• Home
• Get Started
• How To Use Derivatives In Defi

ডিফাইতে ডেরিভেটিভস কীভাবে ব্যবহার করবেন

ডিফাই প্রোটোকলে জামানত জমা দিয়ে স্থায়ী ফিউচার-এর মতো ট্রেড ডেরিভেটিভস করুন। ডেরিভেটিভস ট্রেড করে, আপনি আপনার বিশ্বাস প্রকাশ করতে পারেন যে উপলব্ধ ক্রিপ্টোকারেন্সি এবং ডিজিটাল সম্পদের মূল্য বাড়বে বা কমবে। ডেরিভেটিভস আপনাকে লিভারেজ ব্যবহার করে এটি করতে দেয়। বিকেন্দ্রীকৃত প্রোটোকলে ডেরিভেটিভস ট্রেড করা আপনাকে কিছু কেন্দ্রীয় এক্সচেঞ্জের অস্বচ্ছ, ঝুঁকিপূর্ণ এবং কিছু ক্ষেত্রে সম্পূর্ণ প্রতারণামূলক আচরণ থেকে রক্ষা করে।

এই নিবন্ধে ডিফাই তে স্থায়ী ফিউচার ট্রেড করা সম্পর্কে উদাহরণসহ এবং dYdX, একটি প্রধান ডিফাই ডেরিভেটিভস বিকেন্দ্রীকৃত অ্যাপ্লিকেশন (DApp), এর জন্য ধাপে ধাপে নির্দেশনা লিঙ্ক সহ আলোচনা করা হয়েছে, যা Bitcoin.com Wallet app ব্যবহার করে।

DeFi-তে নিরাপদে এবং সহজে ডেরিভেটিভ ট্রেড করার জন্য Bitcoin.com Wallet অ্যাপ ব্যবহার করুন। Bitcoin.com Wallet অ্যাপের মাধ্যমে আপনি ক্রিপ্টো কিনতে, বিক্রি করতে, ট্রেড করতে, উপার্জন করতে, ব্যবহার করতে এবং শিখতে পারেন। WalletConnect এর মাধ্যমে dYdX-এর মতো নেতৃস্থানীয় ডেরিভেটিভ ট্রেডিং প্ল্যাটফর্ম সহ হাজার হাজার বিকেন্দ্রীকৃত অ্যাপ্লিকেশন (dApps)-এর সাথে সংযোগ স্থাপন করুন। Bitcoin.com-এর dYdX অ্যাফিলিয়েট লিঙ্ক দিয়ে ডেরিভেটিভ ট্রেডিং শুরু করুন এবং ৫% ফি ছাড় পান।

ডি-ফাইতে ডেরিভেটিভ ট্রেডিংয়ের মৌলিক বিষয়সমূহ

ডি-ফাই মানুষকে জামানত জমা রাখতে এবং আর্থিক চুক্তিগুলি ট্রেড করতে দেয় যা তাদের মূল্যকে অন্তর্নিহিত ক্রিপ্টোকারেন্সি বা ডিজিটাল সম্পদ থেকে "উৎপন্ন" করে। একটি অন্তর্নিহিত ক্রিপ্টোসম্পদ কেনার বিপরীতে, যা মূল্য বৃদ্ধি পাবে এই মতামত প্রকাশ করে, ডেরিভেটিভস কেনা এবং বিক্রি করা যেতে পারে যথাক্রমে উর্ধ্বমুখী এবং নিম্নমুখী মতামত প্রকাশ করতে। এছাড়াও, ডেরিভেটিভস লিভারেজের অ্যাক্সেস দেয়, যা আপনার স্পটের উপর ক্রয়ক্ষমতা বাড়ায়, তবে আপনার ঝুঁকিও বাড়ায়।

যদি আপনি ডেরিভেটিভসে নতুন হন, দয়া করে নিম্নলিখিত প্রবন্ধটি পড়ুন: ক্রিপ্টো ডেরিভেটিভস কি?

