Qu'est-ce que l'APY ?

APY signifie rendement pourcentage annuel. C'est une méthode pour calculer les intérêts générés par un investissement, y compris les effets des intérêts composés. Dans la finance traditionnelle, l'APY est utilisé pour des produits comme les comptes d'épargne et les certificats de dépôt. Dans le domaine des cryptomonnaies, il existe de nombreuses façons de gagner des intérêts sur vos actifs cryptographiques, et il n'est pas rare que l'APY dépasse 10 % – bien au-delà de ce qui est considéré comme un taux élevé dans la finance traditionnelle. En effet, selon Bankrate, le taux d'intérêt moyen des comptes d'épargne aux États-Unis est bien inférieur à un pour cent.

Utilisez l'application Bitcoin.com Wallet multichaîne, utilisée par des millions de personnes pour envoyer, recevoir, acheter, vendre, échanger, utiliser et gérer en toute sécurité et simplicité le Bitcoin (BTC), le Bitcoin Cash (BCH), l'Ether (ETH) et les cryptomonnaies les plus populaires. La fonctionnalité Earn de l'application offre des moyens de générer du rendement, mesuré en APY, sur votre crypto.

Intérêts simples et intérêts composés

Puisque les calculs de l'APY utilisent les intérêts composés, commençons par revoir les intérêts simples et composés. Les intérêts simples sont un taux fixe entièrement basé sur l'investissement initial. Tout argent gagné grâce aux intérêts n'est pas inclus dans les futurs calculs d'intérêts. Les intérêts composés sont des intérêts sur l'investissement initial plus l'argent des intérêts précédemment gagnés. Les intérêts composés font croître votre investissement à un rythme plus rapide que les intérêts simples.

Voici une formule pour les intérêts simples gagnés :

Intérêts simples gagnés = P × I × T

P = Principal

I = Taux d'intérêt (annuel)

T = Durée de détention

Par exemple, imaginons que vous placiez 10 000 $ d'un stablecoin comme USDC dans un protocole crypto qui offre un taux d'intérêt annuel de cinq pour cent, et que vous le conserviez pendant quatre ans. Le montant des intérêts gagnés est :

2 000 $ = 10 000 $ × 0,05 × 4

Lorsque vous retirez tout votre argent après quatre ans, vous aurez 12 000 $.

Passons ensuite aux intérêts composés. Comme vous pouvez vous y attendre, le calcul des intérêts composés est plus complexe que celui des intérêts simples.

Intérêts composés gagnés = [P × (1 + I)n ] – P

P = Principal

I = Taux d'intérêt (annuel)

n = Nombre de périodes de composition

Comme précédemment, imaginons que vous placiez 10 000 $ d'USDC dans un protocole crypto qui offre un taux d'intérêt annuel de 5 %, et que vous le conserviez pendant quatre ans. Ce protocole crypto compose une fois par an. Si vous le conservez pendant quatre ans, alors le nombre de périodes de composition est de quatre :

2 155,06 $ = [10 000 $ × (1 + 0,05)4 ] – 10 000 $

Parce que les intérêts composés incluent l'argent accumulé dans les périodes précédentes, ils croissent à un rythme de plus en plus accéléré.

Lorsqu'on décide entre différents produits d'investissement, il est important de connaître le taux d'intérêt et les périodes de composition. Par exemple, un investissement de 10 000 $ à un taux annuel de cinq pour cent détenu pendant quatre ans et composé :

1 fois par an : 2 155,06 $

4 fois par an : 2 198,90 $

12 fois par an : 2 208,95 $

Qu'est-ce que l'APY ?

Le rendement annuel en pourcentage (APY) est une méthode standardisée pour calculer le taux de rendement réel sur les investissements pour une année. L'APY est considéré comme le taux de rendement réel gagné sur un investissement car il prend en compte les intérêts composés. Les intérêts composés sont ajoutés périodiquement à l'investissement total, augmentant le solde du compte, ce qui rend l'argent gagné par les intérêts ultérieurs plus important. La formule de l'APY est :

APY= (1 + r/n)n – 1

r = taux de période

n = nombre de périodes de composition

Il est considéré comme le taux de rendement réel parce que simplement indiquer le taux d'intérêt sur une année ne tient pas compte des différences dans la période de composition.

Quelle est la différence entre l'APY et l'APR ?

La principale différence entre le rendement annuel en pourcentage (APY) et le taux annuel en pourcentage (APR) est que l'APY prend en compte les intérêts composés, mais pas l'APR. De plus, l'APR inclut tous les frais ou coûts supplémentaires associés à la transaction d'investissement. Autrement dit, l'APR est calculé en utilisant les intérêts simples et inclut les frais.

En termes pratiques, il existe une distinction importante qui détermine comment l'APY et l'APR sont utilisés. Parce que l'APY inclut la composition, le calcul produira toujours un taux d'intérêt plus élevé (un nombre plus grand). Par conséquent, il est généralement préféré lorsque des produits financiers se réfèrent à quelque chose qui fera gagner de l'argent, comme les intérêts gagnés sur un compte d'épargne bancaire. Inversement, puisque l'APR sera un taux d'intérêt plus bas, il est utilisé pour des choses qui coûteront de l'argent, comme le taux d'intérêt sur une carte de crédit ou un prêt hypothécaire.

Vous pouvez convertir de l'APR à l'APY pour obtenir le taux réel. Par exemple, une carte de crédit pourrait annoncer un taux d'intérêt de 1,5 % par mois, ou un APR de 18 %. Cependant, si votre solde de carte de crédit reste pendant un an, votre APY (taux réel) sera de 19,56 % en raison des intérêts composés ajoutés à votre solde chaque mois.