao dịch phi tập trung hoạt động như thế nào?

Bitcoin không thể được trao đổi trực tiếp trên DEXs. Tuy nhiên, có các sản phẩm phái sinh bitcoin như WBTC có thể được trao đổi.

Từ góc độ người dùng, việc sử dụng DEX có thể vừa trao quyền vừa kỹ thuật hơn một chút so với việc sử dụng CEX. Đây là cách nó thường hoạt động:

1. Có Một Ví: Trước khi bạn có thể sử dụng DEX, bạn cần có một ví tiền điện tử tương thích với DEX. Những ví này sẽ lưu trữ bitcoin và các loại tiền điện tử khác của bạn và cho phép bạn tương tác với DEX. Một ví tự quản lý, như ứng dụng Bitcoin.com Wallet đa chuỗi, được khuyến khích để giữ quyền kiểm soát đầy đủ đối với tài sản của bạn.
2. Nạp Tiền Vào Ví Của Bạn: Tiếp theo, bạn cần gửi một ít tiền điện tử vào ví của mình. Nếu bạn đã có tiền điện tử trong một ví khác hoặc trên một sàn giao dịch tập trung, bạn có thể chuyển chúng vào ví của mình.
3. Kết Nối Với DEX: Truy cập vào trang web của DEX bạn muốn sử dụng, chẳng hạn như Verse DEX. Ở đó, bạn sẽ thấy một tùy chọn để kết nối ví. Chọn loại ví bạn đang sử dụng và chấp nhận yêu cầu kết nối trong ứng dụng ví của bạn. Điều này liên kết ví của bạn với DEX và cho phép bạn bắt đầu giao dịch.
4. Đặt Lệnh Giao Dịch: Khi ví của bạn đã được kết nối, bạn sẽ thấy một giao diện cho phép bạn chọn loại tiền điện tử bạn muốn hoán đổi và những gì bạn muốn nhận lại. Ví dụ, bạn có thể muốn hoán đổi Ethereum (ETH) lấy VERSE.

Sàn giao dịch có liên kết ngân hàng là gì?

Các sàn giao dịch tiền điện tử cho phép bạn chuyển tiền địa phương đến và từ chúng được gọi là 'sàn giao dịch có liên kết ngân hàng'. Một số sàn giao dịch cho phép bạn chuyển tiền địa phương để bắt đầu mua (thường dưới hình thức thẻ tín dụng hoặc ứng dụng thanh toán như PayPal), nhưng không cho phép bạn rút tiền địa phương trở lại thẻ tín dụng hoặc ứng dụng thanh toán. Đây được gọi là 'sàn giao dịch bán ngân hàng'. Một sàn giao dịch hoàn toàn có liên kết ngân hàng sẽ cho phép bạn nạp tiền vào tài khoản qua chuyển khoản ngân hàng và gửi tiền địa phương trở lại tài khoản ngân hàng của bạn.

Maker và Taker là gì?

Nói chung, càng nhiều người dùng có trên một sàn giao dịch, thì 'độ sâu thị trường' mà nó có thể cung cấp càng lớn. Độ sâu thị trường đề cập đến kích thước của sổ lệnh của sàn giao dịch. Những người đặt lệnh mua và bán trên sàn giao dịch được gọi là market maker. Càng nhiều lệnh trên sổ, mọi người càng dễ dàng mua và bán số lượng lớn bitcoin với giá gần với giá thị trường toàn cầu hơn. Trong thị trường, taker là những người giảm thanh khoản bằng cách lấy các lệnh đã có sẵn trên sổ lệnh. Khi bạn đặt một lệnh thị trường, bạn là một taker. Bạn cũng có thể là một taker khi bạn đặt một lệnh giới hạn nếu lệnh của bạn tình cờ khớp với lệnh của người khác đã có trên sổ lệnh.

Sàn giao dịch bitcoin tập trung kiếm tiền như thế nào?

Trong một từ: phí. Chúng có thể bao gồm một số hoặc tất cả các loại phí sau:

• Phí rút tiền

  Hầu hết các sàn giao dịch thu phí để rút bitcoin, các loại tiền điện tử khác và tiền địa phương. Trong hầu hết các trường hợp, phí là trên cơ sở mỗi lần rút (không phải là một phần trăm của số tiền rút). Phí rút tiền thu bởi các sàn giao dịch có xu hướng thay đổi thường xuyên, thường mà không có thông báo.