ডি-ফাইতে ডেরিভেটিভস ট্রেড করার জন্য যা প্রয়োজন

ডেরিভেটিভস প্ল্যাটফর্মে ডেরিভেটিভস ট্রেড করতে আপনার তিনটি জিনিস প্রয়োজন হবে:

1. ডিজিটাল ওয়ালেট
2. ক্রিপ্টোকারেন্সি
3. ডেরিভেটিভস প্ল্যাটফর্ম সাইট

ডিজিটাল ওয়ালেট: এই ওয়ালেটগুলি, যাদের ক্রিপ্টো ওয়ালেট বা ওয়েব৩ ওয়ালেটও বলা হয়, ক্রিপ্টোকারেন্সি এবং অন্যান্য ডিজিটাল সম্পদ ধারণ করে। সেরা ওয়ালেটগুলি স্ব-রক্ষণাবেক্ষিত হয় যেমন Bitcoin.com Wallet অ্যাপ। স্ব-রক্ষণাবেক্ষণ মানে আপনি ওয়ালেটের বিষয়বস্তুর উপর পূর্ণ নিয়ন্ত্রণ রাখেন, যেখানে রক্ষণাবেক্ষিত ওয়ালেটে একটি তৃতীয় পক্ষের চূড়ান্ত নিয়ন্ত্রণ থাকে। স্ব-রক্ষণাবেক্ষণ এবং এর গুরুত্ব সম্পর্কে আরও জানুন এখানে।

ক্রিপ্টোকারেন্সি: ট্রান্সাকশন ফি পরিশোধ এবং বিনিময়ের জন্য ওয়ালেটে ক্রিপ্টোকারেন্সি থাকতে হবে। ট্রান্সাকশন ফি ব্লকচেইনে পরিবর্তন আনার জন্য ব্যবহৃত কাজের জন্য পরিশোধ করা হয়। এগুলি ব্লকচেইনের নেটিভ কারেন্সিতে পরিশোধ করা হবে। উদাহরণস্বরূপ, ইথেরিয়াম ব্লকচেইনে ট্রান্সাকশন ফি পরিশোধের জন্য ইথ ব্যবহার করা হয়। ডেরিভেটিভস ট্রেড করার জন্য আপনার অবশ্যই নির্দিষ্ট ক্রিপ্টোসম্পদ প্রয়োজন যা সাইটটি ডেরিভেটিভস চুক্তি কেনা এবং বিক্রির জন্য অনুমতি দেয়। ডেরিভেটিভস প্ল্যাটফর্ম কোন ক্রিপ্টোসম্পদ গ্রহণ করে তা পরীক্ষা করুন এবং নিশ্চিত করুন আপনার ওয়ালেটে কিছু আছে। ক্রিপ্টোসম্পদ কেনা বা বিনিময় করার পদ্ধতি সম্পর্কে জানতে নিম্নলিখিত প্রবন্ধগুলি ব্যবহার করুন।

ডেরিভেটিভস প্ল্যাটফর্ম সাইট: একটি সম্মানিত ডেরিভেটিভস প্ল্যাটফর্ম ব্যবহার করা গুরুত্বপূর্ণ যা ভাল পরিমাণে তরল বাজার রয়েছে। পরবর্তী বিভাগে এমন একটি প্ল্যাটফর্মের পরিচয় দেওয়া হয়েছে।

dYdX এর পরিচিতি

dYdX, একটি শীর্ষস্থানীয় ডি-ফাই ডিঅ্যাপ, একটি লেনিয়ার-২ ইথেরিয়াম বিকেন্দ্রীভূত বিনিময় যা চিরস্থায়ী ফিউচার ট্রেডিংয়ে বিশেষজ্ঞ। dYdX এর লেয়ার ২ লেনদেনের গতি ব্যাপকভাবে বৃদ্ধি করে এবং ট্রান্সাকশন খরচ কমায়, যখন ইথেরিয়ামের ভিত্তি স্তরে (লেনিয়ার ১) লেনদেনের নিষ্পত্তি নিশ্চিত করে। অধিকাংশ ক্রিপ্টো প্ল্যাটফর্মের চিরস্থায়ী ফিউচারগুলির বিপরীতে, dYdX স্মার্ট চুক্তিতে পরিচালিত হয়, যা ব্যবহারকারীদের কেন্দ্রীয় তৃতীয় পক্ষের ছাড়াই ট্রেড করতে দেয়। Bitcoin.com Wallet অ্যাপ ওয়ালেটকানেক্টের মাধ্যমে লেয়ার ২ সহ ইথেরিয়ামে ডিঅ্যাপগুলি সমর্থন করে।

