قد يبدو في الوهلة الأولى أن الإقراض والاقتراض أدوات مالية غير أساسية وغامضة. ومع ذلك، في البلدان النامية، يشارك الناس باستمرار في كليهما. إيداع الأموال في البنك هو قانونيًا إقراض البنك أموالك. يقترض البنك وديعتك منك ثم يقرض تلك الأموال لمجموعة متنوعة من الأنشطة. الرهون العقارية، قروض السيارات، وقروض الكلية هي أشكال شائعة من الإقراض الذي تقوم به البنوك. كما أنها أشكال شائعة من الاقتراض التي يشارك فيها جزء كبير من الناس في البلدان النامية. بطاقات الائتمان هي أدوات إقراض غير مضمونة يمتلكها معظم الناس.
الإقراض والاقتراض منتشر أيضًا في غير مجال التجزئة. الناس يقترضون المال لبدء أعمال صغيرة ومتوسطة. الشركات من جميع الأحجام تقترض المال لتوسيع أعمالها: دفع تكاليف منشآت جديدة، موظفين جدد، أ و مواد مستقبلية. الشركات الكبرى والحكومات لديها أسواق سندات نشطة، حيث تقترض المال بإصدار سندات. عندما يتقلص الإقراض والاقتراض، يجف السيولة وتحدث أمور سيئة.
عمل الإقراض والاقتراض في المالية التقليدية بشكل جيد خاصة في المبالغ الكبيرة ومع البنية التحتية المناسبة. خارج تلك الظروف، يواجه الإقراض والاقتراض عيوبًا واضحة.
ظهور التمويل المصغر والإقراض من نظير إلى نظير يبرز نقاط الضعف في منتجات الإقراض والاقتراض التقليدية. إنها سيئة بشكل خاص في الأسواق الناشئة. الإقراض متاح فقط للأشخاص الذين لديهم بنية مالية متطورة، لذلك دعونا نتحدث عن الاقتراض.
في البلدان التي تعاني من ضعف في البنية التحتية للتعريف، تمنع متطلبات اعرف عميلك/مكافحة غسل الأموال المتقدمين من حتى التقديم - أو تمنعهم الامتثال من القروض التي تعتبر محفوفة بالمخاطر. حتى إذا كانوا مؤهلين، فإن المؤسسات الإقراضية التقليدية لديها مبالغ قروض دنيا مرتفعة جدًا بالنسبة لمعظم الناس.
الاقتراض من المؤسسات المركزية التقليدية يأتي برسوم مرتفعة. لا يوجد منافسون، لذلك تتحكم البنوك والمؤسسات الإقراضية الأخرى بشكل شبه احتكاري في فرض رسوم عالية تعسفية على "خدماتها".
أخيرًا، لا يمتلك المقرضون والمقترضون وصاية على أموالهم طالما أنها تحتفظ بها المؤسسة المُقرضة/المُقترضة. إذا أصبحت المؤسسة مفلسة أو غير قانونية، فإن أموال العملاء معرضة لخطر الضياع.
يبتكر التمويل اللامركزي في حل المشكلات التي تم توضيحها في القسم السابق. يقدم المزيد من الكفاءة، والوصول، والشفافية. تتيح منصات الإقراض والاقتراض اللامركزي لأي شخص في أي مكان في العالم مع إمكانية الوصول إلى الإنترنت القدرة على الإقراض والاقتراض.
يمكن بسهولة تكرار التمويل المصغر والقروض من نظير إلى نظير باستخدام أدوات التمويل اللامركزي. في الواقع، يبدو أنه من الممكن أن العديد من شركات التمويل المصغر والقروض من نظير إلى نظير الحالية ستنجذب إلى فوائد التمويل اللامركزي وتهاجر من البنية المالية التقليدية إلى البنية اللامركزية. يمكن أن تكون مبالغ الاقتراض دقيقة كما يحتاج المقترض. على سبيل المثال، القروض الصغيرة لديها حداً أدنى أقل من القروض التقليدية، ولكن غالبًا ما يكون لديها حد أدنى يبلغ 50 أو 100 دولار أمريكي.
تتمتع بروتوكولات التمويل اللامركزي برسوم دنيا أقل بكثير من نظيراتها في التمويل التقليدي. بالنسبة للأشخاص الأغنياء نسبيًا، فإن هذه الرسوم ليست مزعجة، ولكنها يمكن أن تحتل نسبة كبيرة من الأموال عندما يكون الحجم صغيرًا.
الإقراض اللامركزي يعد تحسينًا كبيرًا للبلدان النامية، لأنه ببساطة ليس متاحًا ما لم يكن لديك وصول إلى البنك والحد الأدنى من المال للإقراض. أيضًا، يتيح التمويل اللامركزي للأشخاص الذين لديهم عملات محلية تضخمية بشدة الوصول إلى حفظ قوتهم الشرائية في العملات المستقرة التي تكون عادة مرتبطة بالدولار الأمريكي.
أخيرًا، الاحتفاظ بالوصاية الكاملة على أموالك يقلل من المخاطر إلى الصفر تقريبًا أن الطرف الثالث الذي يحتفظ بأموالك سيُدير أصولك بشكل سيء.
ليست كل منتجات الإقراض والاقتراض المعتمدة على العملات المشفرة لا مركزية. العديد من المنتجات الشائعة هي شركات مركزية تقبل الأصول المشفرة كودائع أو ضمانات وتقرض أموال عملائها تمامًا مثل المؤسسات المالية التقليدية. تعاني هذه الشركات من جميع المخاطر التي تعاني منها منتجات الإقراض والاقتراض في التمويل التقليدي.
تذكر أن فقط بروتوكولات التمويل اللامركزي هي حقًا ذات وصاية ذاتية. لسوء الحظ، تعلم العديد من الناس هذا الدرس بطريقة صعبة في عام 2022 عندما أصبحت سلسلة من هذه الأعمال المركزية للإقراض والاقتراض العملات المشفرة مفلسة.
تعمل بروتوكولات الإقراض والاقتراض في التمويل اللامركزي مع الأصول المشفرة والعقود الذكية. لا يوجد وسيط موثوق يمكنه اتخاذ قرارات مبهمة. العملية خالية من الثقة وشفافة. حتى الآن، هذا يعني أن القروض المضمونة فقط ممكنة، حيث تتطلب القروض غير المضمونة الثقة بين المقرض والمقترض. بالإضافة إلى ذلك، فإن الضمانات المقبولة والأموال المقترضة هي فقط الأصول الرقمية المشابهة للعملات المشفرة مثل البيتكوين، الإيثريوم، والعملات المستقرة. الأصول المشفرة مثل الرموز غير القابلة للاستبدال بدأت تُقبل كضمانات من بعض البروتوكولات.
إليك كيفية عمل الإقراض:
إليك كيفية عمل الاقتراض:
اكتشف أفضل المنصات لشراء وبيع وتداول العملات الرقمية
اكتشف أفضل المنصات لشراء وبيع وتداول العملات الرقمية