• Phí giao dịch

  Phí này thường được tính dưới dạng phần trăm của giá trị giao dịch và thường phụ thuộc vào việc bạn là maker hay taker (xem trên để biết giải thích về maker và taker). Trong hầu hết các trường hợp, maker trả phí thấp hơn taker. Lý do cho sự khác biệt là maker cung cấp thanh khoản (và do đó, nên được giảm giá), trong khi taker loại bỏ thanh khoản (và do đó, nên bị tính thêm).

• Phí Lãi suất/Vay/Thanh lý

  Một số sàn giao dịch cung cấp giao dịch ký quỹ. Đây là nơi bạn vay để tăng vị thế của mình, tạo ra cái gọi là đòn bẩy. Các sàn giao dịch cung cấp giao dịch ký quỹ thường tính thêm phí dựa trên số tiền vay và lãi suất được xác định bởi tổng nguồn cung quỹ có sẵn cho tất cả các nhà giao dịch. Bạn cũng có thể bị tính thêm phí nếu vị thế của bạn bị thanh lý.

Tại sao tôi phải xác minh danh tính để sử dụng một sàn giao dịch bitcoin tập trung?

Việc nắm giữ bitcoin và các loại tiền điện tử khác của khách hàng, như các sàn giao dịch tập trung phải làm, có các hàm ý pháp lý. Cụ thể, các sàn giao dịch như vậy phải tuân thủ luật truyền tiền ở nơi mà chúng được đăng ký hợp pháp.

Vì lý do này, hầu hết các sàn giao dịch tiền điện tử tập trung yêu cầu bạn hoàn thành một quy trình đăng ký trong đó bạn phải xác minh danh tính trước khi có thể sử dụng nền tảng. Các cơ quan quản lý áp đặt yêu cầu này lên các sàn giao dịch với lý do ngăn chặn rửa tiền, tài trợ khủng bố và trốn thuế. Các cơ quan quản lý cũng thường yêu cầu sàn giao dịch báo cáo thông tin khách hàng (bao gồm lịch sử giao dịch) khi có yêu cầu.

Trong nhiều trường hợp, bạn sẽ được phép bắt đầu sử dụng sàn giao dịch bằng cách chỉ xác minh email của mình. Điều quan trọng cần lưu ý là việc 'xác minh nhẹ' này thường đi kèm với các hạn chế đáng kể bao gồm hạn chế số lượng mua, hạn chế rút tiền, và trong một số trường hợp, không thể rút tiền. Trước khi bạn nạp tiền vào một sàn giao dịch tiền điện tử với bitcoin hoặc bất kỳ loại tiền điện tử nào khác, hãy đảm bảo kiểm tra rằng bạn sẽ được phép rút tiền.

Mức độ xác minh tiếp theo thường bao gồm tải lên giấy tờ nhận dạng do quốc gia cấp như hộ chiếu hoặc bằng lái xe. Trong một số trường hợp, bạn sẽ được yêu cầu tải lên một bức ảnh của chính mình cầm giấy tờ nhận dạng bên cạnh một tờ giấy trên đó bạn đã viết, ví dụ, ngày hiện tại và một tin nhắn cụ thể theo yêu cầu của sàn giao dịch.

Lưu ý rằng nhiều sàn giao dịch loại trừ các quốc tịch nhất định khỏi việc sử dụng sàn giao dịch hoàn toàn.

Sàn giao dịch bitcoin ngang hàng hoạt động như thế nào?

Một số nền tảng kết nối người mua và người bán bitcoin, như Peach Bitcoin, đã xuất hiện để (1) giúp người mua và người bán bitcoin tìm thấy nhau, và (2) tạo điều kiện cho các giao dịch (thường sử dụng ký quỹ) mà không thực sự nắm giữ bitcoin của các nhà giao dịch. Đây được gọi là nền tảng giao dịch bitcoin ngang hàng.

Các nền tảng giao dịch bitcoin ngang hàng có thể là một cách hiệu quả để mua và bán bitcoin, nhưng vì bạn phải đàm phán các giao dịch cá nhân, chúng mang một mức độ bất tiện nhất định. Đối với người mua, có thể khó để nhanh chóng có được số lượng bitcoin chính xác mà họ muốn mua và để có được nó với tỷ lệ thị trường cạnh tranh. Trong khi đó, người bán có thể phải đối mặt với các hàm ý pháp lý tùy thuộc vào khu vực pháp lý của họ và khối lượng bitcoin liên quan. Những yếu tố này kết hợp lại khiến hầu hết các nền tảng giao dịch bitcoin ngang hàng có thanh khoản thấp hơn đáng kể so với hầu hết các sàn giao dịch tiền điện tử tập trung (lưu ký).