ওয়ালেটকানেক্ট সম্পর্কে আরও পড়তে পারেন এখানে।

ওয়ালেটকানেক্ট কীভাবে ব্যবহার করবেন তার জন্য একটি গাইড।

মূল শব্দসমূহ

যেকোনো ট্রেডে প্রবেশ করার আগে, নিচের সমস্ত শব্দের অর্থ বোঝা গুরুত্বপূর্ণ।

চিরস্থায়ী ডেরিভেটিভস ট্রেডিংয়ে একটি অন্তর্নিহিত সম্পদকে লং বা শর্ট করা অন্তর্ভুক্ত।

লং - লং যাওয়া মানে আপনি বিশ্বাস করেন যে একটি অন্তর্নিহিত সম্পদের মূল্য ভবিষ্যতে বাড়বে। আপনি একটি চিরস্থায়ী চুক্তি কিনে লং যান; উদাহরণস্বরূপ একটি BTC চিরস্থায়ী চুক্তি কেনা।

শর্ট - শর্ট যাওয়া মানে আপনি বিশ্বাস করেন যে একটি অন্তর্নিহিত সম্পদের মূল্য ভবিষ্যতে কমবে। আপনি একটি চিরস্থায়ী চুক্তি বিক্রি করে লং যান; উদাহরণস্বরূপ একটি ETH চিরস্থায়ী চুক্তি বিক্রি করা।

লিভারেজ - লিভারেজ আপনাকে সাধারণত যা করতে পারেন তার চেয়ে বেশি চুক্তি কেনার অনুমতি দেয়। উদাহরণস্বরূপ, যদি আপনি ১০০ ইউএসডিসি জমা রাখেন, ৩x লিভারেজ আপনাকে তাত্ত্বিকভাবে সর্বাধিক ৩০০ ইউএসডিসি মূল্যের চুক্তি কেনার অনুমতি দেবে। লিভারেজ আপনার আয় বাড়াতে পারে, তবে এটি লিকুইডেশন হওয়ার ঝুঁকি অনেক বাড়ায়। নতুন ব্যবহারকারীদের জন্য আমরা দৃঢ়ভাবে ১x এর কম লিভারেজ ব্যবহার করার পরামর্শ দিই।

মার্জিন - মার্জিন হল একটি ট্রেড পজিশন খোলার এবং বজায় রাখার জন্য প্রয়োজনীয় জামানত। মার্জিনকে দুটি উপশ্রেণীতে ভাগ করা হয়: প্রাথমিক মার্জিন এবং রক্ষণাবেক্ষণ মার্জিন।

প্রাথমিক মার্জিন হল একটি পজিশন খোলার বা একটি পজিশনে যোগ করার জন্য প্রয়োজনীয় মার্জিনের পরিমাণ।

রক্ষণাবেক্ষণ মার্জিন হল লিকুইডেশন প্রতিরোধ করতে প্রয়োজনীয় মার্জিনের পরিমাণ। যদি আপনার মার্জিন শেষ হয়ে যায়, আপনার পজিশন স্বয়ংক্রিয়ভাবে লিকুইডেট হবে, এবং আপনি একটি লিকুইডেশন ফি পরিশোধ করবেন।

ফান্ডিং - ফান্ডিং চিরস্থায়ী ডেরিভেটিভস ট্রেডিংয়ে একটি খুব গুরুত্বপূর্ণ বিবেচনা। এটি একটি প্রক্রিয়া যা ডেরিভেটিভ চুক্তির মূল্যকে অন্তর্নিহিত সম্পদের সাথে যতটা সম্ভব কাছাকাছি রাখতে সহায়তা করে। এটি ট্রেডের উপর কিভাবে প্রভাব ফেলে সেটি সহজ:

• যখন চিরস্থায়ীর মূল্য অন্তর্নিহিতের নিচে থাকে: শর্টস লংসকে পরিশোধ করে (শর্টসের সংখ্যা বেশি, বিয়ারিশ মতামত)।
• যখন চিরস্থায়ীর মূল্য অন্তর্নিহিতের উপরে থাকে: লংস শর্টসকে পরিশোধ করে (লংসের সংখ্যা বেশি, বুলিশ মতামত)।

চিরস্থায়ী ডেরিভেটিভসের মৌলিক ট্রেডিং কৌশল

এই কৌশলগুলির ভিত্তি সমস্ত চিরস্থায়ী ডেরিভেটিভস ট্রেডিংয়ের জন্য প্রযোজ্য, তবে নির্দিষ্টতার জন্য আমরা dYdX এ প্রয়োগ করা কৌশলগুলি সম্পর্কে আলোচনা করব।

যদি আপনি বিশ্বাস করেন যে অন্তর্নিহিত সম্পদ ভবিষ্যতে মূল্যবান হবে, সবচেয়ে নিরাপদ, সহজ ট্রেড হল সম্পদটি কেনা এবং ধরে রাখা। বেশিরভাগ মানুষের জন্য, ডেরিভেটিভস দুটি প্রধান কারণে সরাসরি অন্তর্নিহিত সম্পদ রাখার চেয়ে বেশি সুবিধাজনক: ১) আপনি লিভারেজ ব্যবহার করতে পারেন, এবং ২) আপনি মতামত প্রকাশ করতে পারেন যে অন্তর্নিহিত সম্পদটির মূল্য কমবে।

লিভারেজ - লিভারেজ আপনাকে উচ্চতর লিকুইডেশন ঝুঁকিতে ফেলে। নতুন ব্যবহারকারীদের জন্য ১x বা তার কম লিভারেজ ব্যবহার করার পরামর্শ দেওয়া হয়।

প্রত্যেক বাজারের একটি সর্বাধিক লিভারেজ থাকে। উদাহরণস্বরূপ, dYdX এ, BTC-USD এর সর্বাধিক লিভারেজ ২০x, যখন AVAX-USD ১০x।

আপনার পজিশন সাইজ বাড়ানোর সাথে সাথে লিভারেজ বাড়ে। আসুন বিভিন্ন লিভারেজ পরিমাণগুলি দেখি যদি আপনি আপনার অ্যাকাউন্টে ১০০ ইউএসডিসি জমা রাখেন এবং BTC-USD চুক্তি লং (কেনা) করেন:

ফান্ডিং - পরবর্তী সবচেয়ে গুরুত্বপূর্ণ বিবেচনা হল ফান্ডিং। যদি আপনি একটি সম্মিলিত ট্রেডে থাকেন - অর্থাৎ, বাজারের অধিকাংশ মতামত আপনার সাথে একমত - আপনি সম্ভবত আপনার পজিশন খোলা রাখতে পরিশোধ করবেন। ফান্ডিংকে আপনি একটি কর হিসেবে ভাবতে পারেন যা অধিকাংশ পজিশন ধারকদের থেকে সংখ্যালঘু পজিশন ধারকদের উপর চাপিয়ে দেয়।

লং যাওয়া - লং যাওয়া মানে আপনি বিশ্বাস করেন যে সম্পদটির মূল্য ভবিষ্যতে বৃদ্ধি পাবে। একটি লং পজিশন খোলার জন্য, চিরস্থায়ী চুক্তিটি কিনুন।

আসুন বিভিন্ন লিভারেজ সহ বিটকয়েন ট্রেডিংয়ের কিছু ভিন্ন পরিস্থিতি দেখি। কল্পনা করুন আপনার কাছে ১০০ ইউএসডি জামানত আছে এবং বিটকয়েন ২০,০০০ ইউএসডি তে কিনছেন:

ফেরতের কী হবে? কল্পনা করুন বিটকয়েনের মূল্য ১০% বৃদ্ধি পেয়ে ২২,০০০ ইউএসডি হয়েছে।

শর্ট যাওয়া - শর্ট যাওয়া মানে আপনি বিশ্বাস করেন যে সম্পদটির মূল্য ভবিষ্যতে কমবে। একটি শর্ট পজিশন খোলার জন্য, চিরস্থায়ী চুক্তিটি বিক্রি করুন।

আসুন বিভিন্ন লিভারেজ সহ বিটকয়েন ট্রেডিংয়ের কিছু ভিন্ন পরিস্থিতি দেখি। কল্পনা করুন আপনার কাছে ১০০ ইউএসডি জামানত আছে এবং বিটকয়েন ২০,০০০ ইউএসডি তে কিনছেন:

ফেরতের কী হবে? কল্পনা করুন বিটকয়েনের মূল্য ১০% হ্রাস পেয়ে ১৮,০০০ ইউএসডি হয়েছে। ফেরতগুলি লং করার এবং মূল্য ১০% বৃদ্ধি করার সমান হবে।

আপনি এই DYDX ঝুঁকি ক্যালকুলেটর দিয়ে আপনার ট্রেডগুলি কীভাবে সঠিকভাবে আকার করা যায় সে সম্পর্কে আরও ভাল বোঝার জন্য খেলতে পারেন।

সম্পদ জমা দেওয়ার পদ্ধতি

ট্রেড করার আগে, আপনাকে আপনার ক্রিপ্টো ওয়ালেট থেকে ডেরিভেটিভস ডিঅ্যাপে, যেমন dYdX তে ক্রিপ্টোসম্পদ স্থানান্তর করতে হতে পারে। কিছু ডেরিভেটিভস ডিঅ্যাপ এই কাজটি করে ট্রান্সাকশন প্রতি খরচ কমাতে এবং/অথবা ট্রেড এক্সিকিউশন গতি উন্নত করতে সহায়তা করে। অন্যান্য ডেরিভেটিভস ডিঅ্যাপ, যেমন GMX, জমা দেওয়ার প্রয়োজন নেই।

যদি আপনাকে সম্পদ জমা দিতে হয়, ডিঅ্যাপে আপনার ক্রিপ্টো ওয়ালেট সংযুক্ত করে শুরু করুন। ডিঅ্যাপ সম্ভবত আপনাকে জমা দেওয়ার জন্য প্রম্পট করবে। যদি না করে, একটি বিশিষ্ট "জমা" বা "সরবরাহ" বোতাম সন্ধান করুন। ডিঅ্যাপ যে ক্রিপ্টোসম্পদ গ্রহণ করে তা নির্বাচন করুন এবং এটি জমা দিন। একবার ট্রান্সাকশন ক্লিয়ার হয়ে গেলে, আপনি ট্রেডিং শুরু করতে প্রস্তুত থাকবেন।

Bitcoin.com Wallet অ্যাপ সহ dYdX এ জমা দেওয়ার জন্য ধাপে ধাপে নির্দেশাবলীর জন্য, এই সহায়তা প্রবন্ধটি ব্যবহার করুন।

একটি পজিশন খোলার পদ্ধতি

দুটি মৌলিক উপায়ে একটি পজিশন খোলা যায়:

1. বাজার আদেশ
2. সীমা আদেশ

বাজার আদেশগুলি অর্ডার বইতে বর্তমান প্রস্তাবিত মূল্যে কার্যকর হয়, যেখানে সীমা আদেশগুলি শুধুমাত্র একটি নির্দিষ্ট মূল্যে (অথবা ভালো) কার্যকর হবে। উদাহরণস্বরূপ, BTC-USD এর উপর একটি সীমা আদেশ ২১,৫০০ এ কিনবে শুধুমাত্র যদি চুক্তিটি ২১,৫০০ বা তার নিচে হয়।

বাজার আদেশ দিয়ে একটি পজিশন খোলার জন্য, একটি বাজার বেছে নিন, যেমন BTC-USD, একটি পজিশন সাইজের পরিমাণ প্রবেশ করুন, এবং এটি লং করতে "কিনুন" বা এটি শর্ট করতে "বিক্রি করুন" ক্লিক করুন।

সীমা আদেশ দিয়ে একটি পজিশন খোলার জন্য, একটি বাজার বেছে নিন, যেমন ETH-USD, একটি পজিশন সাইজের পরিমাণ এবং আপনার আদেশ কার্যকর করার মূল্য (সীমা মূল্য) প্রবেশ করুন, এবং এটি লং করতে "কিনুন" বা শর্ট করতে "বিক্রি করুন"।

Bitcoin.com Wallet অ্যাপ সহ dYdX এ একটি বাজার বা সীমা আদেশ পজিশন খোলার জন্য ধাপে ধাপে নির্দেশাবলীর জন্য, এখানে যান।

একটি পজিশন বন্ধ করার পদ্ধতি

আপনার পজিশন বন্ধ করা আপনার অবাস্তব লাভগুলিকে বাস্তবায়িত লাভে পরিণত করবে। যদি আপনার অবাস্তব লাভ নেতিবাচক হয়, সেই পরিমাণ আপনার অ্যাকাউন্ট থেকে কেটে নেওয়া হবে। যদি এটি ইতিবাচক হয়, সেই পরিমাণ আপনার অ্যাকাউন্টে যোগ করা হবে।

একটি পজিশন বন্ধ করতে, ডিঅ্যাপের খোলা পজিশন পৃষ্ঠায় যান। প্রতিটি পজিশনের জন্য একটি "বন্ধ" বিকল্প থাকবে। "বন্ধ" বিকল্পটি চয়ন করুন এবং যদি পছন্দ দেওয়া হয়,